Рефераты → Маркетинг → Фа → Факторный анализ и прогнозирование результативных показателей финансовой деятельности предпри

Факторный анализ и прогнозирование результативных показателей финансовой деятельности предпри


СОДЕРЖАНИЕ


Введение…………………………………………………………………………..5


1 Теоретические вопросы статистического изучения финансовой деятельности предприятия……………………………………………………….8


1.1 Основы общей концепции финансовой деятельности предприятия…….8


1.2 Cистема показателей статистического изучения результатов финансовой деятельности предприятия……………………………………………………..10


1.3 Информационное обеспечение статистического изучения финансовой деятельности предприятия……………………………………………………27


2 Статистическое изучение финансовой деятельности Колпнянского РАЙПО за 2006-2008 г.г…………………………………………………………………31


2.1 Краткая экономическая характеристика предприятия………………….31


2.2 Статистический анализ объема, структуры и динамики прибыли предприятия……………………………………………………………………..35


2.3 Статистическое изучение динамики показателей рентабельности предприятия……………………………………………………………………..45


2.4 Статистический анализ финансового состояния предприятия………….51


3 Факторный анализ и прогнозирование результативных показателей финансовой деятельности предприятия с использованием приемов и методов статистики……………………………………………………………………….61


3.1 Факторный анализ рентабельности на основе индексного метода статистики……………………………………………………………………….61


3.2 Статистическое изучение взаимосвязи прибыли и затрат на оплату труда с помощью корреляционно-регрессионного анализа……………………….67


3.3 Статистическое прогнозирование рентабельности с использованием метода экстраполяции…………………………………………………………75


3.4 Статистическое прогнозирование суммы прибыли на основе модели регрессии…………………………………………………………………………78


3.5 Построение многофакторных прогнозных моделей оценки вероятного банкротства предприятия………………………………………………………80


3.6 Основные направления улучшения финансового состояния Колпнянского РАЙПО…………………………………………………………………………..84


Заключение……………………………………………………………………….89


Список использованной литературы…………………………………………93


Приложение А – Бухгалтерский баланс за 2006 г……………………………95


Приложение Б – Отчет о прибылях и убытках за 2006 г……….……………97


Приложение В – Приложение к бухгалтерскому балансу за 2006 г……….98


Приложение Г – Бухгалтерский баланс за 2007 г……………………………102


Приложение Д – Отчет о прибылях и убытках за 2007 г……………………104


Приложение К – Приложение к бухгалтерскому балансу за 2007 г………105


Приложение Л – Бухгалтерский баланс за 2008 г…………………………108


Приложение М – Отчет о прибылях и убытках за 2008 г…………………110


Приложение Н – Приложение к бухгалтерскому балансу за 2008 г……..111


ВВЕДЕНИЕ


Рыночная экономика в Российской Федерации набирает все большую силу. Вместе с ней набирает силу и конкуренция как основной механизм регулирования хозяйственного процесса. В современных экономических условиях деятельность каждого хозяйственного субъекта является предметом внимания обширного круга участников рыночных отношений, заинтересованных в результатах его функционирования. Чтобы обеспечивать выживаемость предприятия в современных условиях, управленческому персоналу необходимо прежде всего уметь реально оценивать финансовое состояние как своего предприятия так и существующих потенциальных конкурентов. Финансовое состояние – важнейшая характеристика экономической деятельности предприятия. Она определяет конкурентоспособность, потенциал в деловом сотрудничестве, оценивает, в какой степени гарантированы экономические интересы самого предприятия и его партнеров в финансовом и производственном отношении.


Анализ и диагностика финансовых результатов деятельности предприятия – важнейшая характеристика экономической деятельности предприятия.


Целью анализа финансовой деятельности предприятия является оценка его текущего финансового состояния, а также определение направлений, по которым нужно вести работу по улучшению этого состояния. Вместе с тем, финансовое состояние – это важнейшая характеристика экономической деятельности предприятия во внешней среде. Оно определяет конкурентоспособность предприятия, его потенциал в деловом сотрудничестве, оценивает, в какой степени гарантированы экономические интересы самого предприятия и его партнеров по финансовым и другим отношениям. Поэтому можно считать, что вторая основная цель анализа – показать состояние предприятия для внешних потребителей, количество которых при развитии рыночных отношений значительно возрастает.


Одним из важных условий успешного управления финансами предприятий является анализ и диагностика его финансового состояния и финансовой устойчивости. Главная цель анализа – своевременно выявлять и устранять недостатки в финансовой деятельности и находить резервы укрепления финансового состояния предприятия и его платежеспособности. С его помощью вырабатываются стратегия и тактика развития предприятия, обосновываются планы и управленческие решения, осуществляется контроль за их выполнением, выявляются резервы повышения эффективности производства, оцениваются результаты деятельности предприятия и его подразделений.


Для достижения поставленных целей, в настоящей работе были рассмотрены наиболее важные моменты и направления в проведении финансового анализа, как теоретически, так и практически. Основные направления по улучшению финансового состояния предприятия подкреплены теоретическими выводами.


Исходя из целей можно выделить следующие задачи:


- теоретическое изучение финансовой деятельности предприятия;


- исследование системы показателей статистического изучения финансовой деятельности предприятия;


- определение информационного обеспечения статистического изучения финансовой деятельности предприятия;


- описание краткой экономической характеристики предприятия;


- статистический анализ объема, структуры и динамики прибыли предприятия;


- статистический анализ динамики показателей рентабельности предприятия;


- статистический анализ финансового состояния предприятия;


- факторный анализ рентабельности на основе индексного метода статистики;


- статистическое изучение взаимосвязи прибыли и затрат на оплату труда с помощью корреляционно-регрессионного анализа;


- статистическое прогнозирование рентабельности с использованием метода экстраполяции;


- статистическое прогнозирование суммы прибыли на основе модели регрессии;


- построение многофакторных прогнозных моделей оценки вероятного банкротства предприятия;


- определение основных направлений улучшения финансового состояния предприятия.


Объектом курсового исследования является Колпнянское районное потребительское общество (Колпнянское РАЙПО).


Предметом курсового исследования является изучение финансовых показателей предприятия.


Источником информации для анализа финансовой устойчивости предприятия является форма №1 - Бухгалтерский баланс за 2006-2008 г.г, форма №5 – Приложение к бухгалтерскому балансу за 2006-2008 г.г., форма №2 – Отчет о прибылях и убытках за 2006-2008 г.г., итоги финансово-хозяйственной деятельности за 2006-2008 г.г. по Колпнянскому райпо.


В работе использовался индексный метод, корреляционно-регрессионный анализ, метод экстраполяции, метод абсолютных и относительных показателей, табличный метод, графический метод.


1.
ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ВОПРОСЫ СТАТИСТИЧЕСКОГО ИЗУЧЕНИЯ ФИНАНСОВОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ



1.1Основы общей концепции финансовой деятельности предприятия


Финансовое деятельность предприятия характеризуется совокупностью показателей, отражающих процесс формирования и использования его финансовых средств. Финансовая деятельность проявляется в платежеспособности предприятий, в способности вовремя удовлетворять платежные требования поставщиков техники и материалов в соответствии с хозяйственными договорами, возвращать кредиты, выплачивать заработную плату рабочим и служащим, вносить платежи в бюджет. Финансовое состояние является также важнейшей характеристикой деловой активности и надежности предприятия. Оно определяет конкурентоспособность предприятия и его потенциал в деловом сотрудничестве, выступает гарантом реализации экономических интересов всех участников хозяйственной деятельности.


Уровень финансового состояния предприятия представляет значительный интерес для различных групп пользователей:


- собственников и акционеров, которых интересует прибыльность предприятия, уровень экономического развития в будущем и связанные с ним выплаты дивидендов, а также степень риска и вероятность потери своих капиталов;


- менеджеров предприятий, которые на основе анализа и оценки финансового состояния предприятия принимают решения по дальнейшему повышению эффективности его работы; - поставщиков различных товарно-материальных ценностей и подрядчиков, для которых важна своевременная оплата поставленных ресурсов и выполненных работ по капитальному строительству;


- инвесторов, заинтересованных в наиболее выгодном вложении капитала и снижение риска потери инвестиций. При этом чем устойчивее финансовое состояние предприятия, тем ниже риск и выше доходность инвестиций;


- кредиторов, которые стремятся к возвращению выданных кредитов и получению причитающихся по ним процентов. При выдаче краткосрочных кредитов наибольший интерес представляет текущее финансовое состояние предприятия, при долгосрочном кредитовании на передний план выходит оценка долгосрочной доходности предприятия и его способности погасить основную сумму долга и процента по ней;


- работников предприятия, для которых стабильность и финансовая устойчивость предприятия являются гарантом своевременной оплаты труда и сохранения рабочих мест;


- других пользователей [16].


Финансовая деятельность предприятия находится под влиянием многочисленных факторов: положения предприятия на товарном рынке; способности выпускать конкурентоспособную продукцию; потенциала предприятия в деловом сотрудничестве; степени зависимости предприятия от внешних кредиторов; наличия неплатежеспособных дебиторов и др. Кроме того, финансовое положение предприятия и перспективы его изменения могут находиться под влиянием факторов нефинансового характера, таких как политические и общеэкономические изменения, смена форм собственности и т.д.


Основными задачами анализа финансового состояния предприятия являются анализ и оценка:


- имущественного состояния, структуры распределения и эффективности использования имущества;


- достаточности и рационального использования собственного капитала;


- необходимости привлечения и эффективности использования заемного капитала;


- ликвидности и платежеспособности предприятия;


- достигнутого уровня финансовой независимости, обеспеченности собственными оборотными средствами;


- уровня кредитоспособности;


- достаточности производственного потенциала для обеспечения конкурентоспособности и рентабельности выпускаемой продукции.


В большинстве случаев анализ финансовой деятельности предприятия осуществляется по следующим основным направлениям: анализ ликвидности и платежеспособности, анализ финансовой устойчивости, анализ кредитоспособности [1].


Анализ финансовых показателей в целом имеет существенное значение для определение стратегии развития организации, критериев повышения эффективности деятельности и окупаемости вложений в активы.


2.1 Система показателей статистического изучения результатов финансовой деятельности предприятия


Показатели финансовых результатов характеризуют абсолютную эффективность хозяйствования предприятия. Важнейшими из них являются показатели прибыли, которая в условиях рыночной экономики составляет основу экономического развития предприятия.


Прибыль это денежное выражение основной части денежных накоплений, создаваемых предприятиями любой формы собственности.


Как важнейшая категория рыночных отношений, прибыль выполняет определенные функции.


Во-первых, прибыль характеризует конечный финансовый результат предпринимательской деятельности предприятия. Она является показателем, наиболее полно отражающим эффективность производства, объем и качество произведенной продукции, состояние производительности труда, уровень себестоимости. Показатели прибыли являются важнейшими для оценки производственной и финансовой деятельности предприятия. Они характеризуют степень его деловой активности и финансового благополучия. По прибыли определяется уровень отдачи авансированных средств и доходность вложений в активы предприятия. Прибыль оказывает также стимулирующее воздействие на укрепление коммерческого расчета, интенсификацию производства.


Во-вторых, прибыль обладает стимулирующей функцией. Ее содержание состоит в том, что прибыль одновременно является финансовым результатом и основным элементом финансовых ресурсов предприятия. Рост прибыли определяет рост потенциальных возможностей предприятия, повышает степень его деловой активности, создает финансовую базу для самофинансирования, расширенного воспроизводства, решения проблем социальных и материальных потребностей трудовых коллективов. Она позволяет осуществлять капитальные вложения в производство (тем самым расширяя и обновляя его), внедрять нововведения, решать социальные проблемы на предприятии, финансировать мероприятия по его научно-техническому развитию. Помимо этого прибыль является важным фактором в оценке потенциальным инвестором возможностей компании, служит показателем эффективного использования ресурсов, т.е. необходима для оценки деятельности фирмы и ее возможностей в будущем.


В-третьих, прибыль является одним из источников формирования бюджетов разных уровней. Она поступает в бюджеты в виде налогов и наряду с другими доходными поступлениями используется для финансирования и удовлетворения совместных общественных потребностей, обеспечения выполнения государством своих функций, государственных инвестиционных, социальных и других программ, принимает участие в формировании бюджетных и благотворительных фондов. За счет прибыли выполняется также часть обязательств предприятия перед бюджетом, банками, другими предприятиями и организациями [8].


Емким информативным показателем является валовая прибыль. Валовая прибыль - сумма прибылей (убытков) предприятия от реализации продукции и доходов (убытков), не связанных с ее производством и реализацией. Под реализацией продукции понимается не только продажа произведенных товаров, имеющих натурально-вещественную форму, но и выполнение работ, оказание услуг.


В составе валовой прибыли учитывается прибыль от всех видов деятельности. Валовая прибыль включает прибыль (убыток) от реализации товарной продукции; прибыль от реализации прочей продукции и услуг нетоварного характера; прибыль (убыток) от реализации основных средств, их прочего выбытия, реализации иного имущества предприятия; финансовые результаты от внереализационных операций.


Прибыль от реализации продукции (работ, услуг) характеризует чистый доход, созданный на предприятии. Остальные элементы валовой прибыли отражают в основном перераспределение ранее созданных доходов.


Прибыль (убыток) от реализации продукции (работ, услуг) - это


финансовый результат, полученный от основной деятельности предприятия, которая может осуществляться в любых видах, зафиксированных в его уставе и не запрещенных законом. Финансовый результат определяется раздельно по каждому виду деятельности предприятия, относящемуся к реализации продукции, выполнению работ, оказанию услуг. Он равен разнице между выручкой от реализации продукции (работ, услуг) в действующих ценах и затратами на ее производство и реализацию.


Прибыль – финансовый результат деятельности организации за период, сформированный методом начисления, представляющий собой превышение доходов над расходами [2].


Общая модель формирования любого показателя выглядит следующим образом :


Прибыль = Доходы – Расходы. (1)


Прибыль служит финансовым результатом деятельности коммерческой организации, а также источником наращения собственного капитала. За счет прибыли организация имеет возможность расширять масштабы деятельности, осуществлять дополнительные капитальные вложения в производственную базу, разработку новых технологий производства, освоение новой конкурентоспособной продукции, а также пополнять оборотные активы. Цель анализа прибыли организации – финансово-экономическое обоснование вариантов управленческих решений, реализация которых позволит обеспечить устойчивый рост ее финансовых результатов.


Анализ прибыли начинается с оценки общей величины и ее элементов в сравнении с планом и с предыдущим годом. Для этого используются показатели Отчета о прибылях и убытках и данные бизнес-плана организации. Для изучения динамики сравниваются отчетные показатели прибыли с аналогичными показателями за предыдущий (базисный) период. С этой целью определяются значения абсолютных и относительных отклонений [13].


Поскольку прибыль от продаж (финансовый результат от обычных видов деятельности)- главный источник чистой прибыли организации, а следовательно, и источник роста масштабов всей ее деятельности, то особое внимание необходимо уделить факторному анализу. Многообразие воздействия на прибыль внешних и внутренних факторов диктует необходимость их систематизации.


Одним из общепринятых подходов при проведении факторного анализа прибыли от продаж является ранжирование факторов на уровни первого, второго и т.д. порядка.


К факторам первого порядка относятся выручка и сгруппированные по функциям расходы по обычным видам деятельности: себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг, коммерческие и управленческие расходы. Аддитивную факторную модель зависимости прибыли от продаж от вышеперечисленных факторов можно выразить следующим образом:


РN
= N – Sпрод
– Sкомп
– Sупр
, (2)


где РN
– прибыль от продаж;


N – выручка от продаж;


Sпрод
– себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг;


Sкомп
– коммерческие расходы;


Sупр
– управленческие расходы.


В качестве факторов первого порядка, оказывающих влияние на прибыль. можно также рассматривать расходы по обычным видам деятельности, сгруппированные по элементам. Исходной информацией для проведения факторного анализа в этом случае служат данные раздела «Расходы по обычным видам деятельности (по элементам)» Приложения к бухгалтерскому балансу. При этом факторной моделью адаптивного вида является следующая:


РN
= N – M – U – AM
– Sпроч
, (3)


где РN
– прибыль от продаж;


N – выручка от продаж;


M – материальные расходы;


U – расходы на оплату труда, включая социальные отчисления;


AM
– расходы на амортизацию основных средств и нематериальных активов;


Sпроч
– прочие расходы по обычным видам деятельности.


К факторам второго порядка относятся те, которые оказывают влияние на прибыль от продаж опосредованно, влияя непосредственно на факторы первого порядка. К числу таких наиболее значительных факторов относятся: общий объем реализованной продукции; структура произведенной и реализованной продукции; уровень цен на продукцию; уровень цен и тарифов на потребляемые в процессе производства и реализации продукции сырье, материалы, услуги, трудозатраты и т.п. Реализация такой методики факторного анализа предполагает использование внутренней управленческой информации. Которая является предметом коммерческой тайны компании [14].


Рентабельность – важный показатель эффективности деятельности организации. Рентабельность характеризует отношение (уровень) прибыли к авансированному капиталу или его элементам; источникам средств или их элементам; общей величине текущих расходов или их элементам. Показатель рентабельности отражает, какая сумма прибыли получена организацией на каждый рубль капитала, активов, доходов, расходов и т.д.


Порядок расчета наиболее распространенных показателей рентабельности приведен в таблице 1.


Таблица 1 – Расчет показателей рентабельности


















Коэффициент рентабельности

Расчет

Что отражено

1

2

3

активов

Прибыль до налогообложения/средняя балансовая величина активов

Величина прибыли, полученная организацией за анализируемый период, приходящаяся на каждый рубль вложений в ее активы

собственного капитала

Чистая прибыль/средняя балансовая величина заемного капитала

Величина чистой прибыли, полученная организацией за анализируемый период, приходящаяся на каждый рубль собственных средств, вложенных в активы (собственные активы).

Продолжение таблицы 1


















1

2

3

заемного капитала


Прибыль от продаж/средняя балансовая величина заемного капитала

Величина прибыли, полученная организацией за анализируемый период, приходящаяся на каждый рубль собственных средств, вложенных в активы (чистых активов)

расходам по обычным видам деятельности

Прибыль от продаж/расходы по обычным видам деятельности

Величина прибыли от продаж, полученная организацией за анализируемый период, приходящаяся на каждый рубль общей величины расходов по обычным видам деятельности (себестоимости производства и реализации)

совокупных расходов

Чистая прибыль/общая величина расходов

Величина чистой прибыли, приходящаяся на 1 руб. величины совокупных расходов

Продолжение таблицы 1


















1

2

3

производств

Прибыль от продаж/себестоимость проданной продукции

Величина прибыли, полученная организацией за анализируемый период, приходящаяся на каждый рубль себестоимости проданной продукции (производственных расходов)

продаж

Прибыль от продаж/выручка от продаж

Величина прибыли от продаж, полученная организацией за анализируемый период, приходящаяся на каждый рубль выручки от продаж (долю прибыли от продаж в выручке)

валовой рентабельности

Прибыль валовая/выручка от продаж

Величина валовой прибыли, полученная организацией за анализируемый период, приходящаяся на рубль выручки от продаж.

Система расчета показателей рентабельности показана на рисунке 1.










Экономическая рентабельность

Финансовая рентабельность

Рентабельность производства и реализации

Отношение показателей прибыли к среднегодовым показателям активов

Отношение показателей прибыли к среднегодовым показателям пассивов

Отношение показателей прибыли к показателям доходов или расходов

Рисунок 1 – Схема расчета показателей рентабельности [10]


Наряду с прибылью и рентабельностью важными показателями финансового состояния предприятия является ликвидность и платежеспособность. Финансовое состояние предприятия можно оценивать с точки зрения краткосрочной и долгосрочной перспектив. В первом случае в качестве критериев оценки финансового состояния выступают ликвидность и платежеспособность.


Под ликвидностью предприятия понимается его способность покрыть свои краткосрочные обязательства активами, срок превращения которых в денежные средства соответствует сроку погашения обязательств.


Анализ и оценка ликвидности предприятия осуществляется на основе анализа ликвидности баланса. Ликвидность баланса выражается в степени покрытия обязательств предприятия его активами. Анализ ликвидности баланса осуществляется на основе сравнения средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по степени нарастания сроков их погашения [3].


Активы предприятия объединяются в следующие группы:


- наиболее ликвидные активы – денежные средства и краткосрочные финансовые вложения(А1);


- быстрореализуемые активы – краткосрочная дебиторская задолженность и прочие оборотные активы(А2);


- медленно реализуемые активы – запасы, долгосрочная дебиторская задолженность, НДС по приобретенным ценностям(А3). Расходы будущих периодов в данную группу не включаются;


- труднореализуемые активы – внеоборотные активы(А4).


Активы, включенные в первые три группы, являются текущими активами, они более ликвидны по сравнению с активами, составляющими четвертую группу.


Пассивы предприятия также объединяются в четыре группы:


- наиболее срочные обязательства – кредиторская задолженность(П1);


- краткосрочные пассивы – краткосрочные кредиты и займы(П2);


- долгосрочные пассивы – долгосрочные кредиты и займы(П3);


- постоянные пассивы – капитал и резервы, а также доходы будущих периодов, резервы предстоящих расходов и платежей(П4).


Для определения степени ликвидности баланса необходимо составить итоги приведенных групп по активу и пассиву. Баланс предприятия считается абсолютно ликвидным, если выполняются следующие неравенства:


А1≥П1; А2≥П2; А3≥П3; А4≤П4.


Если не выполняется хотя бы одно из перечисленных неравенств, то баланс предприятия не является абсолютно ликвидным. Вместе с тем недостаток средств по одной группе может быть перекрыт излишком по другой. Итоговое сравнение по первым двум неравенствам характеризует текущую ликвидность. Текущая ликвидность отражает платежеспособность предприятия в ближайшее время.


Перспективная ликвидность отражает платежеспособность предприятия в более отдаленной перспективе на основе учета будущих поступлений платежей.


При выполнении первых трех рассматриваемых неравенств обеспечивается выполнение и четвертого. Если это условие выполняется, то можно говорить о наличии у предприятия собственных оборотных средств, которые являются минимальным условием его финансовой устойчивости.


Для характеристики степени ликвидности рассчитывается ряд коэффициентов: текущей, быстрой и абсолютной ликвидности.


Наиболее распространенным является коэффициент текущей ликвидности, который рассчитывается отношением текущих активов к текущим пассивам:


Ктл
=
, (4)


где Ктл
- коэффициент текущей ликвидности;


ДС – денежные средства;


КФВ – краткосрочные финансовые вложения;


ДЗ – дебиторская задолженность;


З – запасы;


КК – краткосрочные кредиты и займы;


КЗ – кредиторская задолженность.


Коэффициент текущей ликвидности показывает степень покрытия текущими активами текущих обязательств предприятия. Чем выше значение этого коэффициента, тем большее доверие вызывает предприятие у кредиторов. По оценкам ряда специалистов его рекомендуемое значение 1,5-2,5. Если этот коэффициент меньше 1, то такое предприятие считается неплатежеспособным.


Коэффициент быстрой ликвидности рассчитывается отношением денежных средств, краткосрочных финансовых вложений и дебиторской задолженности (краткосрочной) к сумме краткосрочных обязательств предприятия:


Кбл
=. (5)


Рекомендуемое значение этого коэффициента 0,7-0,8.


Кабл
= . (6)


Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какая часть краткосрочной задолженности может быть покрыта наиболее ликвидными оборотными активами – денежными средствами и краткосрочными финансовыми вложениями [15].


Наряду с ликвидностью важным показателем, характеризующим финансовое состояние предприятия, является платежеспособностью. Под платежеспособностью предприятия понимается его способность своевременно погашать платежи по своим краткосрочным обязательствам при бесперебойном осуществлении производственной деятельности.


Различают текущую и перспективную платежеспособность. Для определения уровня текущей платежеспособности сопоставляют сумму платежных средств и сумму краткосрочных обязательств. К платежным средствам в данном случае относятся: денежные средства, краткосрочные финансовые вложения, дебиторская задолженность (за исключением сомнительной). Рекомендуемое значение коэффициента текущей платежеспособности – 1.


Другим показателем текущей платежеспособности может быть коэффициент текущей платежной готовности. Этот коэффициент характеризует возможность своевременного погашения кредиторской задолженности предприятия. При расчете данного показателя исходят из положения, что дебиторская и кредиторская задолженности должны быть сбалансированы. В связи с этим в первую очередь кредиторскую задолженность должна покрывать дебиторская задолженность, а в недостающей части – денежные средства на расчетном счете и в кассе предприятия. Этот коэффициент определяется отношением денежных средств к разности между кредиторской и дебиторской задолженностью:


Кгиг
=. (7)


В том случае, если дебиторская задолженность окажется выше кредиторской, предприятие не только способно рассчитаться по своим краткосрочным обязательствам, но имеет в наличии свободные денежные средства.


Для характеристики перспективной платежеспособности могут быть рассчитаны: коэффициент чистой выручки, коэффициент покрытия текущих пассивов выручкой от реализации. Коэффициент достаточности денежных средств.


Коэффициент чистой выручки рассчитывается следующим образом:


Кчв
=. (8)


где Кчв
– коэффициент чистой выручки;


А – сумма амортизационных отчислений за соответствующий период;


ЧП – чистая прибыль;


ВР – выручка от реализации.


Этот показатель характеризует долю свободных денежных средств в составе выручки, которые могут быть использованы для погашения обязательств предприятия или инвестированы для других целей. Чем выше значение этого коэффициента, тем больше возможностей у предприятия для укрепления своей платежеспособности.


Коэффициент покрытия текущих пассивов выручкой от реализации также достаточно наглядно характеризует изменение платежеспособности предприятия в перспективе:


Кпти
=. (9)


Положительная динамика этого коэффициента (рост) свидетельствует об укреплении финансового состояния предприятия.


Наряду с рассмотренными важное значение для оценки платежеспособности предприятия имеет коэффициент достаточности денежных средств, который рассчитывается по формуле


Кддс
=, (10)


где Кддс
– коэффициент достаточности денежных средств;


КВ – средства, направляемые на капитальные вложения;


О – прирост оборотных средств;


Д – средства на выплату дивидендов.


Этот коэффициент показывает возможности предприятия в финансировании капитального строительства, приросте оборотных средств, а также по выплате дивидендов акционерам. Если значение коэффициента больше единицы, то это говорит о возможности финансирования деятельности предприятия, не прибегая к внешним заимствованиям [11].


Важной характеристикой финансового состояния предприятия является кредитоспособность. Кредитоспособность – это возможность предприятия своевременно погасить кредит. Уровень кредитоспособности находится в прямой зависимости от уровня платежеспособности и финансовой устойчивости. Но привлечение платных заемных источников финансирования целесообразно лишь в том случае, если целью такого привлечения является улучшение финансовых показателей, в том числе обеспечение условий для погашения кредита и выплаты процентов по нему. В связи с этим результатом привлечения кредита должно быть увеличение стоимости активов, приводящее к росту выручки и прибыли. Таким образом, кредитоспособность должна оцениваться более широким кругом показателей по сравнению с платежеспособностью и финансовой устойчивостью. Для оценки кредитоспособности могут быть использованы следующие группы показателей:


- показатели, характеризующие структуру баланса предприятия;


- показатели оборачиваемости;


- показатели рентабельности.


В первую группу, в частности, могут входить таки показатели, как:


- отношение ликвидных активов к краткосрочной задолженности. Этот показатель отражает реальный уровень платежеспособности предприятия, поскольку базируется не только на балансовых данных, но и на аналитических материалах, отражающих конкретную ситуацию;


- отношение краткосрочной задолженности к собственному капиталу. Этот коэффициент отражает степень зависимости предприятия от краткосрочных заемных источников финансирования;


- отношение основных средств к общей стоимости активов;


- отношение запасов к собственным оборотным средствам.


Эти показатели близки по смыслу к показателям платежеспособности и финансовой устойчивости.


Вторая группа показателей может быть представлена отношением выручки от продаж к собственному капиталу, дебиторской задолженности, собственным оборотным средствам, запасам и т.д. Ускорение оборачиваемости, рассчитанное на базе любого из этих показателей, положительно сказывается на финансовом состоянии предприятия. К примеру, ускорение оборачиваемости дебиторской задолженности обеспечивает своевременность расчетов по кредиту; ускорение оборачиваемости собственного капитала свидетельствует о повышении эффективности его использования и в определенном смысле гарантирует эффективное использование заемных средств.


Третья группа показателей представляет итоговую оценку уровня кредитоспособности, поскольку эти показатели рассчитываются на базе конечных финансовых результатов деятельности предприятия. Одним из таких показателей может быть рентабельность собственного капитала. В том случае, если процентная ставка по кредиту ниже уровня рентабельности, использование заемных средств в обороте предприятия приводит к росту собственного капитала, в противном случае финансовое состояние предприятия ухудшается [19].


Все названные показатели, характеризующие уровень кредитоспособности, необходимо рассматривать в динамике и особенно в период до получения кредитных ресурсов и в условиях привлечения их в оборот предприятия.


1.3 Информационное обеспечение статистического изучения финансовой деятельности предприятия


Успешное решение задач экономического анализа невозможно без создания и эффективного функционирования системы финансово-экономической информации. Для реализации отдельных методик экономического анализа можно ограничиться лишь данными публичной финансовой отчетности предприятия, но для организации стратегического, тактического, оперативного, комплексного экономического анализа требуется целая система информационной поддержки.


Информационное обеспечение экономического анализа базируется на математической теории информации, которая исследует способы определения количества и качества информации, процессы сбора, структуризации, систематизации, хранения, передачи информации пользователям.


Состав, содержание и качество информации, которая привлекается к анализу, играют определяющую роль в обеспечении действенности комплексного анализа хозяйственной деятельности. Анализ не ограничивается только экономическими данными, а широко использует техническую, технологическую и другую информацию. Все источники информации можно разделить на плановые, учетные и внеучетные.


К плановым источникам относятся все типы планов, которые разрабатываются на предприятии (перспективные, текущие, оперативные), а также нормативные материалы, сметы, ценники, проектные задания и т.д.


Источники информации учетного характера – это все данные, которые содержат документы бухгалтерского, статистического и оперативного учета, а также все виды отчетности, первичная учетная документация.


Ведущая роль в информационном обеспечении анализа принадлежит бухгалтерскому учету и отчетности, где наиболее полно отражаются хозяйственные явления, процессы, их результаты. Своевременный и полный анализ данных, которые имеются в учетных документах (первичных и сводных) и отчетности, обеспечивает принятие необходимых мер, направленных на улучшение выполнения планов, повышает эффективность управленческих решений, способствует достижению лучших конечных результатов деятельности организации.


Данные статистического учета, в которых содержится количественная характеристика массовых явлений и процессов, используются для углубленного изучения и осмысления взаимосвязей, выявления экономических закономерностей.


К внеучетным источникам информации относятся документы, которые регулируют хозяйственную деятельность, а также данные, которые не относятся к перечисленной ранее информации (официальные документы, договоры, соглашения, техническая и технологическая документация, законы государства и др.).


Финансовая отчетность – это совокупность форм отчетности, составленных на основе данных финансового учета с целью предоставления пользователям обобщенной информации о финансовом положении и деятельности предприятия.


Наиболее важные составляющие информационной базы анализа финансового состояния предприятия отражены в таблице 2.


Таблица 2 – Учетные источники информации


















Источник данных

Содержание источника

Комментарий

1

2

3

Форма №1 «Баланс предприятия»

Бухгалтерский баланс характеризует финансовое положение организации по состоянию на отчетную дату

Бухгалтерский баланс характеризует состав, размещение и назначение средств предприятия на определенную дату. По изменению отдельных статей можно косвенно судить о результатах деятельности организации

Форма №2 «Отчет о прибылях и убытках»

Характеризует финансовые результаты деятельности организации, доходы и расходы подразделены на обычные и чрезвычайные

Отчет о прибылях и убытках содержит информацию обо всех видах доходов и расходов, а также показатели нетто-выручки от продажи товаров, продукции, услуг, валовой прибыли, себестоимости проданной продукции, прибыли (убытка) от продаж, и другую информацию, необходимую для анализа.

Продолжение таблицы 2














1

2

3

Форма №5 «Приложение к бухгалтерскому балансу»

Содержит расшифровку наиболее важных статей баланса

Данные формы №5 (а именно раздела №6) позволяют проанализировать расходы по обычным видам деятельности.

Форма статистической отчетности №П-3 «Сведения о финансовом состоянии организации»

Отражается объем отгруженной продукции (товаров, работ, услуг) в фактических отпускных ценах с начала отчетного года

Сведения об отгруженной продукции отражаются с начала отчетного периода нарастающим итогом, что позволяет анализировать доход предприятия не только в статике, но и в динамике

Финансовая отчетность – это совокупность форм отчетности, составленных на основе данных финансового учета с целью предоставления пользователям обобщенной информации о финансовом положении и деятельности предприятия.


Своевременный и полный анализ данных отчетности обеспечивает принятие необходимых корректирующих мер, направленных на достижение лучших результатов хозяйствования. Данные статистического учета и отчетности предприятия используются для углубленного изучения тенденций основных показателей и факторов, формирующих их уровень.


2 СТАТИСТИЧЕСКОЕ ИЗУЧЕНИЕ ФИНАНСОВОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ КОЛПНЯНСКОГО РАЙПО ЗА 2006-2008 Г.Г.



2.1 Краткая экономическая характеристика предприятия


Колпнянское районное потребительское общество (райпо) – добровольное объединение граждан на основе объединения его членами (пайщиками) имущественных паевых взносов для торговой, заготовительной, производственной деятельности и деятельности в целях удовлетворения материальных его членов.


Колпнянское районное потребительское общество образовано в целях координации членов общества, содействия развитию их деятельности, защиты прав членов-пайщиков, предоставления интересов потребительского общества в государственных органах, органах местного самоуправления и иных органах, оказания информационных услуг, совместного решения экономических и социальных вопросов, участие в кооперативном движении и решения других вопросов.


Общество зарегистрировано Постановлением Главы Администрации Колпнянского района Орловской области № 110 от 14.04.1993 г.


Численный состав предприятия двести пятьдесят человек.


Колпнянское райпо объединяет сфер торговли, общепита заготовок производства и рынок.


Основными задачами потребительского общества являются:


- создание и развитие организаций торговли;


- закупка у граждан и юридических лиц сельскохозяйственной продукции и сырья. Изделий и продукции личных подсобных хозяйств и промыслов, дикорастущих плодов, ягод и грибов. Лекарственно-технического сырья с последующей их переработкой и реализацией;


- производство пищевых продуктов с последующей их реализацией через организации розничной торговли.


Предметом деятельности является:


- изучение рынка (товаров), услуг, сертификаций и цен;


- осуществление маркетинговых исследований, разработка маркетинговых программ;


- разработка технико-экономических обоснований на различные объекты;


- производство пищевых продуктов и непродовольственных товаров с последующей их реализацией через организации розничной торговли;


- сдача в аренду недвижимого имущества, автотранспорта и иного имущества, находящегося у Общества на праве собственности;


- участие в торговой, производственной, заготовительной и иной деятельности;


- оказание членам потребительского общества производственных и бытовых услуг;


- подготовка, переподготовка кадров и повышение их квалификации через сеть учебных заведений потребительской кооперации области;


- осуществление пропаганды кооперативных идей, основанных на международных принципах кооперации, доведение этих идей до каждого пайщика потребительского общества, в том числе средства массовой информации;


- проводить работу по вовлечению населения в члены Общества;


- Общество вправе заниматьcя любой другой деятельностью, не запрещенной действующим законодательством.


Потребительское общество в своей деятельности руководствуется Гражданским Кодексом РФ, Законом РФ «О потребительской кооперации (потребительских обществах, их союзах) в Российской Федерации» и другими законами и правовыми актами РФ. Уставом.


Потребительское общество, как юридическое лицо владеет имуществом собственности. Источниками образования имущества являются: паевые взносы, доходы от предпринимательской деятельности общества, имущество, поступившее при создании общества в его собственность, доходы, полученные от размещения средств в банках, ценных бумаг, средства, полученные из других источников, не запрещенных законодательством РФ.


Основные показатели производственно-хозяйственной деятельности предприятия приведены в таблице 3.


Таблица 3 – Показатели основных результатов деятельности Колпнянского РАЙПО за 2006-2008 г.г

































































Показатель

2006 г

2007 г

2008 г

Абс. отк., 2007 г. к 2006

Абс. отк., 2008г. к 2007

Темп роста, 2007 к 2006

Темп роста, 2008 к 2007

1

2

3

4

5

6

7

8

Выручка от продаж, тыс.руб

121494

149899

214727

28405

64828

123,38

143,25

Основные фонды, тыс.руб

9486

12421

13229

2935

808

130,9

106,5

Средний размер ОФ, тыс.руб

8741,5

10953,5

12825

2212

1871,5

125,3

117,08

Фондоотдача

13,89

13,69

16,74

-0,2

3,05

98,56

122,28

Фондоемкость

0,072

0,073

0,059

0,001

-0,014

101,39

80,82

Продолжение таблицы 3




























































































1

2

3

4

5

6

7

8

Оборотные средства, тыс.руб

13543

17856

19903

4313

2047

131,85

111,46

Средний размер ОБС, тыс.руб

12673,5

15699,5

18879,5

3026

3180

123,88

120,25

Материальные затраты, тыс.руб

14217

16098

20951

1881

4853

113,23

130,15

Материалоотдача

9,059

9,908

10,25

0,849

0,342

109,37

103,45

Численность персонала, чел

126

138

133

12

-5

109,52

96,38

Фонд заработной платы, руб


8450,0

10438,0

15218,0

1988

4780

123,53

145,79

Производительность труда, чел-час

67,4

77,0

106,5

9,6

29,5

114,24

138,31

Средняя заработная плата, руб

5,589

6,303

9,535

0,714

3,232

112,28

151,28

Себестоимость, тыс.руб

95336

117901

170278

22565

52377

123,67

144,42

По данным таблицы 3 можно сказать, что выручка от продаж в 2007 году увеличилась на 23,38%, а в 2008 году увеличилась на 43,25%, основные фонды в 2007 году увеличились на 30,9%, а в 2008 году увеличились на 6,5%, фондоотдача в 2007 году уменьшилась на 1,44%, а в 2008 году увеличилась на 22,28%, фондоемкость в 2007 году увеличилась на 1,39%, а в 2008 году уменьшилась на 19,18%, оборотные средства в 2007 году увеличились на 31,85%, а в 2008 году увеличились на 11,46%, материальные затраты в 2007 году увеличились на 13,23%, а в 2008 году увеличились на 30,15%, материалоемкость в 2007 году увеличилась на 9,37%, а в 2008 году увеличилась на 3,45%, численность персонала в 2007 году увеличилась на 9,52%, а в 2008 году уменьшилась на 3,62%, фонд заработной платы в 2007 году увеличился на 23,53%, а в 2008 году увеличился на 45,79%, производительность труда в 2007 году увеличилась на 14,24%, а в 2008 году увеличилась на 38,31%, средняя заработная плата в 2007 году увеличилась на 12,28%, а в 2008 году увеличилась на 51,28%, себестоимость в 2007 году увеличилась на 23,67%, а в 2008 году увеличилась на 44,42%.


Структура Колпнянского райпо имеет линейно-функциональный тип. При такой структуре управления функциональные подразделения отдают распоряжения нижестоящим звеньям. В основе этого типа организационной структуры лежат специализация управленческой деятельности по функциям, т.е. каждой функциональной подсистеме, формируется иерархия служб (шахта) пронизывающая всю организацию.


Руководство текущей деятельностью осуществляет председатель райпо и Правления. Исполнение решений председателя райпо осуществляется заместителями председателя через службы и отделы доводится до подразделений.


Основные службы райпо расположены при администрации райпо: торговый отдел; бухгалтерия; финансово-экономический отдел; отдел кадров; вычислительный центр; техническая и строительная служба; продовольственные и промышленные склады; магазины; автогараж; заготовительный пункт; столовые; цех безалкогольной продукции и рыбных цех.


2.2 Статистический анализ объема, структуры и динамики прибыли предприятия


Цель анализа прибыли предприятия – финансово-экономическое обоснование вариантов управленческих решений, реализация которых позволит обеспечить устойчивый рост ее финансовых результатов. Для изучения прибыли за отчетный период необходимо:


- проанализировать выполнение плана финансовых результатов предприятия в целом, а также по направлениям деятельности, по структурным подразделениям;


- провести структурно-динамический анализ показателей прибыли;


- выявить и измерить влияние внешних и внутренних факторов на формирование финансовых результатов;


- установить резервы роста прибыли и разработать меры по их мобилизации [7].


Анализ прибыли начинается с оценки общей величины и ее элементов в сравнении с предыдущим годом. Для этого используются показатели Отчета о прибылях и убытках (форма № 2) и данные бизнес-плана предприятия.


Для изучения динамики сравниваются отчетные показатели прибыли с аналогичными показателями за предыдущий (базисный) период. С этой целью определяются значения абсолютных и относительных отклонений.


Состав и динамика показателей прибыли Колпнянского РАЙПО отражены в таблице 4.


Таблица 4 – Состав и динамика показателей прибыли Колпнянского РАЙПО за 2006-2008 г.г






































Показатель

2006 г


2007 г

Абс. откл.,


2007 г. к 2006 г.

Темп роста, %, 2007 г. к 2006 г.

2008 г

Абс. откл., 2008 г. к 2007 г.

Темп роста, %, 2008 г. к 2007 г.

1

2

3

4

5

6

7

8

Валовая прибыль

26158

31998

5840

122,3

44449

12451

138,9

Прибыль от продаж

1999

2478

479

123,9

3314

836

133,7

Продолжение таблицы 4





























Прибыль до налогообложения

1564

1553

-11

99,3

3219

1666

207,3

Чистая прибыль

711

637

-74

89,6

2116

1479

332,2

Доходы, всего


121494

149899

28400

123,4

214727

64828

143,2

По данным таблицы 4 можно сделать следующие выводы.


Предприятие получило в 2007 году по сравнению с 2006 годом на 5840 т.р больше валовой прибыли, на 479 т.р больше прибыли от продаж, на 11 т.р меньше прибыли до налогообложения, на 74 т.р меньше чистой прибыли, на 28400 т.р больше доходов.


В 2008 году по сравнению с 2007 годом предприятие получило на 12451 т.р больше валовой прибыли, на 836 т.р больше прибыли до налогообложения, на 1479 т.р больше чистой прибыли, на 64828 т.р больше доходов.


В 2007 году валовая прибыль увеличилась на 22,3%, прибыль от продаж увеличилась на 23,9%, прибыль до налогообложения уменьшилась на 0,7%, чистая прибыль уменьшилась на 10,4%. В общем доходы увеличились на 23,4%.


В 2008 году валовая прибыль увеличилась на 38,9%, прибыль от продаж увеличилась на 33,7%, прибыль до налогообложения увеличилась на 107,3%, чистая прибыль увеличилась на 232,2%, доходы увеличились на 43,2%.


Динамика показателей прибыли Колпнянского РАЙПО представлена на рисунке 2.



Рисунок 2 – Динамика показателей прибыли за 2006-2008 г.г


Структура показателей прибыли Колпнянского РАЙПО за 2006 -2008 г.г приведена в таблице 5.


Таблица 5 – Структура показателей прибыли Колпнянского РАЙПО за 2006-2008 г.г


















































Показатель

2006 г.

Уд. вес, %

2007 г.

Уд. вес, %

2008 г.

Уд. вес, %

Валовая прибыль

26158

21,53

31998

21,35

44449

20,7

Прибыль от продаж

1999

1,65

2478

1,65

3314

1,54

Прибыль до налогообложения

1564

1,29

1553

1,03

3219

1,49

Чистая прибыль

711

0,59

637

0,42

2116

0,98

Доходы, всего


121494

100

149899

100

214727

100

Из таблицы 5 видно, что наибольший объем в структуре занимает валовая прибыль, наименьший объем в структуре занимает чистая прибыль.


Сравнивая структуры финансовых результатов (показателей удельного веса прибыли в общей величине доходов) за 2006-2008 г. можно сделать вывод о том, что произошло увеличение доли показателей прибыли до налогообложения и чистой прибыли.


Это положительно характеризует результаты текущей производительной деятельности предприятия, повышает качество финансового результата в целом.


Анализу «качества» чистой прибыли должно быть уделено особое внимание.


Считается, что более высоким «качеством» характеризуется чистая прибыль организации, если она в большей или меньшей степени обеспечена за счет повышения отдачи ресурсного потенциала предприятия.


В таблице 6 приведены основные факторы формирования чистой прибыли


Таблица 6 - Основные факторы формирования чистой прибыли Колпнянского РАЙПО за 2007-2008 г.г


































Показатель

Сумма, тыс. руб

Темп прироста, %

2007 г

2008 г

Изменение


Прибыль от продаж

2478

3314

836

133,7

Результат от прочих доходов и расходов

724

2458

1734

339,5

Налог на прибыль

36

25

-11

69,4

Чистая прибыль

637

2116

1479

332,2

Из таблицы 6 видно, что чистая прибыль формируется за счет прибыли от продаж и результатов от прочих доходов и расходов. Темп прироста прибыли от продаж составил 33,7%, абсолютный прирост – 836 т.р.


По данным Формы №2 – Отчет о прибылях и убытках за 2008 г можно построить аддитивную факторную модель зависимости прибыли от продаж от выручки от продаж, себестоимости, коммерческих расходов, используя формулу (1):


Выручка от продаж (N
) = 214727 т.р


Себестоимость продукции, работ, услуг (S
прод
) = 170278 т.р


Коммерческие расходы (S
ком
) = 41135 т.р


PN
= N
-
S
прод
- S
ком
= 214727 – 170278 – 41135 = 3314 т.р


Влияние каждого фактора рассчитывается методом цепных подстановок.


Т.к прибыль от продаж в 2008 году возросла по сравнению с 2007 годом на 836 т.р (3314-2478), то в этом проявилось совокупное влияние этих 3 факторов.


Расчет влияния факторов первого порядка на прибыль приведен в таблице 7.


Таблица 7 – Расчет влияние факторов первого порядка на прибыль от продаж





























Фактор

2006

2007

Абсолютный прирост

Влияние факторов на прибыль от продаж

2008


Абсолютный прирост

Влияние факторов на прибыль от продаж

1

2

3

4

5

6

7

8

Выручка от продаж

121494

149899

28405

28405

214727

64828

64828

Продолжение таблицы 7



































1

2

3

4

5

6

7

8

Себестои-мость

95336

117901

22565

-22565

170278

52377

-52377

Коммерчес-кие расходы

24159

29520

5361

-5361

41135

11615

-11615

Совокуп-ное влияние факторов

479

836

Используя данные таблицы 7 можно рассчитать влияние факторов на изменение прибыли от продаж:


1. Расчет прироста прибыли от продаж:


2007: ∆Р = 2478 – 1999 = +479 т.р


2008: ∆Р = 3314 – 2478 = +836 т.р


2. Расчет изменения себестоимости проданных товаров, продукции, работ и услуг:


2007: 117901 - 95336 = +22565 т.р


2008: 170278 – 117901 = +52377 т.р


Это означает, что прибыль от продаж в 2007 году уменьшилась на 22565 т.р. в связи с увеличением себестоимости продукции, товаров, работ, услуг, а в 2008 году уменьшилась на 52377 т. р.


3. Расчет изменения коммерческих расходов при неизменном объеме продаж:


2007: 29520 – 24159 = 5361 т.р


2008: 41135 – 29520 = 11615 т.р


Этот фактор также уменьшил прибыль в 2007 году на 5361 т.р, а в 2008 году – на 11615 т.р.


В таблице 8 приведена динамика прибыли Колпнянского РАЙПО по видам деятельности


Таблица 8 – Динамика прибыли Колпнянского РАЙПО по видам деятельности за 2006-2008 г.г

































































Вид деятельности

2006 г

2007 г

Абсолютный прирост

Относительный прирост

2008 г

Абсолютный прирост

Относительный прирост

1

2

3

4

5

6

7

8

Торговля, т.р

1360,4

1362,4

2

100,1

2619,3

1256,9

192,3

Общественное питание, т.р

140,0

206,3

66,3

147,4

203,8

-2,5

98,8

Производство, т.р

62,3

53,7

-8,6

86,2

232,8

179,1

433,5

Заготовки, т.р

21,9

33,3

11,4

11,4

5,5

-27,8

16,5

Рынок, т.р

269,6

221,5

-48,1

82,2

225,1

3,6

101,6

По данным таблицы 8 можно сделать вывод, что темп роста прибыли в сфере торговле в 2007 году по отношению с 2006 г. составил 0,1%, а в 2008 году составил 92,3%. Темп роста прибыли в сфере общественного питания в 2007 году по отношению к 2006 году составил 47,4%, а в 2008 году составил -1,2%. Темп роста прибыли в сфере производства в 2007 году составил -13,8%, в 2008 году составил 333,5%. Темп роста прибыли в сфере заготовок в 2007 году составил -88,6%, а в 2008 году составил -83,5%. Темп роста прибыли в сфере рынка в 2007 году составил -17,8%, а в 2008 году составил 1,6%.


Динамика прибыли Колпнянского РАЙПО изображена на рисунке 3



Рисунок 3 – Динамика прибыли Колпнянского РАЙПО по видам деятельности за 2006-2008 г.г


Прибыль в торговой сфере в 2007 г. по сравнению с 2006 годом увеличилась на 2 т.р, а в 2008 г. увеличилась на 1256,9 т.р.


Прибыль в сфере общественного питания в 2007 г. увеличилась на 66,3 т.р, а в 2008 г. уменьшилась на 2,5 т.р.


Прибыль в производственной сфере в 2006 г. уменьшилась на 8,6 т.р, а в 2008 г. увеличилась на 179,1 т.р.


Прибыль за заготовки в 2007 г. увеличилась на 11, 4 т.р, а в 2008 г. уменьшилась на 27,8 т.р.


Прибыль в сфере рынка в 2007 г. уменьшилась на 48,1 т.р, а в 2008 г. увеличилась на 3,6 т.р.


Структура прибыли Колпнянского РАЙПО по видам деятельности представлена в таблице 9.


Таблица 9 – Структура прибыли Колпнянского РАЙПО по видам деятельности за 2006-2008 г.г


































































Вид деятельности

2006 г

Структура, %

2007 г

Структура, %

2008 г

Структура, %

1

2

3

4

5

6

7

Торговля

1360,4

73,37

1362,4

72,58

2619,3

79,7

Общественное питание

140,0

7,55

206,3

10,99

203,8

6,2

Производство

62,3

3,36

53,7

2,86

232,8

7,08

Заготовки

21,9

1,18

33,3

1,77

5,5

0,17

Рынок

269,6

14,54

221,5

11,8

225,1

6,85

Итого

1854,2

100

1877,2

100

3286,5

100

Из таблицы 9 видно, что в 2006 году наибольший объем в структуре составляет прибыль, полученная в торговле (73,37%), а наименьший объем в структуре составляет прибыль, полученная в сфере заготовок (1,18%). В 2007 году наибольшую долю в структуре составляет прибыль, полученная в торговле (72,58%), а наименьшую – прибыль, полученная в сфере заготовок (1,77%). Структура прибыли Колпнянского РАЙПО по видам деятельности за 2008 г. представлена на рисунке 4.



Рисунок 4 – Структура прибыли Колпнянского РАЙПО по видам деятельности в 2008 году


В 2008 году наибольшую долю в структуре составляет прибыль, полученная в торговле (79,7%), а наименьшую – прибыль, полученная в сфере заготовок (0,17%).


2.3 Статистическое изучение динамики показателей рентабельности предприятия



Наряду с абсолютными показателями объема прибыли в финансовой статистике широко применяется относительный показатель – рентабельность, который в общем виде характеризует прибыльность работы предприятия. Этот показатель представляет собой своего рода синтез различных качественных и количественных показателей: роста объема производства и производительности, снижения себестоимости и др [6].


Составим таблицу 10 вспомогательных данных для расчета показателей рентабельности за 2008 г.


Таблица 10 – Вспомогательные данные для расчета показателей рентабельности за 2008 г.


тыс.руб























Показатель

2008 г.

1

2

Прибыль от продаж

3314

Оборотные активы на начало года

17856

Оборотные активы на конец года

19903

Прибыль до налогообложения


3219

Чистая прибыль

2116

Продолжение таблицы 10





















































1

2

Капитал и резервы

12584

Долгосрочные обязательства на начало года

3164

Долгосрочные обязательства на конец года

3124

Краткосрочные обязательства на начало года

17123

Краткосрочные обязательства на конец года

17519

Себестоимость проданных товаров, услуг

170278

Коммерческие расходы

41135

Проценты к уплате

1259

Прочие расходы

647

Текущий налог на прибыль

25

Выручка от продаж

214727

Валовая прибыль

44449

Внеоборотные активы на начало года

12890

Внеоборотные активы на конец года

13324

Баланс на начало года

30746

Баланс на конец года

33227

По данным таблицы 10 рассчитаем показатели рентабельности по данным бухгалтерской отчетности для 2008 года:


Общая рентабельность: R = или 17,55%


1) Коэффициент рентабельности активов: R = или 9,7%


2) Коэффициент рентабельности собственного капитала: R = или 16,8%


3) Коэффициент рентабельности заемного капитала:


R = или 16,05%


4) Коэффициент рентабельности расходов по обычным видам деятельности: R = или 1,57%


5) Коэффициент рентабельности совокупных расходов: R = или 0,99%


6) Коэффициент рентабельности производств: R = или 19,4%


7) Коэффициент рентабельности продаж: R = или 15,43%


8) Коэффициент валовой рентабельности: R = или 20,7%


9) Рентабельность внеоборотного капитала:


R = или 16,14%


10) Рентабельность оборотного капитала:


R = или 11,21%


11) Рентабельность совокупных активов:


R = или 6,6%


12) Рентабельность инвестированного капитала:


R = или 8,25%


В таблице 11 представлена динамика показателей рентабельности за 2006-2008 г.г


Таблица 11 – Динамика показателей рентабельности Колпнянского РАЙПО за 2006-2008 г.г %

































































Показатель

2006 г

2007 г

Абсолют-ное отклоне-ние, 2007 к 2006

Относи-тельное откло-нение, 2007 к 2006, %

2008 г

Абсолют-ное отклоне-ние, 2008 к 2007

Относи-тельное откло-нение, 2008 к 2007, %

1

2

3

4

5

6

7

8

Общая рентабельность

15,77

15,78

0,01

100,06

17,55

1,77

111,2

Рентабельность активов

6,79

5,05

-17,4

74,37

9,7

4,65

192,08

Рентабельность собственного капитала

7,25

6,09

-1,16

84

16,8

10,71

275,86

Рентабельность заемного капитала

15,1

12,21

-2,89

80,86

16,05

3,84

131,4

Рентабельность расходов по обычным видам деятельности

1,67

1,68

0,01

100,6

1,57

-0,11

93,5

Продолжение таблицы 11



















































































1

2

3

4

5

6

7

8

Рентабельность совокупных расходов

0,59

0,43

-0,16

72,9

0,99

0,56

230,2

Рентабельность производств

27,44

21,02

-6,42

76,6

19,46

-1,56

92,58

Рентабельность продаж

16,45

16,53

0,08

100,49

15,53

-1

93,95

Валовая рентабельность

21,53

21,35

-0,18

99,16

20,7

-0,65

96,96

Рентабельность внеоборотного капитала

8,05

5,69

-2,36

70,68

16,14

10,45

283,66

Рентабельность оборотного капитала

5,61

4,06

-1,55

72,37

11,21

7,15

276,11

Рентабельность совокупных активов

3,3

2,37

-0,93

71,82

6,6

4,23

278,48

Рентабельность инвестированного капитала

4,69

4,96

0,27

105,76

8,25

3,29

166,3

По данным таблицы 11 можно сделать вывод, что в 2007 году по сравнению с 2006 годом общая рентабельность увеличилась на 0,06%, рентабельность активов уменьшилась на 25,63%, рентабельность собственного капитала уменьшилась на 16%, рентабельность заемного капитала уменьшилась на 19,14%, рентабельность расходов по обычным видам деятельности увеличилась на 0,6%, рентабельность совокупных расходов уменьшилась на 27,1 %, рентабельность производств уменьшилась на 23,4%, рентабельность продаж увеличилась на 0,49%, валовая рентабельность уменьшилась на 0,84%, рентабельность внеоборотного капитала уменьшилась на 29,32%, рентабельность оборотного капитала уменьшилась на 27,63%, рентабельность совокупных активов уменьшилась на 28,18%, рентабельность инвестированного капитала увеличилась на 5,76%.


Динамика показателей рентабельности Колпнянского РАЙПО за 2006-2008 г.г наглядно изображена на рисунке 5.



Рисунок 5 – Динамика показателей рентабельности Колпнянского РАЙПО за 2006-2007 г.г


В 2008 году общая рентабельность увеличилась на 11,2%, рентабельность активов увеличилась на 92,08%, рентабельность собственного капитала увеличилась на 175,86, рентабельность

заемного капитала увеличилась на 31,4%, рентабельность расходов по обычным видам деятельности уменьшилась на 6,5%, рентабельность совокупных расходов увеличилась на 130,2%, рентабельность производств уменьшилась на 7,42%, рентабельность продаж уменьшилась на 6,05%, валовая рентабельность уменьшилась на 3,04%, рентабельность внеоборотного капитала увеличилась на 183,66, рентабельность оборотного капитала увеличилась на 176,11%, рентабельность совокупных активов увеличилась на 178,48, рентабельность инвестированного капитала увеличилась на 66,3%.


2.4 Статистический анализ финансового состояния предприятия



Анализ финансового состояния предприятия может быть выполнен с различной степенью детализации в зависимости от основных категорий его пользователей и их экономических интересов.


Группировка активов и пассивов бухгалтерского баланса Колпнянского РАЙПО за 2006-2008 г.г. представлена в таблице 12.


Таблица 12 – Группировка активов и пассивов бухгалтерского баланса Колпнянского РАЙПО за 2006-2008 г.г

















































Группы активов и пассивов

Сумма, тыс.руб

Абсолютный прирост, 2007 к 2006, т.р

Абсолютный прирост, 2008 к 2007, т.р

Темп роста, 2007 к 2006, %

Темп роста, 2008 к 2007, %

2006 г

2007 г

2008 г

1

2

3

4

5

6

7

8

Наиболее ликвидные активы (А1)

194

319

829

125

510

164,43

259,87

Быстро реализуемые активы (А2)

597

2457

512

1860

-1945

411,56

20,84

Медленно реализуемые активы (А3)

12466+13 = 12479

14785+9 = 14794

18324

2315

3530

118,55

123,86

Продолжение таблицы 12










































































1

2

3

4

5

6

7

8

Трудно реализуемые активы (А4)


9495+273 = 9768

12890+286 = 13176

13324+


+164=


=13488

3408

312

134,89

102,37

Валюта актива баланса

23038

30746

33227

7708

2481

133,46

108,07

Наиболее срочные обязательства (П1)

7286

10573

14131

3287

3558

145,11

133,65

Краткосрочные обязательства (П2)

5525

6550

3388

1025

-6162

118,55

5,92

Долгосрочные обязательства (П3)

424

3164

3124

2740

-40

746,23

98,74

Собственный капитал (П4)

9803

10459

12584

656

2125

106,69

120,32

Валюта пассива баланса

23038

30746

33227

7708

2481

133,46

108,07

Баланс предприятия считается абсолютно ликвидным, если выполняются неравенства: А1≥П1, А2≥П2, А3≥П3, А4≤П4.


Сравним активы и пассивы Колпнянского райпо:


2006 год: 194˂7286; 597˂5525; 12479˃424; 9768˂9803


2007 год: 319˂10573; 2457˂6550; 14794˃3164; 13176˃10459


2008 год: 829˂14131; 512˂3388; 18324˃3124; 13488˃12584.


Первые два неравенства не выполняются, значит баланс предприятия не является абсолютно ликвидным. Это значит, что менее ликвидные активы в целях платежеспособности не могут компенсировать в полной мере недостаток более ликвидных.


Рассчитаем показатели ликвидности для 2008 года по данным таблицы 12:


1) Общий показатель ликвидности :


Кл
=


В финансовом анализе принято считать, что значение коэффициента общей ликвидности должно быть ˃1.


По подсчетам значение общего показателя ликвидности ˂1. Это значит, что структура баланса предприятия не удовлетворительная.


2) Коэффициент текущей ликвидности Ктл
=


Принято считать, что значение этого коэффициента должно быть ˃2.


По подсчетам видно что коэффициент текущей ликвидности меньше ˂2. Это значит, что краткосрочные обязательства больше оборотных активов, организация не может в полной мере погасить свои обязательства.


3) Коэффициент критической ликвидности Ккл
=


Принято считать, что значение этого коэффициента должно быть ˃0,8.


По подсчетам видно, что значение этого коэффициента ˂0,8. Это значит, организация не может своевременно проводить расчеты с дебиторами и погашать дебиторскую задолженность.


4) Коэффициент абсолютной ликвидности:


Кабл
=


Оптимальное значение этого показателя должно быть ˃0,2.


По подсчетам видно, коэффициент абсолютной ликвидности ˂0,2. Это означает, что предприятие немедленно при необходимости может погасить только часть краткосрочных обязательств за счет денежных средств.


5) Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами Коб
=


Оптимальное значение этого коэффициента должно быть ˃0,1.


По расчетам видно что коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами за 2008 год ˃0,1.


Динамика показателей ликвидности баланса предприятия представлена в таблице 13.


Таблица 13 – Динамика показателей ликвидности баланса Колпнянского райпо за 2006-2008 г.г.















































Показатель

2006 г

2007 г

2008 г

Абсолют-ное отклонение, 2007 к 2006 г.г

Относи-тельное отклонение, 2007 к 2006 г.г

Абсолют-ное отклонение, 2007 к 2006 г.г

Относи-тельное отклонение, 2007 к 2006 г.г

1

2

3

4

5

6

7

8

Общий показатель ликвидности

0,42

0,4

0,39

-0,02

95,24

-0,01

97,5

Коэффициент текущей ликвидности

1,06

1,04

1,14

-0,02

98,11

0,1

109,6

Коэффициент критической ликвидности

0,06

0,16

0,08

0,1

266,7

-0,08

50

Продолжение таблицы 13





























1

2

3

4

5

6

7

8

Коэффициент абсолютной ликвидности

0,015

0,019

0,05

0,004

126,7

0,031

263,2

Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами

0,756

0,757

0,76

0,001

100,1

0,003

100,4

По данным таблицы 13 можно сказать, что положительная динамика характерна для коэффициента текущей ликвидности, коэффициента абсолютной ликвидности, коэффициента обеспеченности оборотных активов собственными средствами.


В 2007 году общий показатель ликвидности уменьшился на 4,76%, коэффициент текущей ликвидности уменьшился на 1,89%, коэффициент критической ликвидности увеличился на 166,7%, коэффициент абсолютной ликвидности увеличился на 26,7%, коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами увеличился на 0,1%.


В 2008 году общий показатель ликвидности уменьшился на 2,5%, коэффициент текущей ликвидности увеличился на 9,6%, коэффициент критической ликвидности уменьшился на 50%, коэффициент абсолютной ликвидности увеличился на 163,2%, коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами увеличился на 0,4%.


Одним из способов оценки финансовой устойчивости является сравнение величины средств, направленных предприятием на формирование материально-производственных запасов (МПЗ) и достаточности финансовых источников этих средств.


Считается, что если для формирования МПЗ достаточна сумма собственных оборотных средств (СОС), то финансовая независимость квалифицируется как абсолютная.


При этом должно выполняться следующее условие, вытекающее из сравнения балансовых показателей: МПЗ≤СОС


Для 2008 года: 18398≥12584+3124-13324


18398≥2384


Неравенства не выполняются. Это значит, что невыполнение данного балансового условия показывает, что запасы не покрываются оборотными средствами, т.е организация зависит от внешних кредиторов, и ему для осуществления своей деятельности требуются заемные средства.


Так как условие абсолютной финансовой независимости не выполняется предприятием, то нужно определить, за счет каких заемных источников оно осуществляет финансирование недостающего объема материальных оборотных ресурсов.


Высокой степенью финансовой зависимости предприятие будет характеризоваться, если ситуация по данным бухгалтерского баланса выглядит следующим образом: МПЗ≥СОС+ККЗ


Для 2008 года: 18398≥12584+3124-13324+3388


18398≥5772


В данном случае финансирование части МПЗ осуществляется за счет краткосрочной кредиторской задолженности. Так как такая финансовая ситуация носит устойчивый характер продолжительное время, у предприятия будут возникать проблемы с оплатой текущих обязательств, и ее финансовое положение квалифицируется как кризисное.


Наряду с абсолютными показателями финансовую устойчивость организации характеризуют также относительные показатели – коэффициенты, принятые в мировой и отечественной учетно-аналитической практике.


Рассчитаем коэффициенты, характеризующие уровень финансовой устойчивости Колпнянского райпо за 2008 год:


1) Коэффициент финансирования:


Кф
=


2) Коэффициент автономии:


Кав
=


3) Коэффициент финансовой зависимости:


Кфз
=


4) Коэффициент финансовой устойчивости:


Кфу
=


5) Коэффициент финансового рычага:


Кфр
=


6) Коэффициент маневренности собственного капитала:


Кмск
=


7) Коэффициент постоянного актива:


Кпа
=


8) Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами:


Ксос
=


9) Коэффициент обеспеченности запасов собственными оборотными средствами:


Кзап
=


10) Коэффициент собственных оборотных средств в совокупных активах:


Ксоа
=


11) Коэффициент инвестирования:


Кинв
=


В таблтице 14 приведены коэффициенты, характеризующие уровень финансовой устойчивости Колпнянского райпо


Таблица 14 – Коэффициенты, характеризующие уровень финансовой устойчивости Колпнянского райпо за 2006-2008 г.г





























Коэффициенты

2006 г

2007 г

2008 г

Абсолют-ное отклонение, 2007 к 2006 г.г

Относи-тельное отклонение, 2007 к 2006 г.г

Абсолют-ное отклонение, 2007 к 2006 г.

Относи-тельное отклонение, 2007 к 2006 г.г

1

2

3

4

5

6

7

8

Коэффициент финансирования

1,65

1,08

1,93

-0,57

65,45

0,85

178,7

Продолжение таблицы 14





































































































1

2

3

4

5

6

7

8

Коэффициент автономии

0,43

0,34

0,38

-0,09

79,07

0,04

111,8

Коэффициент финансовой зависимости

0,26

0,32

0,196

0,06

123,1

-0,124

61,25

Коэффициент финансовой устойчивости

0,444

0,443

0,47

-0,001

99,77

0,027

106,09

Коэффициент финансового рычага

0,61

0,93

0,52

0,32

152,46

-0,41

55,9

Коэффициент маневренности собственного капитала

0,075

0,07

0,19

-0,005

93,33

0,12

271,4

Коэффициент постоянного актива

0,925

0,93

0,81

0,005

100,5

-0,12

87,09

Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами

0,5

0,4

0,75

-0,1

80

0,35

187,5

Коэффициент обеспеченности запасов собственными оборотными средствами

0,059

0,049

0,13

-0,01

83,05

0,081

265,3

Коэффициент собственных оборотных средств в


совокупных активов

0,032

0,024

0,07

-0,008

75

0,046

291,7

Коэффициент инвестирования

1,032

0,81

0,94

-0,222

78,49

0,13

116,05

Как видно из таблицы 14 финансовое положение Колпнянского райпо частично укрепилось в 2008 году, о чем свидетельствует положительная динамика ряда коэффициентов.


Коэффициент финансирования в 2008 году по сравнению с 2007 увеличился на 0,85. То есть удельный вес собственного капитала в составе совокупных пассивов равен 8,5%.


Укрепление финансовой независимости в формировании оборотных активов отражает рост коэффициентов обеспеченности оборотных активов и обеспеченности запасов собственными средствами соответственно на 0,08 и 0,081.


Это означает, что Колпнянское райпо за счет собственного капитала покрывает потребности в финансировании всех оборотных активов на 8%, а запасов – на 8,1%.


Коэффициенты маневренности и постоянного актива в сумме равны единице, так как каждый из них отражает направление использования собственного капитала предприятия, большая часть которого финансирует внеоборотные активы, а остальная часть – оборотные.










3 ФАКТОРНЫЙ АНАЛИЗ И ПРОГНОЗИРОВАНИЕ РЕЗУЛЬТАТИВНЫХ ПОКАЗАТЕЛЕЙ ФИНАНСОВОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ С ИСПОЛЬЗОВАНИЕМ ПРИЕМОВ И МЕТОДОВ СТАТИСТИКИ


3.1 Факторный анализ рентабельности на основе индексного метода статистики



Важный этап оценки эффективности деятельности предприятия – выявление внешних и внутренних факторов на динамику показателей рентабельности. С этой целью используются методы факторного анализа.


Индекс – это особый статистический относительный показатель, характеризующий соотношение во времени или пространстве различных социально-экономических явлений. Этот термин широко используется как в научной и учебной литературе, так и в средствах массовой информации. На основе индексов можно характеризовать изменений самых разнообразных явлений, но в первую очередь, в сфере социально-экономической деятельности как на микро-, так и на макроуровнях. Практически любой статистический сборник содержит информацию государственной статистики об изменении важнейших экономических показателей развития экономики в виде индексов. Это является очевидным свидетельством того значения, какое имеют индексы для оценки динамики социально-экономических процессов, в качестве индикаторов как индикаторы рыночной конъюнктуры.


В статистике индексами называют относительные показатели, характеризующие изменение величины сложных общественных явлений, элементы которых не поддаются непосредственному суммированию, во времени, пространстве или по сравнению с любым эталоном (нормативом, планом, прогнозом и т.д.).


С помощью индексов решаются следующие задачи:


1. Индексы позволяют измерить изменение сложных общественных явлений.


2. С помощью индексов можно определить влияние отдельных факторов на изменение динамики сложного явления


3. Индексы являются показателями сравнений не только с прошлым периодом (сравнение во времени), но и с другой территорией (сравнение в пространстве), а также с нормативами, планами, прогнозами и т.д.


Для определения индекса надо произвести сопоставление не менее двух величин. При изучении динамики социально-экономических явлений сравниваемая величина (числитель индексного отношения) принимается за текущий (или отчетный) период, а величина, с которой производится сравнение, - за базисный (плановый) период.


Рассчитаем индивидуальные индексы рентабельности. Для этого составим таблицу 15, содержащую вспомогательные данные для расчета.


Таблица 15 – Вспомогательные значения для расчета индивидуальных индексов рентабельности

















Год

Общая рентабельность

2005

22,54

2006

15,77

2007

15,78

2008

17,55

i
2006/2005
= или 67%


Следовательно, в 2006 году по сравнению с 2005 годом рентабельность снизилась на 33%.


i
2007/2006
=
или 100,06%


Следовательно, в 2007 году по сравнению с 2006 годом рентабельность увеличилась на 0,06%.


i
2008/2007
= или 111,2%.


Следовательно в 2008 году по сравнению с 2007 годом рентабельность увеличилась на 11,2%.


Для расчета общего индекса рентабельности, индекса переменного состава и индекса постоянного состава составим вспомогательную таблицу 16.


Таблица 16 – Вспомогательные данные для расчета индексов рентабельности



































Вид деятельности

Рентабельность, %

Затраты, тыс.р

2007

2008

2007

2008

Торговля

5,31

7,43

25658,4

35258,3

Общественное питание

4,9

3,5

4226,50

5869,80

Производство

8,6

2,03

6229,8

11463,5

Заготовки


7,62

13,2

436,9

417

Используя данные таблицы рассчитаем общий индекс рентабельности:



IR
общ
= 0,98 или 98%.


Рассчитаем индекс переменного состава:



I
пер.с
= 0,96 или 96%


Рассчитаем индекс постоянного состава:



I
пос.с
= 1,004 или 100,4%.


Рассмотрим методику факторного индексного анализа на примере показателя общей рентабельности:


R
б
=
(11)


В общем виде y
=
abcd
,


где y
=
R
б
–
уровень общей (балансовой) рентабельности;


а = ПБ:ПР –
коэффициент изменения балансовой прибыли;


b
= ПР:И –
рентабельности реализованной продукции (Re
);


с = И:ОК
– число оборотов оборотного капитала, рассчитанное по полным затратам на реализованную продукцию;


d
= ОК:КП –
доля оборотного капитала в общей стоимости производственного капитала [18].


Общая рентабельность и факторы ее изменения представлены в таблице 17.


Таблица 17 – Общая рентабельность и факторы ее изменения (по данным 2007-2008 г.г)
























































Показатель

Предыдущий период

Отчетный период

Абсолютное изменение

Коэффициент динамики, %

1

2

3

4

5

Балансовая прибыль

31998

44449

12451

138,9

Выручка от реализации продукции

149899

214727

64828

143,2

Издержки производства

39387

54453

15066

138,3

Прибыль от реализации продукции

2478

3314

836

133,7

Производственный капитал,


30746

33227

2481

108,1

в том числе оборотный капитал

17856

19903

2047

111,4

Коэффициент изменения балансовой прибыли, a


12,9

13,4

0,5

103,9

Продолжение таблицы 17


























Рентабельность реализованной продукции, b


0,063

0,061

-0,002

96,8

Число оборотов оборотного капитала, c


2,21

2,74

0,53

123,9

Доля оборотного капитала в общей стоимости производственного капитала, d


0,58

0,59

0,01

101,7

Рентабельность балансовая, у


1,04

1,34

0,3

128,8

1) Влияние изменение коэффициента балансовой прибыли (фактора а
):


∆у(а) = (а1
– а0
)
b
1
c
1
d
1
=
(13,4 - 12,9)∙ 0,061∙2,74∙0,59 = 0,049


Уровень общей рентабельности увеличился на 0,049.


2) Влияние изменения рентабельности реализованной продукции (фактора b
):


∆ у(
b
) = а0
(
b
1
–
b
0
)
c
1
d
1
=
12,9(0,061 - 0,063)∙ 2,74∙0,59 = -0,042


В следствие снижения рентабельности продукции общая рентабельность предприятия уменьшилась на 0,042.


3) Влияние изменения оборачиваемости нормированного оборотного капитала (фактора c
):


∆ у(с) = а0

b
0
(
c
1
-
c
0
)
d
1
=
12,9∙0,063(2,74 - 2,21)∙ 0,59 = 0,254


Вследствие ускорений оборачиваемости нормируемого оборотного капитала общая рентабельность увеличилась на 0,254


4) Влияние изменения доли стоимости оборотного капитала в общей стоимости производственного капитала (фактора d
):


∆ у(
d
) = а0

b
0
c
0
(
d
1
-
d
0
) =
12,9∙0,063∙2,21(0,59 - 0,58) = 0,018.


Изменение структуры производственного капитала увеличило общую рентабельность на 0,018.


Общее (абсолютное) изменение рентабельности предприятия равняется сумме влияний всех факторов:


0,049 + (-0,042) + 0,254 + 0,018 = 0,279.


В относительном выражении влияние рассмотренных факторов на изменение общей рентабельности определяется по следующей системе индексов:


Iy
=
Ia

∙
Ib
∙
Ic
∙
Id

(12)



или 127%


Следовательно, получаем, что Iy
=
Ia

∙
Ib
∙
Ic
∙
Id
..
Рентабельность в 2008 году увеличилась на 27%.


3.2 Статистическое изучение взаимосвязи прибыли и затрат на оплату труда с помощью корреляционно-регрессионного анализа



Наиболее разработанной в теории статистики является методология так называемой парной корреляции, рассматривающая влияние вариации факторного признака х
на результативный признак у
представляющая собой однофакторный корреляционно-регрессионный анализ. Овладение теорией и практикой построения и анализа двухмерной модели корреляционного и регрессионного анализа представляет собой исходную основу для изучения многофакторных стохастических связей.


При изучении связи экономических показателей производства (деятельности) используют различного вида уравнения прямолинейной и криволинейной связи. Внимание к линейным связям объясняется ограниченной вариацией переменных и тем, что в большинстве случаев нелинейные формы связи для выполнения расчетов преобразуют в линейную форму.


Уравнение однофакторной (парной) линейной корреляционной связи имеет вид:


=а0
+ а1
х
, (13)


где - теоретические расчетные значения результативного признака, полученного по уравнению регрессии;


а0
, а1
– неизвестные параметры уравнения регрессии.


Поскольку а0
является средним значением у
в точке х
= 0, экономическая интерпретация часто затруднена или вообще невозможна.


Коэффициент парной линейной регрессии а1
имеет смысл показателя силы связи между вариацией факторного признака х
и вариацией результативного признака у
. Уравнение показывает среднее значение изменения результативного признака у
при изменении факторного признака х
на одну единицу его измерения, т.е вариацию у
, приходящуюся на единицу вариации х
. Знак а1
указывает направление этого изменения.


Параметры уравнения а0
, а1
находят методом наименьших квадратов, т.е в основу этого метода положено требование минимальности сумм квадратов отклонений эмпирических данных yi
от выровненных :


∑( yi
-
)2
= ∑( yi
– а0
– а1
х
i

)2
→min. (14)


Для нахождения минимума данной функции приравняем к нулю ее частные производные и получим систему двух линейных уравнений, которая называется системой нормальных уравнений:


па0
+ а1
∑х = ∑у;
(15)


а0
∑х + а1
∑х2
= ∑ху.


Решим эту систему в общем виде:


; (16)


. (17)


Параметры уравнения парной линейной регрессии иногда удобно исчислять по следующим формулам, дающим тот же результат:


а1
= , или а1
= ; (18)


а0
= [12] (19)


Определив значения а0
, а1

и подставив их в уравнение связи =а0
+ а1
х
,


находим значения , зависящие только от заданного значения х
.


Для измерения степени тесноты связи между результативным фактором и признаком-фактором используется линейный коэффициент корреляции:



(20)


Линейный коэффициент корреляции может принимать любые значения в пределах от -1 до +1. Чем ближе коэффициент корреляции по своей абсолютной величине к 1, тем теснее связь между признаками. Знак при линейном коэффициенте корреляции указывает на направление связи- прямой зависимости соответствует знак плюс, а обратной – знак минус.


Для практического использования моделей регрессии очень важна их адекватность, т.е. соответствие фактическим статистическим данным.


Корреляционно-регрессионный анализ обычно проводится для ограниченной по объему совокупности. Поэтому показатели регрессии и корреляции - параметры уравнения регрессии, коэффициенты корреляции и детерминации могут быть искажены действием случайных факторов. Чтобы проверить насколько эти показатели характерны для всей генеральной совокупности, не являются ли они результатом стечения случайных обстоятельств, необходимо проверить адекватность построенных статистических моделей.


При численности объектов анализа до 30 единиц возникает необходимость проверки значимости (существенности) каждого коэффициента регрессии. При этом выясняют насколько вычисленные параметры характерны ля отображения комплекса условий: не являются ли полученные значения параметров результатами действия случайных причин.


Значимость коэффициентов простой линейной регрессии (применительно к совокупностям, у которых п˂
30) осуществляют с помощью t
– критерия Стьюдента.
При этом вычисляют расчетные (фактические) значения t–критерия:


для параметра а0
; (21)


для параметра а1
, (22)


где п
– объем выборки;


- среднее квадратическое отклонение результативного признака у
от выровненных значений ;


- среднее квадратическое отклонение факторного признака х
от общей средней .


Вычисленные по формулам значения, сравнивают с критическими t
, которые определяют по таблице Стьюдента с учетом принятого уровня значимости α и числом степеней свободы вариации ν =
n
–
k
– 1
. В социально-экономических исследованиях уровень значимости α обычно принимают равным 0,05. Параметр признается значимым (существенным) при условии, если t
расч
˃ t
табл
. В таком случае практически невероятно, что найденные значения параметров обусловлены только случайными совпадениями. Рассмотрим построение однофакторного уравнения регрессии зависимости прибыли у
от затрат на оплату труда х
по данным таблицы.


Расчетные значения для составления уравнения регрессии приведены в таблице 18.


Таблица 18 – Вспомогательная таблица для составления уравнения регрессии



































Год

Затраты на оплату труда, тыс.руб, х


Прибыль, тыс.руб, у


х2


у2


ху






()2


()∙ ()


1

2

3

4

5

6

7

8

9

10

1999

5500

10900

30250000

118810000

59950000

-6204,6

-11205,5

38497061,16

69525645,3

Продолжение таблицы 18



























































































































1

2

3

4

5

6

7

8

9

10

2000

5554

12322

30846916

151831684

30846916

-6150,6

-9783,5

37829880,36

60174395,1

2001

6675

15434

44555625

238208356

44555625

-5029,6

-6671,5

25296876,16

33554976,4

2002

8544

18736

72999936

351037696

72999936

-3160,6

-3369,5

9989392,36

10649641,7

2003

9736

19888

94789696

395532544

94789696

-1968,6

-2217,5

3875385,96

4365370,5

2004

10882

20100

118417924

404010000

118417924

-822,6

-2005,5

676670,76

1649724,3

2005

11925

21120

142205625

446054400

142205625

220,4

-985,5

48576,16

-217204,2

2006

14707

26158

216295849

684240964

216295849

3002,4

4052,5

9014405,76

12168441,75

2007

17677

31948

312476329

1020674704

312476329

5972,4

9842,5

35669561,76

58783347

2008

25846

44449

668015716

1975713601

668015716

14141,4

22343,5

199979194

315968370,9

Ито-


го:

117046

221055

1730853616

5786113949

1760553616

0

0

360877004,4

566622708,8





Пользуясь расчетными значениями, полученными в таблице 18, исчислим параметры для данного уравнения регрессии:


По формуле (18) рассчитаем коэффициент а1
:


По формуле (19) рассчитаем коэффициент а0
: а0
= 22105,5 - 1,57∙11704,6 = 3729,3


Составим уравнение регрессии:


= 3729,3 + 1,57х


Коэффициент а1
в уравнении положительный, следовательно, корреляционная зависимость является прямой. С ростом затрат на оплату труда растет и прибыль.


По формуле (20) вычислим линейный коэффициент корреляции:


r
=


Коэффициент корреляции почти равен единице. Это говорит о сильной тесной зависимости между прибылью и затратами на оплат труда.


Изобразим зависимость прибыли от затрат на оплату труда на рисунке 6



Рисунок 6 - График зависимости прибыли от затрат на оплату труда


Для проверки значимости коэффициентов регрессии исследуемого уравнения = 3729,3 + 1,57х
исчислим t
–критерий Стьюдента с ν = 10-2=8 степенями свободы.


Расчетные значения, необходимые для исчисления приведены в таблице 19.


Таблица 19– Вспомогательная таблица, необходимая для исчисления .






























































Год


-

-)2


1999

12364,278

1464,278

2144110,061

2000

12449,058

127,058

16143,73536

22001

14209,028

-1224,972

1500556,401

2002

17143,358

-1592,642

2536508,54

2003

19014,798

-873,202

762481,7328

2004

20814,018

714,018

509821,7043

2005

22451,528

1331,528

1772966,815

2006

26819,268

661,268

437275,3678

2007

31482,168

-465,832

216999,4522

2008

44307,498

-141,502

20022,816

Ито-


го:

221055

0

9916886,625

Среднее квадратическое отклонение:




Расчетные значения t
–критерия Стьюдента:


;



По таблице распределения Стьюдента для ν = 8 находим критическое значение t
– критерия: α = 0,05, t
табл
= 2,31.


Поскольку t
расч
˃ t
табл
, оба параметра а0
, а1

признаются значимыми. Значит отклоняется гипотеза о том, что каждый из этих параметров в действительности равен нулю, и лишь в силу случайных обстоятельств оказался равным проверяемой величине.


3.3 Статистическое прогнозирование рентабельности с использованием метода экстраполяции


Необходимым условием регулирования рыночных отношений является составление надежных прогнозов развития социально-экономических явлений.


Выявление и характеристика трендов и моделей взаимосвязи создают базу для прогнозирования, т.е. для определения ориентировочных размеров явлений в будущем. Для этого используют метод экстраполяции.


Под экстраполяцией понимают нахождение уровней за пределами изучаемого ряда, т.е продление в будущее тенденции, наблюдавшейся в прошлом. Поскольку в действительности тенденция развития не остается неизменной, то данные, получаемые путем экстраполяции ряда, следует рассматривать как вероятностные оценки.


Экстраполяцию рядов динамики осуществляют различными способами, например, экстраполируют ряды динамики выравниванием по аналитическим формулам. Зная уравнение для теоретических уровней и подставляя в него значения t
за пределами исследованного ряда, рассчитывают для t
вероятностные [5].


На практике результат экстраполяции прогнозируемых явлений обычно получают не точечными (дискретными), а интервальными оценками.


Для определения границ интервалов используют формулу:


, (23)


где tα
– коэффициент доверия по распределению Стьюдента;


, (24)


где - остаточное среднее квадратическое отклонение от тренда, скорректированное по числу степеней свободы (п - т)
;


п
– число уровней ряда динамики;


т
– число параметров адекватной модели тренда (для уравнения прямой т
= 2).


Вероятностные границы интервала прогнозируемого явления:


. (25)


Для выравнивания ряда используется линейная трендовая модель – уравнение прямой: = а0
+ а1
t
.


а0

и а1
вычисляются по формулам:


а0
= (26)


а1
= [5] (27)


Рассчитаем прогнозируемые доверительные интервалы рентабельности на 2014 год.


Для прогнозирования рентабельности на основе экстраполяции составим таблицу 20.


Таблица 20 - Вспомогательная таблица для прогнозирования рентабельности на основе экстраполяции


























































































































Год

Рентабельность, у


к


t


у
∙t




yi
-


(yi
-
)2


1999

12,43

1

-9

-12,43

81

3,109

9,321

86,881041

2000

13,55

2

-7

-27,1

49

6,023

7,527

56,655729

2001

14,87

3

-5

-44,61

25

8,937

5,933

35,200489

2002

15,32

4

-3

-61,28

9

11,851

3,469

12,033961

2003

16,56

5

-1

-82,8

1

14,765

1,795

3,222025

2004

17,84

6

1

107,04

1

17,679

0,161

0,025921

2005

22,55

7

3

157,85

9

20,593

1,957

3,829849

2006

15,77

8

5

126,16

25

23,507

-7,737

59,861169

2007

15,78

9

7

142,02

49

26,421

-10,641

113,230881

2008

17,55

10

9

175,5

81

29,335

-11,785

138,886225

Итого:

162,22

-

0

480,71

330

162,22

0

509,82729

t
вычисляется по формуле:


t
= 2К-(п+1)


По формулам (26) и (27) вычислим а0

и а1
:


а0
=


а1
=


Уравнение прямой будет иметь вид:


= 16,222 + 1,457∙t


Подставляя в данное уравнение последовательно значения t
, равные -9, -7, -5, -3, -1, 1, 3, 5, 7, 9, находим выровненные уровни .


По данным таблицы на основе исчисленного ранее уравнения экстраполяции можно определить ожидаемую рентабельность в 2014 г. при t
= 16:


= 16,222 + 1,457∙16 = 39,534.


Рассчитаем прогнозируемые доверительные интервалы рентабельности на 2014 г.


Если п
= 10 и т
= 2, то число степеней свободы равно 8. Тогда при доверительной вероятности, равной 0,95 (т.е. при уровне значимости случайностей α = 0,05), коэффициент доверия t
α
= 2,306 (по таблице Стьюдента).


Тогда .


Зная точечную оценку прогнозируемого значения рентабельности = =39,534, определяем вероятностные границы интервала по формуле ():


39,534 – 2,306∙7,983≤упр
≤39,534 + 2,306∙7,983


21,125≤упр
≤57,943


Следовательно, с вероятностью, равной 0,95, можно утверждать, что рентабельность в 2014 году будет не менее, чем 21,125%, но и не более, чем 57,943%.



3.4 Статистическое прогнозирование суммы прибыли на основе модели регрессии


Построение регрессионной модели позволяет осуществить прогнозирование прибыли на дальнейшую перспективу.


На основе корреляционно-регрессионного анализа спрогнозируем прибыль предприятия, если затраты на оплату труда составят 30000 рублей.


Доверительные границы результативного признака при определенном значении признака-фактора выглядят следующим образом:


(28)


- средняя квадратическая ошибка уравнения. (29)


Величина множителя вычисляется в зависимости от данного значения х
.


а0

и а1
– параметры уравнения регрессии


- дисперсия для признака х [4]. (30)


Для расчетов воспользуемся значениями, полученными в пункте 3.2:




Пусть х
= 30000 т.р, тогда = 3729,3 + 1,57х
= 3729,3 + 1,57∙30000= = 50829,3 т.р


На основе данных расчетов получим следующие границы:



12086,5≤ух
≤89572,1


Таким образом можно полагать с вероятностью 95%, что прибыль предприятии при сумме затрат на оплату труда равной 30000 тыс. руб. будет не меньше 12086, 5 тыс. руб. и не более 89572,1 тыс. руб.


3.5 Построение многофакторных прогнозных моделей оценки вероятного банкротства предприятия


Методика анализа финансового положения неплатежеспособности предприятия имеет характерные особенности, поскольку цель такого анализа – выявление конкретных причин финансового кризиса и обоснование политики финансового оздоровления.


Для оценки вероятности банкротства и кредитоспособности используют показатели бухгалтерского баланса и отчета о прибылях и убытках [14].


Финансовые показатели для оценки кредитоспособности и вероятности банкротства приведены в таблице 21.


Таблица 21–Финансовые показатели для оценки кредитоспособности и вероятности банкротства Колпнянского райпо





































Показатель

2006

2007

Тенденция

2008

Тенденция

1

2

3

4

5

6

Абсолютная ликвидность

0,015

0,02

Положительная

0,05

Положительная

Критическая ликвидность

0,06

0,16

Положительная

0,08

Отрицательная

Текущая ликвидность

1,06

1,04

Отрицательная

1,14

Положительная

Продолжение таблицы 21























1

2

3

4

5

6

Соотношение собственных и заемных средств

1,65

1,08

Отрицательная

1,93

Положительная

Рентабельность продаж

16,45

16,53

Положительная

15,43

Отрицательная


Так как есть отрицательные тенденции, то можно сказать, что предприятие по всем оценочным финансовым показателям не выглядит с точки зрения прогноза кредитоспособности весьма положительно.


Для прогнозирования вероятности банкротства используют зарубежные методики. Наибольшую популярность приобрела методика, разработанная американским ученом Альтманом. Он предположил несколько вариантов методик расчета индекса «Z-score» (индекс кредитоспособности) для оценки вероятности банкротства фирмы на основе мультидискриминантного метода анализа. Этот индекс позволяет оценить потенциальную угрозу банкротства в отношении хозяйствующих субъектов по данным доступной финансовой информации.


Формулы для анализа потенциального банкротства в соответствии с разработками Э.Альтмана:


А) Двухфакторная модель:


Z2
= 0,3877 – 1,0736∙, (31)


где ОА
– оборотные активы,


КО
– краткосрочные обязательства;


ЗК
– заемный капитал;


А
– активы.


Если Z˂0, вероятно, что предприятие остается платежеспособным, при Z˃0, вероятно банкротство.


Z2
= 0,3877 – 1,0736∙=0,3877 – 1,2196 + 0,036 = -0,7959


Z2
= -0,7959˂0 – значит, предприятие платежеспособно.


Б) Пятифакторная модель:


Z5
=, (32)


где ЧОА – чистые оборотные активы;


А
– активы;


П
– прибыль от основной деятельности;


НК
– накопленный капитал;


УК
– уставной капитал;


О
– обязательства;


В
– выручка от продаж.


В таблице 22 приведена шкала вероятности банкротства предприятия


Таблица 22 – Шкала определения вероятности наступления банкротства предприятия [14]











Значения Z-score

Вероятность банкротства

1

2

Менее 1,8

Очень высокая (дефолт)

Продолжение таблицы 22














1

2

1,81-2,7

Высокая (зона неопределенности)

2,71-2,99

Возможна (зона неопределенности)

Более 3,0

Очень низкая (перспектива платежеспособности)

Рассчитаем Z5
для Колпнянского райпо:


Z5
= ∙1 = 0,7188 + 0,329 + 0,434 + 0,00477 + 6,452 = 7,94


По шкале Колпнянское райпо относиться к категории компаний, вероятность банкротства которых очень низка.


3.6 Основные направления улучшения финансового состояния Колпнянского райпо


Для современной экономики России характерна нестабильность. Для устранения негативных тенденций экономического развития в целях повышения стабильности деятельности хозяйствующих субъектов необходимо сконцентрировать внимание на обеспечении устойчивого развития организации как основного структурного элемента экономической системы РФ.


Поэтому в таких условиях рыночной экономики перед любым предприятием стоят задачи улучшения своего финансового состояния.


Проблема банкротств многих существующих предприятий становится достаточно актуальной на данный момент времени. Сотни фирм, особенно мелких и средних, уже прекратили свое существование. Анализ показал, что главной причиной этого оказалось неумелое управление ими, т. е. низкая квалификация большинства менеджеров как среднего, так и высшего звена.


Производство - процесс сложный по технологии, по организации, по сочетанию различных видов деятельности. Руководитель не может, да и не должен брать на себя то, что гораздо лучше могут сделать другие. Менеджер должен прежде всего проявить предприимчивость при подборе команд, он должен окружить себя профессионалами, довериться более компетентным специалистам - по производственным вопросам, по маркетинговым исследованиям, планированию финансов и т. д. Себе же оставить лишь то, что входит непосредственно в компетенцию организатора. Организовывать - значит определить цель, знать и трезво оценивать имеющиеся ресурсы и уметь использовать их для достижения целей. Организовывать - значит уметь формировать задачу, доводить её до непосредственного исполнителя и контролировать исполнение. Организовывать - значит уметь принимать решения, уметь распределять обязанности и ответственность. Организовывать - значит планировать, управлять, анализировать. Здесь недостаточно одной интуиции и даже таланта, нужны знания [20].


Знания, необходимые в области управления трудовыми ресурсами, финансами и в целом производством, даёт наука, называемая менеджментом.


Менеджмент - как управление в условиях рынка - обеспечивает ориентацию фирмы на удовлетворение потребностей рынка, на запросы конкретных потребителей, на организацию производства тех видов продукции, которые пользуются спросом и способны приносить фирме предполагаемую прибыль.


Основная задача менеджера - обеспечить нормальное существование предприятия на рынке при любых изменениях ситуации.


Если РАЙПО намерено проявлять активность в направлении развития своего производства, изменив принципы управления деятельностью предприятия, то ему необходимо пересмотреть в целом структуру управления предприятия. Рассматриваемому хозяйственному субъекту рекомендуется создать такую структуру управления, при которой в основе права на принятия решений лежит компетентность, а не занятие официального поста.


Можно рассмотреть в сравнении ныне существующую систему управления с вновь предполагаемой.


Представленная иерархия в системе управления определяет возможность делегирования полномочий в этой области на более низкие уровни управления.


Существующая структура управления РАЙПО:


Начальник управления→Главный Заместитель начальника управления→Бухгалтер→Отдел кадров→Рабочие


Предлагаемая структура управления:


Управляющий→Менеджер финансовый→Начальник отдела→Специалист по маркетингу→Финансово-экономическая группа→Рабочие


В обстановке роста самостоятельности и ответственности руководителей всех уровней, а также и исполнителей, происходит развитие так называемых неформальных связей, которые обеспечивают горизонтальную координацию работ, выполняемых на одном уровне управленческой структуры. При этом, заметим, сокращается необходимость и в вертикальной координации.


Как уже упоминалось раньше, руководителю РАЙПО необходимо уделить особое значение подбору кадров, но в силу того, что управляющий не в силах осуществить данную работу, эти функции возлагаются на работников отдела кадров, которые в свою очередь должны быть подготовлены для выполнения данной работы на высоком профессиональном уровне. Для выполнения этой работы они нуждаются не только в специальных знаниях в своей области, но и должны быть осведомлены о нуждах руководителей не только высшего и среднего звена, но и низшего звена управления. Высококвалифицированные и инициативные работники составляют интеллектуальный потенциал предприятия, имеющий огромное значение для успешного развития фирмы. Каждый менеджер должен понимать, что производительность труда зависит от квалификации самих работников очень во многом, а не только от совершенной технологии и организации рабочих мест.


Поэтому для обеспечения высокой производительности труда работников, руководству РАЙПО необходимо формировать и реализовывать программы систематического обучения и подготовки кадров в целях более полного раскрытия их возможностей.


Определив потребности предприятия в кадрах, руководителю рекомендуется разработать программу, удовлетворяющую данную потребность, которая может включать график мероприятий по привлечению, найму, подготовке и продвижению работников, требующихся для реализации целей организации. Также в качестве рекомендации можно предложить руководству формирование кадров производить на базе собственного персонала, т. к. данное мероприятие обходится дешевле, чем привлечение работников извне. Кроме того, повышается заинтересованность собственных работников в достижении лучших результатов деятельности, улучшается моральный климат, усиливается привязанность работников к фирме. Руководству необходимо прислушаться к данным рекомендациям, т. к. на сегодняшний день это предприятие испытывает большие трудности в управлении трудовыми ресурсами , это связано с большой текучестью кадров, что не может положительно влиять на общее благополучное развитие предприятия. В то же время желательно, чтобы на предприятие приходили и люди со стороны с новыми идеями, предложениями и свежими взглядами.


Положительные стороны системы участия персонала в управлении очевидны. Во-первых, участие персонала в управлении делает производственный процесс более демократичным. На предприятиях, где применяется данная система, как правило, легче разрешаются конфликтные ситуации. Во-вторых, осознание работниками факта своего участия в управлении предприятием служит стимулом к повышению качества своего труда и укреплению трудовой дисциплины. Следствием этого как раз и является снижение текучести кадров на предприятии. В-третьих, участие в управлении повышает у работников чувство ответственности за качество выполняемых работ, а как известно, уровень качества продукции является одной из определяющих конкурентоспособности предприятия в целом.


Руководству РАЙПО необходимо:


- по возможности максимально масштабно участвовать в государственных программах развития и производства товаров и услуг, датируемых за счет бюджетных ассигнований ;


- вести постоянный поиск российских заказчиков на услуги, которые могут быть оказаны предприятием ;


- проанализировать спрос на предоставление новых услуг, которые отвечают возможностям фирмы ;


- обеспечить эффективную рекламу всех услуг предприятия ;


- проводить активную коммерческую деятельность (например, сбыт товаров других фирм, сдача в аренду пустующих помещений и территорий, и т. п.) ;


- уменьшение производственных издержек и накладных расходов по производимым фирмой товарам и услугам.


Многие организации в России сейчас сталкиваются с рыночными трудностями. Их руководители изо всех сил борются за выживание в рамках меняющихся потребительских отношений и скудеющих финансовых ресурсов. В поисках ответов на возникающие перед ними проблемные вопросы многие организации поневоле поворачиваются лицом к маркетингу. Маркетинг выступает основной концепцией управления в условиях рынка. При этом важно не только изучение теории маркетинга, но и улучшение умения его практически применять. На сегодняшний день маркетинг представляет нечто большее, нежели просто проталкивание товаров и услуг на рынке. Маркетинг - двусторонний процесс : в распоряжение фирмы поступает информация о потребностях покупателя с тем, чтобы она могла разработать и предложить ему необходимые товары и услуги. Маркетинг, таким образом , основан на союзе потребителя и производителя. Следовательно, маркетинг выступает как процесс планирования и управления разработкой изделий и услуг, ценовой политикой, продвижением товаров к покупателю и сбытом. Если предприятие намерено получать прибыль, нужно продавать продукцию, а для этого необходимо искать покупателя, выявлять его нужды, создавать соответствующие товары, продвигать их на рынке, договариваться о ценах.


ЗАКЛЮЧЕНИЕ



Для современной экономики России характерны: нестабильность, непоследовательность налоговой, кредитно-валютной, страховой, таможенной, инвестиционной политики; потеря государственной поддержки в связи с изменением формы собственности без существенных изменений законодательной базы РФ; недостаточность бюджетного финансирования; инфляция; подчиненность системы бухгалтерского учета целям налогообложения; неопределенность в поведении покупателей, поставщиков, конкурентов. Одно из основных препятствий на пути к стабильному экономическому росту – медленный процесс преобразований на уровне организаций в связи с неэффективностью системы их управления, низким уровнем ответственности руководителей за последствия принимаемых решений и результаты их деятельности, а также в связи с отсутствием достоверной информации об экономическом состоянии организации, ее финансовой устойчивости, которая является важнейшей характеристикой финансово-экономической деятельности в условиях рынка.


Основой финансовой стабильности экономики России является финансовая устойчивость организации, так как именно она служит залогом выживаемости и основой прочного положения организации, поэтому все большее количество контрагентов начинает вовлекаться в исследования и оценку устойчивости конкретной организации.


Рыночная экономика в Российской Федерации набирает всё большую силу. Вместе с ней набирает силу и конкуренция как основной механизм регулирования хозяйственного процесса.


Конкурентоспособность предприятию может обеспечить только правильное управление движением финансовых ресурсов и капитала, находящихся в распоряжении предприятия.


В первой главе курсовой работы были изучены теоретические вопросы статистического изучения финансовой деятельности предприятия, была раскрыта система показателей изучения результатов финансовой деятельности организации.


Во второй главе был проведен статистический анализ финансовой деятельности Колпнянского райпо за 2006-2008 г.г.


В первом пункте главы 1 была приведена краткая характеристика. Анализ производственно-хозяйственной деятельности показал, что выручка от продаж в 2007 году увеличилась на 23,38%, а в 2008 году увеличилась на 43,25%, основные фонды в 2007 году увеличились на 30,9%, а в 2008 году увеличились на 6,5%, фондоотдача в 2007 году уменьшилась на 1,44%, а в 2008 году увеличилась на 22,28%, фондоемкость в 2007 году увеличилась на 1,39%, а в 2008 году уменьшилась на 19,18%, оборотные средства в 2007 году увеличились на 31,85%, а в 2008 году увеличились на 11,46%, материальные затраты в 2007 году увеличились на 13,23%, а в 2008 году увеличились на 30,15%


В работе были проанализированы показатели финансового состояния предприятия за 2006-2007 г.г. Были рассчитана динамика показателей прибыли, рентабельности предприятия, был проведен анализ кредитоспособности, ликвидности и финансовой устойчивости предприятия


Статистический анализ объема, структуры и динамики прибыли показал, что в 2007 году валовая прибыль увеличилась на 22,3%, прибыль от продаж увеличилась на 23,9%, прибыль до налогообложения уменьшилась на 0,7%, чистая прибыль уменьшилась на 10,4%. В общем доходы увеличились на 23,4%. В 2008 году валовая прибыль увеличилась на 38,9%, прибыль от продаж увеличилась на 33,7%, прибыль до налогообложения увеличилась на 107,3%, чистая прибыль увеличилась на 232,2%, доходы увеличились на 43,2%.


Статистическое изучение динамики показателей рентабельности предприятия показало, что в 2008 году общая рентабельность увеличилась на 11,2%, рентабельность активов увеличилась на 92,08%, рентабельность собственного капитала увеличилась на 175,86, рентабельность заемного капитала увеличилась на 31,4%, рентабельность расходов по обычным видам деятельности уменьшилась на 6,5%, рентабельность совокупных расходов увеличилась на 130,2%, рентабельность производств уменьшилась на 7,42%, рентабельность продаж уменьшилась на 6,05%, валовая рентабельность уменьшилась на 3,04%, рентабельность внеоборотного капитала увеличилась на 183,66, рентабельность оборотного капитала увеличилась на 176,11%, рентабельность совокупных активов увеличилась на 178,48, рентабельность инвестированного капитала увеличилась на 66,3%.


В результате статистического анализа финансового состояния предприятия были получены следующие выводы: финансовое положение Колпнянского райпо частично укрепилось в 2008 году, о чем свидетельствует положительная динамика ряда коэффициентов. Коэффициент финансирования в 2008 году по сравнению с 2007 увеличился на 0,85. То есть удельный вес собственного капитала в составе совокупных пассивов равен 8,5%.


Анализ показал, что баланс предприятия можно считать в достаточной мере ликвидным. Большая часть показателей предприятия характеризуется положительной динамикой.


В третьей главе курсовой работы был проведен факторный анализ и прогнозирование результативных показателей финансовой деятельности предприятия с использованием приемов и методов статистики.


Был проведен факторный анализ рентабельности на основе индексного метода, рассмотрена взаимосвязь прибыли и затрат на оплату труда с помощью корреляционно-регрессионного анализа, проведено прогнозирование рентабельности на основе метода экстраполяции, проведен анализ возможного банкротства предприятия.


Для стабилизации финансового состояния предлагается провести следующие мероприятия :


- необходимо в первую очередь изменить отношение к управлению производством,


- осваивать новые методы и технику управления,


- усовершенствовать структуру управления,


- самосовершенствоваться и обучать персонал,


- совершенствовать кадровую политику,


- продумывать и тщательно планировать политику ценообразования,


- изыскивать резервы по снижению затрат на производство,


- активно заниматься планированием и прогнозированием управления финансов предприятия.


Как уже говорилось выше, предприятия являются основными звеньями хозяйствования и формируют основу экономического потенциала государства.


Чем прибыльнее фирма, чем стабильнее её доход, тем большим становится её вклад в социальную сферу государства, в её экономический потенциал, наконец тем лучше живут люди, работающие на таком предприятии.


СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ


1. Абрамов А. Е., Основы анализа финансовой, хозяйственной и инвестиционной деятельности предприятия в 2-х ч. М.: Экономика и финансы АКДИ, 2000г,-354 с.


2. Баканов М. И., Шеремет А. Д., Теория экономического анализа. - М.: Финансы и статистика,2002,- 290с.


3. Балабанов И. Т. Финансовый менеджмент., - М. : Финансы и статистика, 2001г, - 340 с..


4. Гитляровская Л.Т., Лысенко Д.В., Евдовицкий Д.А., Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: учеб./Л.Т. Гитляровская [и др].-М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2008 г.-360 с.


5. Гусаров В.М., Статистика: Учебное пособие для вузов. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2001. – 285 с.


6. Ковалев В. В., Финансовый анализ. - М. : Финансы и статистика,2003г, - 530 с.


7. Ковалев В.В., Патров В.В., Как читать баланс. М.: “Финансы и статистика”,2005г., - 200с.


8. Ковалева А. М., Финансы в управлении предприятием. - М.: Финансы и статистика, 2004г., 280 - с.


9. Краснобокая И.А., Статистика. Методические указания по выполнения курсовой работы. – Орел, Орел ГТУ, 2009. – 46 с.


10. Крейнина М. Н., Анализ финансового состояния и инвестиционной привлекательности акционерных обществ в промышленности, строительстве и торговле. - М.: АОДИС, МВЦентр, 2005г, - 420 с..


11. Кричевский Н.А., Как улучшить финансовое состояние предприятия.М.:”Бухгалтерский учет”, 2000 г.-340 с.


12. Лукьянчикова Т.Л., Статистика: Учебное пособие /Т.Л. Лукьянчикова. –Орел, Орел ГТУ, 2004. - 117 с.


13. Перевозкин Л.М., Статистика: Учебное пособие. – Орел, Орел ГТУ, 1996. - 124 с.


14. Пласкова Н.С., Экономический анализ: учебник. – М.: «Эксмо», 2007 г.-704 с.


15. Русак Н.А., Стражев В.И. Мигун О.Ф. и др. Анализ хозяйственной деятельности в промышленности: Учебник /Под общ. ред. Стражева В. И. - Минск:”Высшая школа”, 2002. - 398 с.


16. Сергеев И.В., Веретенников И.И., Экономика организаций (предприятий)/под ред.И.В.Сергеева. – 3-е изд., перераб. и доп.-М.:ТК Велби, Изд-во Проспект, 2007г.-560 с.


17. Справочник финансиста предприятия. - М. : ИНФРА-М, 2006 г., - 800с.


18. Чернова А.В., Статистика: Учебное пособие. – Орел, Орел ГТУ, 2001. – 285 с.


19. Экономика организаций: учебник для вузов / Ю.Ф. Елизаров. – М.: издательство «Экзамен», 2005. – 496 с. (серия «Учебник для вузов»).


20. Экономика предприятия: учебник / Под ред. О.И. Волкова. – М.: ИНФРА-М, 2000. – 520 с.
Сохранить в соц. сетях:
Обсуждение:
comments powered by Disqus

Название реферата: Факторный анализ и прогнозирование результативных показателей финансовой деятельности предпри

Слов:19203
Символов:202749
Размер:395.99 Кб.