финансово-экономический институт
Филиал в городе Сургуте
КУРСОВАЯ РАБОТА
по дисциплине: Производственный менеджмент
на тему: Оценка эффективности
реконструкции центральных тепловых пунктов в г. Сургуте
| Проверил: проф. Игнатьева А. В.
|
______________________ |
Выполнил: студент
II образование 3 год обучения Булгакова Наталья Валерьевна Дата: 23 января 2004 г. |
___________________________ |
СОДЕРЖАНИЕ:
Стр.
| Введение | 4 | |||
| 1. Экономическая эффективность – источник экономического роста на предприятии. | 7 |
|||
| 1.1. Факторы экономического роста на уровне предприятия. | 7 | |||
| 1.2. Показатели экономического роста. | 8 | |||
| 1.3. Проблемы достижения эффективности на предприятиях жилищно-коммунального хозяйства и пути их решения. | 10 |
|||
| 2. Роль технико-экономического анализа в повышении эффективности производства. | 13 |
|||
| 2.1. Основные принципы технико-экономического анализа. | 14 | |||
| 2.2. Методика технико-экономического анализа на предприятия. | 15 | |||
| 2.3. Технико-экономический анализ эффективности внедрения новой техники на предприятии. | 16 | |||
| 2.4. Оценка эффективности долгосрочных капиталовложений. | 18 | |||
| 3. Эффективность реконструкции центральных тепловых пунктов СГМУП «Гортеплосеть». | 21 |
|||
| 3.1. Анализ исходной ситуации | 21 | |||
| 3.2. Предпосылки внедрения новой техники | 27 | |||
| 3.3. Предварительная оценка реализуемости мероприятий | 29 | |||
| 3.4. Оценка эффективности мероприятий по реконструкции 1 ЦТП. | 33 | |||
| 3.4.1. Анализ производства и реализации продукции. | 33 | |||
| 3.4.2. Анализ использования персонала. | 35 | |||
| 3.4.3. Анализ использования основных средств. | 35 | |||
| 3.4.4. Анализ использования материальных ресурсов. | 35 | |||
| 3.4.5. Анализ себестоимости продукции, работ, услуг. | 36 | |||
| 3.4.6. Анализ финансовых результатов. | 38 | |||
| 3.5. Эффективность реализации мероприятий по реконструкции ЦТП СГМУП «Гортеплосеть» с использованием заемных источников | 39 |
|||
| 3.5.1. Методы расчета экономической эффективности для частных решений. | 43 |
|||
| 3.5.1.1. Статистические методы: сравнение затрат, сравнение прибыли, сравнение рентабельности. | 43 |
|||
| 3.5.1.2. Динамические методы оценки | 47 | |||
| Заключение | 51 | |||
| Список использованной литературы | 53 | |||
| Приложение 1. Информация о результатах работы СГМУП «Гортеплосеть» за 2002 год | ||||
ВВЕДЕНИЕ
Проблемы экономического роста всегда занимали и занимают центральное место в современной науке и практике. Экономический рост на уровне предприятия обеспечивается за счет роста прибыли. Факторами развития и повышения прибыли предприятия являются: инвестиции и использование результатов научно-технического прогресса.
Сложившийся за многие десятилетия хозяйственный механизм функционирования городской инфраструктуры имеет ярко выраженный затратный характер и не ориентирован на удовлетворение потребностей населения. Реформирование отрасли ЖКХ предусматривает переход предприятий коммунальной теплоэнергетики - локальных естественных монополий с устойчивым монопольным рынком услуг и потоками коммунальных платежей – к самофинансированию за счет снижения себестоимости услуг теплоснабжения при одновременном поддержании их качества.
Тема данной курсовой работы вызвана актуальностью проблемы снижения энерго- и ресурсоемкости услуг теплоснабжения. Сегодня бюджетные расходы муниципальных образований на предоставление субсидий для покрытия разницы в стоимости услуг теплоснабжения для населения, а также на капитальные вложения в обновление основных фондов предприятий коммунальной теплоэнергетики значительны. С ростом тарифов на коммунальные услуги расходы бюджета и квартплата растут. Тенденция роста тарифов на услуги по передаче тепловой энергии и воды вызвана большой энерго- и ресурсоемкостью услуг, высокой изношенностью основных фондов и отсутствием у предприятий финансовых ресурсов для самофинансирования инвестиционных программ.
Цель настоящей работы – показать возможности снижения себестоимости услуг теплоснабжения за счет проведения мероприятий по реконструкции центральных тепловых пунктов (далее – ЦТП) СГМУП «Гортеплосеть», а также оценить возможности реализации данных мероприятий за счет собственных средств предприятия и привлечения инвестиций.
Основными задачами для достижения поставленной цели являются:
-дать оценку существующему положению предприятия и показать необходимость проведения мероприятий по реконструкции ЦТП для восстановления основных производственных фондов СГМУП «Городские тепловые сети»;
-провести предварительные исследования технической и финансовой реализуемости мероприятий по реконструкции центральных тепловых пунктов;
-подтвердить экономическую эффективность реализации данных мероприятий для городского бюджета и предприятия;
-оценитьэффективность реализации мероприятий по реконструкции ЦТП с использованием собственных и заемных источников.
Объектом исследования данной работы является: сургутское городское муниципальное унитарное предприятие «Городские тепловые сети».
Предприятие создано с целью
:
-обеспечение надежного и бесперебойного тепло- и водоснабжения жилищного фонда, объектов промышленного и социально-культурного назначения города Сургута;
-эксплуатация теплоэнергетических объектов (котельных, тепловых сетей, тепловых пунктов, подмешивающих станций) в соответствии с действующими правилами и нормами, для совершенствования производства и проведения работ по энергосбережению.
Предприятие осуществляет следующие основные виды деятельности:
-вырабатывает тепловую энергию собственными котельными;
-транспортирует тепловую энергию собственного производства и других поставщиков;
-осуществляет подъем воды от собственных скважин;
-транспортирует питьевую воду.
Предметом исследования настоящей работы являются мероприятия по реконструкции центральных тепловых пунктов СГМУП «Гортеплосеть».
1. ЭКОНОМИЧЕСКАЯ ЭФФЕКТИВНОСТЬ – ИСТОЧНИК ЭКОНОМИЧЕСКОГО РОСТА НА ПРЕДПРИЯТИИ
Экономический рост на уровне предприятия обеспечивается за счет роста прибыли. Процесс получения прибыли и ее использование можно представить в виде следующей модели:
Возмещение Уплата Выплата Расширение Фонд социальн.
трат налогов дивидендов производства развития
Из модели видно, что предприятие, трансформируя ресурсы в ходе производства в продукцию и реализуя их, получает прибыль. И чем больше оно снижает затраты на производство и реализацию продукции, тем большую прибыль оно получает. Это снижение зависит от множества факторов, которые обеспечивают постоянное увеличение дохода в расчете на единицу ресурса, затрачиваемого на производство продукции, т. е. экономический рост.
1.1. Факторы экономического роста на уровне предприятия
:
-технологические (основные фонды, технологии изготовления продукции, сырье и материалы, рабочая сила);
-факторы управления (организационная структура, стратегия развития, планирование, управление качеством, квалификация менеджмента);
-факторы товарного обмена (влияние внешней среды, влияние факторов рынка);
-факторы развития (источники финансирования, налоговые льготы, соответствие производственных мощностей потребностям рынка, экология, производственная программа, использование результатов НТП).
1.2. Показатели экономического роста
Результативность работы предприятия характеризуется 7 критериями:
-действенность – степень достижения предприятием поставленных перед ним целей завершения «нужной» для потребителя работы. При этом учитывается «нужность» продукции на рынке, «достаточность» ее количества и своевременность. Действенность измеряется путем сравнения того, что предполагалось сделать, с фактически достигнутым.
-экономичность. Уровень экономичности работы предприятия определяется соотношением затрат (денежной оценки факторов производства, используемых в производстве продукции) и результатов (денежной оценки продукции). Экономичность определяется соотношением (1.1.):
Э = ПЗ / ФЗ = ФР / ПР, (1.1.)
минимум максимум
затрат результата
где ПЗ – плановые затраты (минимально возможные);
ФЗ – фактически произведенные затраты (при ПЗ < ФЗ);
ФР – фактически достигнутый результат (при ПР > ФР);
ПР – плановый результат (максимально возможный при определенных затратах).
Э лежит в пределах от 0 до 1, при Э = 0 налицо высокий уровень потерь (расточительство), при Э = 1 наблюдается высокая экономичность.
-качество показывает, насколько продукция предприятия отвечает требованиям рынка (соответствие стандартам).
-прибыльность – соотношение между валовыми доходами и суммарными издержками (фактические расходы). В теории и практике ее выражают в показателе рентабельности. Различают рентабельность собственного капитала (Rc) (1.2.), общую рентабельность капитала (Ro) (1.3.), рентабельность продаж (Rp) (1.4.), рентабельность продукции (Rп) (1.5.).
Rc = (Mp / Kc) * 100 (%) (1.2.)
Ro = (Mб / Кс + Кз) * 100 (%) (1.3.)
Rp = (Mб / Q) * 100 (%) (1.4.)
Rп = (Mб / С ) * 100 (%) (1.5.),
где Mp – чистая прибыль, руб.;
Kc – собственный капитал;
Mб – балансовая прибыль, руб.;
Кз – заемный капитал;
Q – величина оборота (продаж), руб.;
С – себестоимость продукции.
-производительность – это соотношение между количеством произведенной продукции и количеством затрат на ее выпуск: Qi Qj, где Qi – количество продуктов; Qj – фактически потребленные ресурсы.
-качество трудовой жизни – реакция работников предприятия на социально-технические проблемы предприятия, заинтересованность работников в развитии предприятия.
-внедрение новшеств – процесс, с помощью которого предприятие получает новые, более совершенные товары и услуги.
Анализируя приведенные показатели экономического роста предприятия, можно сделать вывод, что повышение эффективности производства целесообразно осуществлять в двух направлениях:
-за счет внедрения новой техники и технологий;
-путем проведения организационно-технических мероприятий.
Разработка и внедрение новых технико-технологических решений в форме нового оборудования, ресурсосберегающих и высокопроизводительных технологий предполагает соответствующие финансовые затраты, и зачастую не малые. В условиях ограниченности финансовых ресурсов проблема выбора наиболее рациональных вариантов капиталовложений приобретает важное значение.
1.3. Проблемы достижения эффективности на предприятиях жилищно-коммунального хозяйства и пути их решения.
Качественное и надежное обеспечение населения тепловой энергией, холодной и горячей водой является главной целью функционирования муниципальных коммунальных предприятий, особенно остро это проявляется в районах с суровыми климатическими условиями, к которым в полной мере можно отнести Ханты-Мансийский автономный округ.
Общие проблемы систем транспорта тепла в округе можно охарактеризовать следующим образом:
· высокая степень износа тепловых сетей и связанные с этим частые аварии и потери теплоносителя с утечками;
· нарушение тепловой изоляции тепловых сетей, потери тепловой энергии через изоляцию;
· применение в тепловых пунктах кожухотрубных водоподогревателей
· нарушение гидравлических режимов тепловых сетей, несоответствием диаметров распределительных сетей и дроссельных шайб расчетным, сопутствующие этому недотопы и перетопы отдельных зданий;
· многообразие собственников отдельных участков тепловых сетей и сложность правовых и экономических отношений между ними.
Путями п
овышения эффективности и надежности тепловых сетей
являются:
· обеспечение надежности теплоснабжения потребителей;
· повышение надежности работы трубопроводов и оборудования;
· увеличения сроков службы трубопроводов
· сокращения расходов подпиточной воды;
· уменьшения тепловых потерь;
· экономии расхода электроэнергии на перекачку теплоносителя;
· улучшение условий труда обслуживающего персонала;
· снижение себестоимости транспорта тепла.
Выполнения большинства этих задач служит следующее главные направления деятельности:
1) Оснащение приборами коммерческого учета и контроля источников тепла, тепловых сетей на границе ведомственной принадлежности и в ЦТП
2) Модернизация центральных тепловых пунктов (ЦТП) с использованием современного энергоэффективного оборудования
3) Внедрение частотно-регулируемого привода на насосных станциях, насосах центральных тепловых пунктов
Внедрение систем автоматизации и телемеханики (АСУТП и АСДУ).
2. РОЛЬ ТЕХНИКО-ЭКОНОМИЧЕСКОГО АНАЛИЗА В ПОВЫШЕНИИ ЭФФЕКТИВНОСТИ ПРОИЗВОДСТВА
Обеспечение эффективного функционирования предприятий требует грамотного управления их деятельностью, которое во многом определяется умением ее анализировать. С помощью технико-экономического анализа изучаются тенденции развития, исследуются факторы изменения результатов деятельности, обосновываются планы и управленческие решения, осуществляется контроль за их выполнением, выявляются резервы повышения эффективности производства, оцениваются результаты деятельности предприятия, вырабатывается стратегия его развития.
Технико-экономический анализ – научный способ познания сущности экономических явлений и процессов, основанный на расчленении их на составные части и изучении, на уровне отдельных субъектов хозяйствования.
Важная роль анализа – в подготовке информации для планирования и прогнозирования результатов деятельности
, оценки качества и обоснованности плановых показателей, в проверке и объективной оценке их выполнения. Разработка планов для предприятия по существу так же представляет собой принятие решений, которые обеспечивают развитие производства в будущем планируемом отрезке времени. При этом учитываются результаты деятельности за предыдущие периоды, изучаются тенденции развития экономики предприятия, выявляются и учитываются дополнительные резервы производства.
Технико-экономический анализ является средством не только обоснования планов, но и контроля за их выполнением
с целью выявления недостатков, ошибок и оперативного воздействия на экономические процессы, корректировки планов и управленческих решений. Планирование начинается и завершается анализом результатов деятельности предприятия.
Эта функция анализа усиливается в рыночной экономике, поскольку в условиях неопределенности, конкуренции и изменчивости внешней среды требуется систематическая оперативная корректировка текущих и перспективных планов.
Большая роль анализа заключается в определении и использовании резервов повышения эффективности деятельности субъекта хозяйствования в конкурентной среде на основе использования достижений научно-технического прогресса и передового опыта
.
Чтобы выжить в конкурентной борьбе и укреплять свои рыночные позиции, каждое предприятие должно осуществлять постоянный поиск резервов повышения эффективности своей деятельности. Анализ содействует экономному использованию ресурсов, выявлению и внедрению передового опыта, новой техники и технологии производства. В результате укрепляется экономика предприятия, повышается эффективность его деятельности.
Объектом исследования технико-экономического анализа являются результаты операционной деятельности предприятия. Предметами изучения – оценка и прогнозирование результатов, выявление резервов увеличения выпуска продукции, изменение ее структуры, совершенствование техники, технологии и организации производства.
2.1. Основные принципы технико-экономического анализа.
Аналитическое исследование, его результаты и их использование в управлении производством должны соответствовать определенным методологическим принципам.
Методологические принципы технико-экономического анализа:
1. Научный характер – учитывать требования экономических законов развития производства, использовать достижения НТП и передового опыта, использовать методы экономических исследований.
2. Комплексность – охват всех звеньев и всех сторон деятельности, изучение причинных зависимостей в экономике предприятия.
3. Системный подход – изучаемый объект рассматривается как сложная система, состоящая из ряда элементов, связанных между собой и внешней средой.
4. Объективность, конкретность, точность – должен базироваться на достоверной, проверенной информации, реально отражающей объективную действительность, выводы должны обосновываться точными аналитическими расчетами.
5. Действенность – активно воздействовать на ход производства и его результаты.
2.2. Методика технико-экономического анализа на предприятия.
Методика – совокупность способов и правил наиболее целесообразного выполнения аналитической работы.
Этапы анализа:
1. Уточняются объекты, цели и задачи анализа, план аналитической работы.
2. Разрабатывается система показателей, с помощью которых характеризуется объект анализа.
3. Собирается и подготавливается необходимая информация (проверяется ее точность и сопоставимость).
4. Сравнение фактических результатов хозяйствования с показателями плана исследуемого периода, фактическими данными прошлых периодов, среднеотраслевыми показателями.
5. Изучаются факторы и определяется их влияние на результаты деятельности предприятия.
6. Выявляются неиспользованные и перспективные резервы повышения эффективности производства.
2.3. Технико-экономический анализ эффективности внедрения новой техники на предприятии.
При оценке эффективности внедрения новой техники различают общую (абсолютную) и относительную (сравнительную) эффективность вложений.
Под общей эффективностью подразумевают отношение прироста показателя эффекта (прибыли, продукции и т.п.) к объему капиталовложений, вызвавший данный прирост.
Под сравнительной эффективностью понимают величину снижения показателя приведенных затрат одного варианта вложений по сравнению с другим. Сравнительная эффективность необходима при выборе способа производства.
Далее рассмотрим методы оценки абсолютной эффективности внедрения новой техники.
Поскольку непосредственным результатом капиталовложений является ввод или модернизация основных фондов, а конечным прирост объемов производства, то экономическую эффективность данных капиталовложений следует рассматривать как отношение прироста объемов производства к объему капитальных вложений, вызвавших данный эффект:
Э = (Q1 – Q0) / К (2.1.),
где Э – эффективность капиталовложений;
Q1, Q0 – валовый объем производства продукции после и до внедрения новой техники соответственно;
К – сумма капиталовложений.
Снижение себестоимости продукции в расчете на 1 рубль капиталовложений:
Э = Q1 (C0 - C1) / К (2.2.),
где С0 и С1 – себестоимость единицы продукции до и после внедрения новой техники;
Сокращение затрат труда на производство единицы продукции до и после капиталовложений:
Э = Q1 (Т0 - Т1) / К (2.3.),
где Т0 и Т1 – затраты труда на производство единицы продукции до и после внедрения новой техники.
Увеличение прибыли в расчете на 1 рубль капиталовложений:
Э = Q1 (П1 – П0) / К (2.4.),
где П1 и П0 – прибыль на единицу продукции после и до внедрения новой техники.
Срок окупаемости инвестиций:
t = К / (Q1 (П1 – П0) ) = К / (Q1 (С1 – С0) ) (2.5.)
Все перечисленные показатели характеризуют эффективность внедрения новой техники. Необходимо изучить динамику данных показателей, выполнение плана, определить влияние факторов и разработать мероприятия по повышению эффективности.
При принятии решений о долгосрочных капиталовложениях необходимо применять долгосрочный анализ доходов и издержек.
2.4. Оценка эффективности долгосрочных капиталовложений.
В основу этих методов положено сравнение объема предполагаемых капиталовложений и будущих денежных поступлений, как по учетной величине, так и дисконтированной.
Основными методами оценки долгосрочных капиталовложений являются:
а) расчет срока окупаемости
(заключается в определении срока, необходимого для того, что капиталовложения окупили себя. Является наиболее простым и по этой причине самым распространенным. Недостаток метода заключается в том, что он не учитывает разницу в доходах по проектам, получаемых после окупаемости первоначальных капиталовложений.)
б) расчет индекса рентабельности капиталовложений
IR = (ожидаемая сумма дохода) / ожидаемая сумма капиталовложений
или расчет уровня рентабельности капиталовложений
R = (ожидаемая сумма прибыли) / ожидаемая сумма капиталовложений
Эти показатели, рассчитанные на основании учетной величины доходов, имеют свои недостатки: не учитывают распределения притока и оттока денежных средств по годам и временную стоимость денег.
в) определение чистого приведенного эффекта
Метод учитывает изменение стоимости денег во времени, неравноценности современных и будущих благ.
PV = FV / (1 + r) = FV * kd (2.6.),
где PV – первоначальная сумма капиталовложений;
FV - будущая стоимость капиталовложений через n лет;
r – процентная ставка;
kd – коэффициент дисконтирования.
При использовании метода чистой текущей стоимости (NPV) необходимо:
1. Определить текущую стоимость затрат (Iе)/
2. Рассчитать текущую стоимость будущих денежных поступлений, для этого доходы за каждый год CF (CashFlow) приводятся к текущей дате:
PV = Σ (CFn (1 + r) ) (2.7.)
3. Текущая стоимость капитальных затрат (Iе) сравнивается с текущей стоимостью доходов (PV). Разность между ними составляет чистую текущую стоимость доходов (NPV):
NPV = PV – Ie = Σ (CFn (1 + r) ) – Ie (2.8.)
NPV показывает чистые доходы или чистые убытки от капиталовложений во внедрение новой техники по сравнению с хранением денег в банке. Если NPV > 0, значит капиталовложения приносят больший доход, чем альтернативное размещение денег в банке.
Этот метод используется в качестве основного при анализе эффективности инвестиционной деятельности и позволяет определить дисконтированный срок окупаемости капиталовложений и индекс рентабельности капиталовложений.
г) определение внутренней нормы доходности
Внутренняя норма доходности (IRR) – это ставка дисконта, при которой дисконтированные доходы от капиталовложений равны дисконтированным капиталовложениям. Она определяет максимальную приемлемую ставку дисконта, при которой можно вкладывать средства без каких-либо потерь для собственника. Ее значение находят из следующего уравнения:
Σ (CFn (1 + IRR) ) – Id (2.9.),
где Id – дисконтированная сумма инвестиционных затрат.
Экономический смысл IRR в том, что он показывает ожидаемую норму доходности или максимально допустимый уровень капиталовложений в проект.
3. ЭФФЕКТИВНОСТЬ РЕКОНСТРУКЦИИ ЦЕНТРАЛЬНЫХ ТЕПЛОВЫХ ПУНКТОВ СГМУП «ГОРТЕПЛОСЕТЬ»
Произведем расчеты экономической эффективности реконструкции ЦТП № 65 СГМУП «Гортеплосеть», используя данные о результатах работы предприятия за 2002 год, приведенные в Приложении 1.
3.1. Анализ исходной ситуации.
Основные проблемы предприятий ЖКХ – физический и моральный износ ОПФ, нехватка собственных средств на их восстановление, вследствие заниженных тарифов, а также несвоевременная оплата коммунальных услуг населением. Изношенность приводит к частым авариям, а ликвидация этих аварий отвлекает средства от такого необходимого капитального ремонта.
Также одной из ключевых проблем предприятий ЖКХ является также нерациональное использование топливно-энергетических ресурсов.
Приведем фактические значения и анализ технико-экономических показателей деятельности сургутского городского муниципального унитарного предприятия «Гортеплосеть» за 2002 год.
Таблица 3.1. Технико - экономические показатели деятельности
СГМУП "Городские тепловые сети " за 2002 год
№ п/п |
Наименование | Ед. измер. |
ПЛАН | ФАКТ | Выпол-нение, откло-нение %,+,- |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 |
| 1. | Реализовано теплоэнергии - всего | тыс. Гкал | 2988 | 2913 | 97 |
| в том числе: | |||||
| - от собственных котельных | тыс. Гкал | 825 | 746 | 90 | |
| - от сторонних поставщиков | тыс. Гкал | 2163 | 2167 | 100 | |
| 2. | Реализовано пара | тонн | 11337 | 15978 | 141 |
| 3. | Реализовано воды - всего | тыс. м3 | 27413 | 26891 | 98 |
| в том числе: | |||||
| - от сторонних поставщиков | тыс. м3 | 26967 | 26670 | 99 | |
- от собственных скважин без собственного потребления на технологические нужды |
тыс. м3 | 446 | 221 | 50 | |
| 4. | Доходы – всего по предприятию | тыс. руб. | 961721 | 958889 | 100 |
| в том числе: | |||||
| -выручка | тыс. руб. | 716487 | 702960 | 98 | |
| -внереализационные доходы (покрытие убытков) | тыс. руб. | 245234 | 255929 | 104 | |
| 4а. | Доходы по основной деятельности | тыс. руб. | 941119 | 934867 | 99 |
| 5. | Расходы - всего | тыс. руб. | 896531 | 948302 | 106 |
| в том числе: | |||||
| - по основной деятельности | тыс. руб. | 871485 | 922274 | 106 | |
| 6. | Прибыль от реализации (+) | тыс. руб. | 65190 | 10587 | 54603 |
1. Объем реализации теплоэнергии выполнен на 97,49%. Невыполнение произошло по следующим причинам:
- за счет повышенной средней температуры наружного воздуха в течение отопительного сезона 2002 года на 2,00
(при плане – -9,7 фактически – -70
) снижено потребление теплоэнергии на 12% невыполнение составило 82 тыс.Гкал
- уменьшение потребления на 34% (242 тыс.Гкал) теплоэнергии в сравнении с расчетными объемами, по организациям (промпредприятиям), установившим приборы учета.
2. План реализации воды выполнен на 98,1%:
-уменьшено потребление на 0,9% потребление воды в сравнении с расчетными объемами из-за снятия объемов в связи с отсутствием граждан;
-план по подъему воды выполнен на 34,74% в связи с передачей части скважин на баланс СГМУП «Горводоканал».
3. План по доходам выполнен на 99,9%, недополучено доходов 7465 тыс. руб.
4. Невыполнение плана доходов, прибыли и перерасход себестоимости на 51771 тыс. рублей объясняется несвоевременным пересмотром тарифов на услуги предприятия.
В утвержденных тарифах на 1.06.2002г. не учтено:
-рост цены на газ с 15.02.2002 по 1.07.2002г. на 120%, с 1.07.2002 по 31.12.2002г. на 114,9%, перерасход составил 6225 тыс. рублей;
-рост тарифов на электроэнергию 136,7% с 1.04.2002г. по 1.06.2002г., перерасход составил 2433 тыс. рублей;
-рост тарифа на химически очищенную воду с 1.11.2002г. от ГРЭС-1 на 121,6% и от ГРЭС-2 на 161%, перерасход составил 1089 тыс. рублей;
-увеличение балансовой стоимости основных средств после реконструкции и увеличение средней нормы амортизации в результате ввода нового оборудования, перерасход по статье – 3690 тыс. рублей.
-увеличение стоимости услуг, предоставляемых сторонними организациями и неучтенных в тарифах тепловодоснабжения дополнительных договоров; включение в себестоимость затрат льготного проезда членов семьи на основании главы 25 Налогового Кодекса РФ;
-увеличение затрат на оплату налога на землю в соответствии с Законом « О плате за землю » № 2183 от 06.04.2000 г. и Федерального закона № 110-ФЗ от 24.07.2002 года; включение затрат на межевание объектов в целях исполнения статей 30-32,36,70 Земельного Кодекса РФ,
Федерального закона « О государственном земельном кадастре », ст. 7,19 ; аудиторские проверки, перерасход по общехозяйственным расходам составил 8512 тыс. руб.
6. Изменение структуры полезного отпуска тепловой энергии, из-за перевода котельных №№ 8 и 18 в режим ЦТП и сокращения теплопотребления в сравнении с расчетно-заявленными объемами.
7. Перерасход по заработной плате на 30565 тыс. рублей объясняется низким уровнем средней заработной платы на предприятии.
Для компенсации перерасходов по себестоимости в 2002 году сокращены расходы на текущий и капитальный ремонт на общую сумму 17951,6 тыс. рублей.
Таблица 3.2. Анализ себестоимости по статьям затрат
Тыс. рублей
| Наименование статей | Основная деятельность | ||
| План | Факт | Отклонение, % от плана | |
| Стоимость продукции без покупной энергии | 668449 | 634808 | -33641 -5,0% |
| Стоимость продукции с учетом покупной энергии | 941119 | 939491 | -1628 - 0,1% |
| Себестоимость продукции с учетом покупной энергии | 871485 | 922274 | 50789 + 5,8% |
в том числе: 1) материальные затраты |
|||
| -сырье и материалы | 714 | 64 | -650 -91,0% |
| -топливо | 49248 | 54278 | 5030 +10,2% |
| -электроэнергия | 41756 | 47419 | 5663 +13,6% |
| -вода | 9432 | 12998 | 3564 +37,7% |
| 2) затраты на оплату труда | 112735 | 132749 | 20014 +17,8% |
| 3) отчисления на соц. страхование | 40467 | 41685 | 1218 +3,0% |
| 4) амортизация | 54331 | 57845 | 3516 +6,5% |
| 5) затраты на атранспорт | 43530 | 46083 | 2553 +5,9% |
| 6) текущий ремонт | 25148 | 23518 | -1630 -6,5% |
| 7) капитальный ремонт | 91765 | 75697 | -16068 -17,5% |
| 8) общехозяйственные расходы | 33590 | 51682 | 18092 +53,9% |
| 9) общепроизводственные расходы | 41496 | 39215 | -2281 -5,5% |
| 10) налоги, включаемые в себестоимость | 13404 | 16017 | 2613 19,5% |
11) покупная продукция: -тепло -вода |
291261 272699 18562 |
302070 284051 18019 |
10809 +3,7% 11352 -543 |
Таблица 3.3. Результаты финансово-хозяйственной деятельности СГМУП «ГТС» за 2002 год
Тыс. рублей
| Наименование
|
Значение
|
| Выручка | 702 960,00 |
| Себестоимость с покупной энергией | 948 301,4 |
| Себестоимость без покупной энергии | 644 322,8 |
| Результат | - 245 341,35 |
| Дотация на покрытие убытков | 251 304,51 |
| Финансовый результат | 5 963,16 |
Рентабельность: -без покупной энергией -с покупной энергией |
0,93 0,63 |
| Прочие операционные доходы (стр.90) | 20 252,25 |
| Прочие операционные расходы (стр. 100) | 20 992,23 |
| Внереализационные доходы (стр. 120) | 262 057,11 |
| Прочие внереализационные расходы (стр. 130) | 25 443,58 |
| Балансовая прибыль | -9467,85 |
| Балансовая прибыль для налогообложения | 11 194,51 |
| Штрафы, пени уплаченные | 710,31 |
| Чистая прибыль (убыток) | 10 484,20 |
Начислено фондов: -бюджет города 5% -бюджет города 10% -фонд поддержки предприятий -фонд развития -фонд потребления |
10 484,20 1 110,19 1 048,42 524,21 1 048,42 6 752,96 |
Анализируя финансовое состояние СГМУП «Гортеплосеть» и существующую систему тарифообразования на его услуги, можно сделать вывод о недостаточном обеспечении предприятия собственными оборотными средствами для поддержания и восстановления основных средств, закрепленных за предприятием на праве хозяйственного ведения.
Поскольку доля материальных затрат в составе себестоимости значительна, для предприятия насущным является внедрение энергосберегающих технологий.
3.2. Предпосылки внедрения новой техники.
Центральный тепловой пункт – ЦТП – предназначен для наиболее эффективного решения следующих задач без непосредственного вмешательства человека:
- регулирование отпуска теплоты на отопление зданий;
- регулирование температуры воды на горячее водоснабжение;
- управление включениемотключением насосов.
В ЦТП размещается оборудование, арматура, приборы контроля, управления и автоматизации, посредством которых осуществляется:
-преобразование теплоносителя и его параметров;
-контроль параметров теплоносителя;
-регулирование расхода теплоносителя и распределение его по системам потребления теплоты;
-защита местных систем от аварийного повышения параметров теплоносителя;
-водоподготовка для системы горячего водоснабжения;
-отпуск холодной воды для нужд потребителя и на нужды пожаротушения с необходимыми параметрами;
-учет теплоты, холодной воды, коммерческий учет активной и реактивной электроэнергии.
Проектом реконструкции ЦТП предусматривается внедрение следующих технологических операций, необходимых для нормальной эксплуатации систем отопления, холодного и горячего водоснабжения обслуживаемых зданий:
Таблица 3.4. Ожидаемые результаты от мероприятий по внедрению новой техники на ЦТП.
| Внедрение новой техники, технологии | Ожидаемый результат |
| 1. Установка на ЦТП узлов учета расхода тепла и воды | Некоммерческий учет. Фактические данные о полученных и отпущенных ресурсах для внутреннего учета, расчетов потерь в тепловых сетях и уточнения производственной программы предприятия. |
| 2. Установка насосного оборудования фирм Grungfos, Wilo с системой автоматического управления и частотно-регулируемым приводом | Замена изношенного оборудования. Экономия потребления электроэнергии ЦТП. Повышение качества водоснабжения потребителей: поддержание необходимого давления в сети ХВС, снижение избыточного потребления воды потребителями. |
| 3. Установка регулирующего клапана и корректирующих насосов для регулирования параметров работы систем отопления потребителей. | Повышение качества теплоснабжения потребителей: плавное погодное регулирование, создание комфортных условий проживания, сокращение потребления тепловой энергии потребителями, снижение расходов предприятия на покупную теплоэнергию, повышение надежности работы систем отопления. |
| 4. Установка регулирующих клапанов для поддержания температуры горячей воды | Повышение качества услуг ГВС: комфортные условия проживания, сокращение потребления тепловой энергии потребителями, снижение расходов предприятия на покупную теплоэнергию. |
| 5. Замена кожухотрубных водоподогревателей на пластинчатые. | Замена изношенного оборудования. Повышение коэффициента теплообмена, снижение потерь тепловой энергии. Сокращение занимаемых площадей. Снижение эксплуатационных расходов. |
| 6. Применена система локальной автоматики и система телеметрического управления с диспетчерского пульта. | Оперативность устранения неисправностей, непрерывный контроль параметров, повышение качества услуг ТВС потребителям, снижение расходов на обслуживание ЦТП. |
Ожидается, что реализация проекта
позволит:
- снизить себестоимость производства услуг за счет применения энергосберегающих технологий и снижения эксплуатационных затрат;
- обеспечить надежное и бесперебойное тепло- и водоснабжение жилищного фонда, объектов промышленного и социально-культурного назначения города Сургута, повысить качество коммунальных услуг;
- уменьшить дотации городского бюджета на возмещение разницы в стоимости коммунальных услуг для населения.
3.3. Предварительная оценка реализуемости мероприятий.
Реконструкция ЦТП включает в себя следующие этапы:
-Проведение мероприятий и выполнение работ подготовительного периода:
- разработка проектно-сметной документации;
- поиск поставщика оборудования;
- выбор генерального подрядчика на выполнение работ по реконструкции.
-Выполнение строительно-монтажных работ, предусмотренных проектно-сметной документацией:
- демонтаж инженерного оборудования и сетей;
- ремонт и реконструкция зданий ЦТП;
- монтаж и наладка инженерного оборудования и сетей;
-Шефмонтаж, наладка технологического оборудования и запуск ЦТП.
Техническая реализуемость.
Проектно-сметная документация на реконструкцию ЦТП разработана на основании задания на проектирование.
Подготовка к реконструкции каждого объекта предусматривает изучение инженерно-техническим персоналом проектно-сметной документации, детальное ознакомление с условиями производственных работ. В процессе подготовки к производству ремонтно-строительных работ должны быть выполнены следующие условия:
¨ разработаны проекты производства работ генподрядчиком;
¨ разработаны и осуществлены мероприятия по организации труда и обеспечению рабочих бригад картами трудовых процессов;
¨ созда
¨ поставлены или перебазированы на рабочее место строительные машины и передвижные механизированные установки.
Реконструкция ЦТП предусматривает замену конструкций и деталей, утративших прочность в процессе эксплуатации, а также замену конструктивных элементов современным технологическим оборудованием ведущих европейских производителей, которое является более долговечным и экономичным в эксплуатации. Потребность в оборудовании определена в Спецификациях к проектно-сметной документации. Стоимость оборудования в текущих рыночных ценах представлена в Таблице 3.5
Таблица 3.5 Спецификация и стоимость основного оборудования ЦТП
| № п/п
|
Наименование оборудования
|
Стоимость, долл. США
|
Стоимость, тыс. руб.
|
| 1.
|
Датчики температуры | 1 011,6 | 30,3 |
| 2.
|
Датчики давления | 1 681 | 50,4 |
| 3.
|
Датчики расхода | 3 544,9 | 106,3 |
| 4.
|
Средства автоматизации | 7 241,4 | 217,2 |
| 5.
|
Оборудование и материалы | 193 766,9 | 5 813,0 |
| Итого:
|
207 245,8
|
6 217,2
|
Стоимость строительно-монтажных работ согласно разработанной проектно-сметной документации приведена в таблице 3.6.
Таблица 3.6. Стоимость строительно-монтажных работ
| № п./п.
|
Наименование работ и затрат
|
Стоимость, тыс. руб.
|
| 1.
|
Общестроительные работы | 4 484,1 |
| 2.
|
Демонтаж оборудования | 289,1 |
| 3.
|
Хозяйственно-питьевой водопровод | 460,5 |
| 4.
|
Производственно-бытовая канализация | 73,9 |
| 5.
|
Монтаж оборудования теплоснабжения и ГВС | 1 568,5 |
| 6.
|
Силовое электрооборуд. | 275,7 |
| 7.
|
Электроосвещение | 416,9 |
| 8.
|
Автоматизация комплексная | 1 364,1 |
| 9.
|
Охранно-пожарная сигнализация | 113,2 |
| Итого | 9 046,0
|
|
Календарный график выполнения работ связан с прекращением отопительного сезона и рассчитан с 15.05. по 15.09. текущего года. Виды работ в соответствии с указанным графиком представлены в таблице 3.7.
Таблица 3.7. Календарный график работ
| Виды работ
|
Начало работ
|
Завершение работ
|
| Демонтаж
|
15.05. | 15.06. |
| Общестроительные работы
|
15.05. | 15.07. |
| Монтаж оборудования
|
05.06. | 25.07. |
| КИП и А
|
10.07. | 10.09. |
| Пусконаладка, шефмонтаж
|
05.08. | 15.09. |
Финансовая оценка.
Общая стоимость затрат на внедрение 15 263,2
руб.
Для выполнения всех намеченных мероприятий возможно привлечение инвестиций как за счет собственных средств предприятия, так и займов.
Источником собственных средств для предприятия является накопленная амортизация. В соответствии с данными бухгалтерского учета ежемесячная стоимость амортизации СГМУП «Гортеплосеть» составляет 3949 тыс. руб. Состав основных средств по группам и размер ежемесячных амортизационных отчислений приведен в таблице 3.8.
Таблица 3.8. Размер ежемесячных амортизационных отчислений СГМУП «ГТС» в 2002 году по группам основных средств
№ п/п
|
Наименование
|
Остаточная стоимость, тыс. руб.
|
Амортизация в мес.
|
| 1.
|
Здания и сооружения | 229 953 076,27 | 579 255,54 |
| 2.
|
Передаточные устройства | 706 511 570,13 | 2 758 103,63 |
| 3.
|
Транспортные средства | 6 725 816,03 | 34 584,19 |
| 4.
|
Прочие основные фонды | 82 840 959,57 | 576 999,59 |
| Всего:
|
1 026 031 422,00
|
3 948 942,95
|
Произведем расчеты показателей, характеризующих экономическую, коммерческую и бюджетную эффективность мероприятий по реконструкции ЦТП.
3.4. Оценка эффективности мероприятий по реконструкции 1 ЦТП.
3.4.1. Анализ производства и реализации продукции.
Расчет производственной программы СГМУП «ГТС» по тепловой энергии и услугам водоснабжения до внедрения новой техники для 1 ЦТП приведен в Таблицах 3.9. и 3.10. соответственно.
Для потребителей:
-при наличии абонентских приборов учета (могут быть как общедомовые, так и квартирные):
-снижение потребления услуг водоснабжения и количества тепловой энергии, отпущенной на ГВС и отопление (тепловая энергия в среднем на 10% или 2873 Гкал; услуги водоснабжения в среднем на 5% или 13 тыс. м. куб.)
-повышение качества услуг.
При сохранении действующих тарифов потребитель получит экономический эффект, определяемый разницей в объемах потребления услуг тепло- и водоснабжения.
-при отсутствии приборов учета у потребителей эффект замены оборудования на ЦТП не скажется на сокращении потребления услуг тепло- и водоснабжения, а будет заключаться в соблюдении стандартов качества производимых коммунальных услуг.
Для предприятия:
-при наличии приборов учета у потребителей:
-сокращение реализации услуг тепло-, водоснабжения (тепловая энергия в среднем на 10% или 2873 Гкал; услуги водоснабжения в среднем на 5% или 13 тыс. м. куб.);
-внедрение некоммерческого учета производства и отпуска услуг, оценка потерь в тепловых и водяных сетях;
-сокращение объема покупной или производимой собственными котельными тепловой энергии, поступления воды, для распределения по сетям предприятия (тепловая энергия – на 9% или 2751 Гкал, водоснабжение – на 5% или 13 тыс. м. куб.).
Сохранение действующих тарифов и приведет к убыточности предприятия. Необходима своевременная корректировка.
-при отсутствии приборов учета у потребителей:
-программа реализации услуг потребителям не изменится, однако сократятся объемы покупной или производимой собственными котельными тепловой энергии и воды, поступающей для распределения и передачи в сети предприятия; сократятся расчетные потери в сетях (тепловая энергия – на 9% или 2751 Гкал, водоснабжение – на 5% или 13 тыс. м. куб.).
3.4.2. Анализ использования персонала.
Замена изношенного оборудования на новое, имеющее более длительный период эксплуатации, и межремонтный цикл, приведет к сокращению обслуживающего и ремонтного персонала на предприятии.
Внедрение системы телеметрического управления и контроля технологических процессов на ЦТП приведет к снижению потребности в оперативном диспетчерском персонале.
Расчет высвобождения нормативной численности рабочих, занятых ремонтом и обслуживанием ЦТП приведен в Таблице 3.11.
3.4.3. Анализ использования основных средств.
В связи со снижением потребления услуг тепло- и водоснабжения, а также сокращением объемов покупной или производимой собственными котельными тепловой энергии и воды, поступающей для распределения и передачи в сети предприятия в результате внедрения новой техники на ЦТП, произойдет высвобождение производственных мощностей предприятия (9% мощностей теплоснабжения и 5% мощностей водоснабжения).
Таким образом, за счет мероприятий по внедрению новой техники на ЦТП, возможно подключение новых абонентов и наращивание объемов отпуска тепловой энергии и воды без строительства дополнительных источников.
В результате реконструкции стоимость основных средств, находящихся на балансе предприятия увеличится. Расчет увеличения амортизационных отчислений по услугам передачи тепловой энергии и воды приведен в Таблицах 3.12. и 3.13. соответственно.
3.4.4. Анализ использования материальных ресурсов.
Внедрение на ЦТП насосного оборудования фирм Grungfos, Wilo с системой автоматического управления и частотно-регулируемым приводом позволит снизить удельный расход электроэнергии на передачу 1Гкал тепловой энергии и 1 м. куб. воды.
Анализ фактического потребления электроэнергии на ЦТП после реконструкции показывает, что удельный расход электроэнергии на передачу тепловой энергии снижается с 6 кВт.часГкал до 4,8; удельный расход электроэнергии на передачу воды снижается с 0,2 кВт.часГкал до 0,16.
Анализ фактического потребления холодной и подпиточной воды на ЦТП после реконструкции показывает, что удельный расход холодной воды на промывку ЦТП снижается с 0,34 м. куб.Гкал до 0,31; удельный расход подпиточной воды на промывку ЦТП снижается с 0,45 м. куб.Гкал до 0,38.
Установка регулирующего клапана и корректирующих насосов для регулирования параметров работы систем отопления потребителей, а также установка регулирующих клапанов для поддержания температуры горячей воды позволит минимизировать непроизводительные потери, сократить удельное потребление тепловой энергии и воды абонентами предприятия и тем самым снизить производство ресурсов источниками: котельными и водозаборами, таким образом, сократить потребление газа, электроэнергии и воды источниками.
3.4.5. Анализ себестоимости продукции, работ, услуг.
Себестоимость продукции – важнейший показатель экономической эффективности производства продукции. Планирование и учет себестоимости ведут по элементам затрат, калькуляционным статьям расходов.
К элементам затрат относятся: материальные затраты (сырье и материалы, топливо, электро- и теплоэнергия, затраты на оплату труда, отчисления на соц. нужды, амортизация ОС и прочие затраты.
Себестоимость услуг по передаче тепловой энергии и воды в условиях одновременной реконструкции всех 102 ЦТП, отсутствия приборов учета у потребителей и неизменности прочих факторов приведена в Таблицах 3.14. и 3.15. соответственно.
В результате мероприятий по реконструкции ЦТП общая себестоимость услуг по передаче тепловой энергии снижается с 827740,09 до 711123,41 тыс. рублей или 14,09%, а услуг по передаче воды снижается с 63591,45 до 54890,60 тыс. рублей или 13,68%.
Изменения коснулись следующих статей расходов, представленных в таблице 3.16.
Таблица 3.16. Сводный анализ изменения статей расходов.
| № пп | Статья расходов | Изменения, в % | |
| Передача тэнергии | Передача воды | ||
| 1 | Электроэнергия | - 20,00 | -20,00 |
| 2 | Вода на технологические нужды | -15,45 | - |
| 3 | Затраты на оплату труда производственных рабочих | -9,89 | -21,9 |
| 4 | Отчисления на социальные нужды | -9,89 | -21,68 |
| 5 | Суммы начисленной амортизации | +137,34 | +127,72 |
| 6 | Стоимость покупного ресурса, включая потери | -20,00 | -20,00 |
| 7 | Текущий ремонт основных средств | -20,00 | -20,00 |
| 8 | Капитальный ремонт основных средств | -100,00 | -100,00 |
| 9 | Транспортные расходы | -15,00 | -20,00 |
| Всего:
|
-14,09
|
-13,68
|
|
Видно, что в результате мероприятий по реконструкции ЦТП по 7-8 видам материальных затрат произошло снижение в основном до 20%, однако отмечается и резкий рост затрат по статье «Амортизация основных средств» до 137,34%, что, в свою очередь, позволит исключить расходы по статье «Капитальный ремонт основных средств».
В составе себестоимости есть переменные (электроэнергия, вода на техн. нужды, зплата производственных рабочих и начисления на нее, покупные ресурсы, включая потери) и постоянные (амортизация, текущий и капитальный ремонт, транспортные, общеэксплуатационные, общепроизводственные и прочие расходы) затраты. В результате мероприятий по реконструкции ЦТП доля переменных затрат в составе себестоимости услуг по передаче тепловой энергии снизилась с 68 до 65%, в составе себестоимости услуг по передаче воды снизилась с 54 до 50%., т. е. наблюдается снижение энерго-, материало- и трудоемкости производства, и повышение фондоемкости производства.
3.4.6. Анализ финансовых результатов.
Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются приростом суммы собственного капитала (чистых активов), основным источником которого является прибыль от операционной, инвестиционной, финансовой деятельности.
Прибыль – часть чистого дохода, который непосредственно получают предприятия после реализации продукции как вознаграждение за вложенный капитал и риск предпринимательской деятельности.
Финансовые результаты деятельности СГМУП «ГТС» и СГМУП «ГВК» по передаче тепловой энергии и воды в условиях одновременной реконструкции всех 102 ЦТП, отсутствия приборов учета у потребителей и неизменности тарифов приведены в Таблице 3.17.
Видно, что в результате мероприятий по реконструкции ЦТП и снижения себестоимости услуг произошел рост прибыли от оказания услуг по передаче тепловой энергии на 116616,68 тыс. рублей или 18,2%, от оказания услуг по передаче воды – на 8700,85 тыс. рублей или 17,35%.
Рентабельность – степень доходности, выгодности, прибыльности бизнеса. Рентабельность услуг по передаче тепловой энергии увеличилась с 10,97% до 29,17%, услуг по передаче воды – с 9,45% до 26,80%.
Произведем оценку общей эффективности мероприятий по реконструкции 1 ЦТП или всех 102 ЦТП одновременно.
Таблица 3.18. Сводная эффективность мероприятий по реконструкции ЦТП.
| Показатель: | Реконструкция 102 ЦТП |
| эффект снижения себестоимости | Э = (827740,09 – 711123,41) + (63591,45 – 54890,60) / (15263,2 * 102) = 0,081 |
| эффект сокращения затрат труда | Э = (82123,90 – 74003,15 + 29482,50 – 26567,15) + (7393,58 + 2654,29 - 5774,48 - 2078,81) / (15263,2 * 102) = 0,0125 |
| эффект увеличения прибыли | Э = (116616,68 + 8700,85) / (102 * 15263,2) = 0,081 |
окупаемость инвестиций, лет |
t = 102 * 15263,3 / (116616,68 + 8700,85) = 12,42 |
3.5. Основные условия реализации мероприятий по реконструкции 1 ЦТП с привлечением заемных источников
Основным источником для инвестирования в реконструкцию служит нераспределенная прибыль предприятия и стоимость накопленной амортизации. Предусмотрено, что источником для возврата инвестиционного кредита и процентов по нему, является стоимость амортизации возмещенной потребителями за счет тарифной политики. Однако, использование всей суммы накапливаемой амортизации по годам реализации проекта на покрытие суммы кредита и процентов по нему, лишает предприятие возможности осуществлять текущее инвестирование, связанное с обновлением ОФП, заморозив, таким образом, графики ремонтов и реконструкции на весь период возврата кредитных средств. Поэтому, с целью организации рационального процесса реконструкции системы ЖКХ, предусматривается расход амортизации в следующих размерах:
· 30% от ежемесячной суммы амортизационных отчислений - на возврат кредита и процентов по нему;
70% - на прочие инвестиционные вложения.
Предполагаемая сумма займа - 11450 тыс. руб.
Условия предоставления займа:
- привлечение средств из бюджета развития города Сургута в виде инвестиционного кредита сроком на 6 лет, под 7 % годовых с выплатой процентов и основного долга ежемесячно равными долями.
- обеспечение возврата полученных средств за счет использования энергосберегающих технологий эксплуатации ЦТП и обеспечения их эффективного функционирования.
Получение займа предусмотрено в течение четырех месяцев (май – август), в соответствии с графиком выполнения работ по реконструкции зданий ЦТП, доставкой и монтажом основного технологического оборудования, проведением наладки и запуском в эксплуатацию.
График финансирования мероприятий представлен в таблице 3.19. Выплата процентов и основного долга по кредиту представлены в таблице 3.20.
Таблица 3.19. График финансирования
| Показатели, тыс. руб.
|
05.
|
06.
|
07.
|
08.
|
Итого
|
| Получение 1 транша
|
4580 | 4580 | |||
| Получение 2 транша
|
1490 | 1490 | |||
| Получение 3 транша
|
4000 | 4000 | |||
| Получение 4 транша
|
1380 | 1380 | |||
| Итого
|
4580 | 1490 | 4000 | 1380 | 11450
|
Таблица 3.20.
Выплата процентов и основного долга по кредиту
| Период | дни | Выборка средств займа | Баланс займа | Оплата процентов | Возврат займа | Ежемесячный платеж | Годовой платеж |
| май.03 | 31 | 4580,000 | 4580,000 | ||||
| июн.03 | 30 | 1490,000 | 6070,000 | 27,229 | 27,229 | ||
| июл.03 | 31 | 4000,000 | 10070,000 | 34,923 | 34,923 | ||
| авг.03 | 31 | 1380,000 | 11450,000 | 59,868 | 59,868 | ||
| сен.03 | 30 | 11450,000 | 68,073 | 68,073 | |||
| окт.03 | 31 | 11450,000 | 65,877 | 65,877 | |||
| ноя.03 | 30 | 11450,000 | 68,073 | 68,073 | |||
| дек.03 | 31 | 11450,000 | 65,877 | 65,877 | 389,919 | ||
| янв.04 | 31 | 11450,000 | 68,073 | 68,073 | |||
| фев.04 | 28 | 11450,000 | 68,073 | 68,073 | |||
| мар.04 | 31 | 11450,000 | 61,485 | 61,485 | |||
| апр.04 | 30 | 11450,000 | 68,073 | 68,073 | |||
| май.04 | 31 | 11259,167 | 65,877 | 190,833 | 256,710 | ||
| июн.04 | 30 | 11068,333 | 66,938 | 190,833 | 257,771 | ||
| июл.04 | 31 | 10877,500 | 63,681 | 190,833 | 254,514 | ||
| авг.04 | 31 | 10686,667 | 64,669 | 190,833 | 255,502 | ||
| сен.04 | 30 | 10495,833 | 63,534 | 190,833 | 254,368 | ||
| окт.04 | 31 | 10305,000 | 60,387 | 190,833 | 251,220 | ||
| ноя.04 | 30 | 10114,167 | 61,265 | 190,833 | 252,099 | ||
| дек.04 | 31 | 9923,333 | 58,191 | 190,833 | 249,024 | 2296,912 | |
| янв.05 | 31 | 9732,500 | 58,996 | 190,833 | 249,830 | ||
| фев.05 | 28 | 9541,667 | 57,862 | 190,833 | 248,695 | ||
| мар.05 | 31 | 9350,833 | 51,237 | 190,833 | 242,071 | ||
| апр.05 | 30 | 9160,000 | 55,593 | 190,833 | 246,426 | ||
| май.05 | 31 | 8969,167 | 52,701 | 190,833 | 243,535 | ||
| июн.05 | 30 | 8778,333 | 53,324 | 190,833 | 244,157 | ||
| июл.05 | 31 | 8587,500 | 50,505 | 190,833 | 241,339 | ||
| авг.05 | 31 | 8396,667 | 51,054 | 190,833 | 241,888 | ||
| сен.05 | 30 | 8205,833 | 49,920 | 190,833 | 240,753 | ||
| окт.05 | 31 | 8015,000 | 47,212 | 190,833 | 238,045 | ||
| ноя.05 | 30 | 7824,167 | 47,651 | 190,833 | 238,484 | ||
| дек.05 | 31 | 7633,333 | 45,016 | 190,833 | 235,849 | 2911,071 | |
| янв.06 | 31 | 7442,500 | 45,382 | 190,833 | 236,215 | ||
| фев.06 | 28 | 7251,667 | 44,247 | 190,833 | 235,081 | ||
| мар.06 | 31 | 7060,833 | 38,940 | 190,833 | 229,774 | ||
| апр.06 | 30 | 6870,000 | 41,978 | 190,833 | 232,811 | ||
| май.06 | 31 | 6679,167 | 39,526 | 190,833 | 230,359 | ||
| июн.06 | 30 | 6488,333 | 39,709 | 190,833 | 230,542 | ||
| июл.06 | 31 | 6297,500 | 37,330 | 190,833 | 228,163 | ||
| авг.06 | 31 | 6106,667 | 37,440 | 190,833 | 228,273 | ||
| сен.06 | 30 | 5915,833 | 36,305 | 190,833 | 227,139 | ||
| окт.06 | 31 | 5725,000 | 34,036 | 190,833 | 224,870 | ||
| ноя.06 | 30 | 5534,167 | 34,036 | 190,833 | 224,870 | ||
| дек.06 | 31 | 5343,333 | 31,840 | 190,833 | 222,674 | 2750,771 | |
| янв.07 | 31 | 5152,500 | 31,767 | 190,833 | 222,601 | ||
| фев.07 | 28 | 4961,667 | 30,633 | 190,833 | 221,466 | ||
| мар.07 | 31 | 4770,833 | 26,643 | 190,833 | 217,477 | ||
| апр.07 | 30 | 4580,000 | 28,364 | 190,833 | 219,197 | ||
| май.07 | 31 | 4389,167 | 26,351 | 190,833 | 217,184 | ||
| июн.07 | 30 | 4198,333 | 26,094 | 190,833 | 216,928 | ||
| июл.07 | 31 | 4007,500 | 24,155 | 190,833 | 214,988 | ||
| авг.07 | 31 | 3816,667 | 23,825 | 190,833 | 214,659 | ||
| сен.07 | 30 | 3625,833 | 22,691 | 190,833 | 213,524 | ||
| окт.07 | 31 | 3435,000 | 20,861 | 190,833 | 211,694 | ||
| ноя.07 | 30 | 3244,167 | 20,422 | 190,833 | 211,255 | ||
| дек.07 | 31 | 3053,333 | 18,665 | 190,833 | 209,498 | 2590,471 | |
| янв.08 | 31 | 2862,500 | 18,153 | 190,833 | 208,986 | ||
| фев.08 | 28 | 2671,667 | 17,018 | 190,833 | 207,851 | ||
| мар.08 | 31 | 2480,833 | 14,346 | 190,833 | 205,180 | ||
| апр.08 | 30 | 2290,000 | 14,749 | 190,833 | 205,582 | ||
| май.08 | 31 | 2099,167 | 13,175 | 190,833 | 204,009 | ||
| июн.08 | 30 | 1908,333 | 12,480 | 190,833 | 203,313 | ||
| июл.08 | 31 | 1717,500 | 10,979 | 190,833 | 201,813 | ||
| авг.08 | 31 | 1526,667 | 10,211 | 190,833 | 201,044 | ||
| сен.08 | 30 | 1335,833 | 9,076 | 190,833 | 199,910 | ||
| окт.08 | 31 | 1145,000 | 7,686 | 190,833 | 198,519 | ||
| ноя.08 | 30 | 954,167 | 6,807 | 190,833 | 197,641 | ||
| дек.08 | 31 | 763,333 | 5,490 | 190,833 | 196,323 | 2430,171 | |
| янв.09 | 31 | 572,500 | 4,538 | 190,833 | 195,372 | ||
| фев.09 | 28 | 381,667 | 3,404 | 190,833 | 194,237 | ||
| мар.09 | 31 | 190,833 | 2,049 | 190,833 | 192,883 | ||
| апр.09 | 30 | 0,000 | 1,135 | 190,833 | 191,968 | ||
| май.09 | 31 | 0,000 | 0,000 | 774,459 | |||
| итого:
|
11450,000
|
2693,774
|
11450,000
|
14143,774
|
Графический анализ результатов приведен на рисунке 3.1.
При принятии решений о долгосрочных капиталовложениях необходимо применять долгосрочный анализ доходов и издержек.
3.5.1. Методы расчета экономической эффективности для частных решений.
3.5.1.1. Статистические методы: сравнение затрат, сравнение прибыли, сравнение рентабельности.
Статистическими критериями выбора наиболее эффективного варианта инвестиций являются:
-минимум общих экономических затрат;
-максимальная прибыль и рентабельность;
-короткий срок окупаемости.
Сравнение затрат.
Метод применяется тогда, когда в альтернативных вариантах потоки платежей идентичны или когда одна и та же функция может быть достигнута с помощью различных типов оборудования. Общие экономические затраты равны сумме явных затрат – текущих, включая амортизационные отчисления -- А / n, и альтернативных в виде неполученных процентов на усредненную величину вложенного капитала I * А / 2, определяются с использованием формулы (3.1.), если остаточная стоимость оборудования равна нулю:
| К = В + А / n + I * А / 2 | (3.1.) |
и с использованием формулы (3.2.), если оборудование имеет положительную остаточную стоимость:
| К = В + (А – R) / n + I * ((А – R) / 2 + R ) | (3.2.) |
где В – затраты текущего периода;
А – инвестиции в приобретение реконструкцию оборудования;
n – нормативный срок службы оборудования;
R – остаточная стоимость оборудования;
I – процентная ставка.
В рассматриваемом случае процентная ставка: I = 7%, остаточная стоимость ЦТП: R = 10 485 тыс. рублей; нормативный срок службы ЦТП: n = 17 лет; эксплуатационные затраты: В = 7509,94 тыс. рублей в год.
Сравнительный анализ затрат за период использования объектов инвестиций проведен на графике 3.2. Видно, что затраты в случае инвестиций на восстановление существующих ОПФ ниже, чем при новом строительстве тех же объектов. Вследствие того, что положительная остаточная стоимость снижает годовые амортизационные отчисления.
Метод сравнения прибыли
.
Если поток доходов не равномерен, тогда при сравнении вариантов неодинаковые по временным отрезкам величины выручки усредняются и рассчитывается средняя прибыль за период: прибыль = выручка – затраты. Затраты альтернативных вариантов Кĵ оцениваются с помощью метода сравнения затрат.
Сравнение рентабельности
.
Рентабельность позволяет сопоставить проекты разного масштаба между собой, а также с доходностью других видов деятельности и финансовых инструментов. Целесообразно инвестировать, когда рентабельность данного варианта по крайней мере больше банковской ставки по вкладам. Для расчета рентабельности прибыль, определенная как разница между выручкой и затратами, сопоставляется с вложенным капиталом, по формуле (3.3.):
RA = (E – K) / (А /2) |
(3.3.) |
где RA – рентабельность инвестиций;
Е – выручка от реализации продукции за минусом НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей;
K -- общие затраты на производство и сбыт продукции (услуг), включая амортизационные отчисления, и налоги, включаемые в себестоимость;
А – инвестиции в приобретение реконструкцию оборудования.
Произведем расчет рентабельности мероприятий по реконструкции 1 ЦТП для СГМУП «ГТС».
По данным Таблицы ___ выручка предприятия от реализации услуг по передаче тепловой энергии от 1 ЦТП составит 9005,54 тыс. рублей, а от реализации услуг по передаче воды – 682,35 тыс. рублей.
Ежегодные расходы на содержание 1 ЦТП в год с учетом снижения эксплуатационных затрат составят 7509,94 тыс. рублей.
Рентабельность инвестиций составит:
RA = (9005,54+682,35-7509,94) / (15263,2 / 2) = 0,285 или 28,5%
Статический вариант метода окупаемости
.
С его помощью определяется время, по истечении которого инвестор получает обратно свои средства (срок окупаемости). При равномерном потоке поступлений, вычитая из выручки Е общие затраты на производство и сбыт продукции В, получаем формулу для расчета срока окупаемости РР (playbackperiod)(3.4.):
| РР = А / (Е – В) | (3.4.) |
Определим срок окупаемости инвестиционного проекта реконструкции 1 ЦТП для СГМУП «ГТС».
РР = 15263,2 / ((9005,54+682,35-7509,94)) = 7,01 лет
Чем короче период возврата, тем более рентабельным кажется инвестирование. Недостаток этого способа заключается, в том что, при сравнении вариантов с различным сроком действия инвестиций не учитываются обусловленные этим различия в поступлении средств по периодам. Этот метод в большей степени, чем экономическую эффективность, отражает риск, связанный с инвестициями, так как при быстром возврате инвестированного капитала риск получить убытки меньше.
Учитывая, что разница в тарифах на оплату услуг СГМУП ″ГТС″ для населения, покрывается за счет средств городского бюджета, изыскание резервов для снижения себестоимости предоставляемых услуг позволит снизить убытки предприятия и, как следствие уменьшить эти дотации. Кроме того, инвестиционные вложения, осуществляемые бюджетом в инженерную инфраструктуру ГТС, теперь производятся на платной, возвратной основе, что позволит бюджету получить дополнительные доходы в виде процентов за пользование заемными средствами.
3.5.1.2. Динамические методы оценки
Динамические методы четко учитывают во времени выплаты и поступления. Более поздние поступления той же величины менее ценны, чем ранние, так как за этот временной разрыв последние могут быть использованы, например, с целью получения процентов по вкладу.
Динамические методы оценки эффективности основаны на концепции денежных потоков. Согласно этой концепции при планировании рассматривают все притоки и оттоки денежных средств в проект, а получаемые в разные периоды времени финансовые результаты приводят в сопоставимый вид при помощи коэффициента дисконтирования.
Коэффициент дисконтирования r рассчитывается по формуле 3.5.
| r = (1 + I) | (3.5.) |
Коэффициент дисконтирования показывает во сколько раз при заданной ставке r каждая денежная единица, получаемая в периоде t, менее ценна, чем денежная единица на исходный момент, т. е. текущую стоимость будущих поступлений.
При финансировании с помощью собственных средств ставкой дисконтирования служит процентная ставка, выплачиваемая банком по вкладам (как альтернативная возможность вложения денег), а если используют заемный капитал – ставка процентов, получаемая кредитором (как цена финансирования). В случае СГМУП «ГТС» используется как собственный, так и заемный капитал, поэтому в расчет можно закладывать любую из этих ставок, а также ставку рефинансирования, ЛИБОР и др.
Определим чистый денежный поток
NCF
(остаток денежных средств в периоде t), который характеризует финансовый итог производственно-хозяйственной деятельности в этом периоде и рассчитывается как разница между суммами притоков и оттоков средств. Результаты приведены в Таблице 3.21.
Из таблицы видно, что для возврата кредитных ресурсов предприятию необходимо использовать более 30% амортизационных отчислений на реконструированные объекты. Для инвестора NCF> 0 с 2008 года (т. е. через 4 года после осуществления инвестиций).
Определим чистую приведенную стоимость или чистый дисконтированный доход NPV.
Данный показатель показывает разницу между суммой всех дисконтированных денежных потоков и начальными инвестициями. Проект принимается, если NPV положительное и отвергается, если отрицательное. Определим дисконтированные денежные потоки с использованием формулы 3.6.
| NPV = S NCF (1+i) | (3.6.) |
Результаты вычислений приведены в Таблице 3.21.
Графические результаты расчетов приведены на графике. 3.3.
Таким образом, чистый дисконтированный доход NPV составляет 99,6 тыс. рублей.> 0
Внутренняя норма прибыли.
По графическим данным приведенным на графике 3.3. определим точку, где чистый дисконтированный доход равен нулю. Значение ставки, при котором капитализация постоянно получаемого дохода дает сумму, равную дисконтированным инвестициям, и, следовательно, вложения окупаемы. Другими словами, осуществление данного проекта инвестиций равновыгодно помещению собственного капитала в банк, ценные бумаги или другие проекты под определенную таким образом ставку.
В нашем случае внутренняя процентная ставка или внутренняя норма доходности (InternalRateofReturn) IRR
= 7,05%
Внутренняя норма рентабельности относительный критерий эффективности, он позволяет сравнивать проекты разного масштаба. В соответствии с данным критерием инвестор принимает решение об осуществлении проекта – из альтернативных вариантов принимается тот, у которого наибольшая внутренняя рентабельность. Чем выше значение IRR, тем эффективнее проект.
Индекс доходности
Индекс доходности PI (ProfitabilityIndex) или норма NPV по экономическому смыслу близки статическим критериям рентабельность и норма прибыли. Показатель норма NPV рассчитывается как отношение чистого дисконтированного дохода NPV к дисконтированным затратам собственного капитала (или к общим дисконтированным инвестициям при оценке эффективности проекта в целом). Он характеризует прирост капитала.
По данным таблицы 2.13. определим норму доходности как 99,6 / 11060,1 = 0,01 , т. е. доходность проекта составляет около 10%.
Индекс доходности: PI
= 1,01
>
1,0
Период возврата инвестиций
PB
Период возврата инвестиций определяет количество лет, в течение которых чистый доход от продаж возмещает дисконтированные инвестиции, т. е. это первый период, в котором значение дисконтированного чистого денежного потока, рассчитанного нарастающим итогом становится неотрицательным. По данным таблицы 3.21. определим период времени, когда кумулятивный NCF для инвестора становится положительным.
Сводные значения показателей экономической эффективности проекта представлены в таблице 3.22.
Таблица 3.22. Показатели экономической эффективности Проекта
| Показатель
|
Обозначение
|
Значение
|
| Рентабельность инвестиций
(%) |
RA | 28,5 |
| Срок окупаемости (месяцы)
|
PP | 84 |
Бюджетный доход
в виде оплаты процентов за пользование заемными средствами, тыс. руб. |
2693,8 |
|
| Индекс прибыльности
|
PI | 1,01 |
| Внутренняя норма рентабельности (%)
|
IRR | 7,05 |
| Чистый приведенный доход, тыс. рублей
|
NPV | 99,6 |
Исходя из приведенных расчетов, можно сделать вывод о том, что интегральные показатели проекта соответствуют нормативным, и характеризуют проект как эффективный.
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Реконструкция центральных тепловых пунктов, как показала данная работа, является наиболее эффективным мероприятием по снижению энерго- и ресурсоемкости услуг теплоснабжения для коммунальных теплоэнергетических распределительных предприятий, направленным на экономию бюджетных средств в части снижения размера дотаций на покрытие убытков от основной деятельности и изыскания резервов для снижения себестоимости.
Результаты оценки структуры затрат предприятия, связанных с эксплуатацией ЦТП, позволяют с большой вероятностью прогнозировать значительное снижение затрат предприятия на электроэнергию, сетевую воду, капитальный ремонт основных средств и минимизировать потери в сетях при условии реконструкции всех существующих эксплуатируемых ЦТП. Мероприятия по реконструкции 1 ЦТП дают лишь основания прогнозировать эту экономию в перспективе, так как структура затрат по эксплуатации 1 ЦТП в составе себестоимости всего предприятия дает слишком незначительный экономический эффект.
СГМУП «Гортеплосеть» имеет собственные финансовые ресурсы для проведения ежегодной реконструкции небольшого количества ЦТП (1-2), однако ощутимый эффект дает единовременная замена не менее 50% ЦТП в год. Такие мероприятия по единовременной реконструкции ЦТП требуют рассматривать комплекс указанных мероприятий в качестве отдельного инвестиционного проекта с привлечением дополнительных источников финансирования, в частности – инвестиционных кредитов.
Мероприятия по реконструкции ЦТП СГМУП «Гортеплосеть» могут оцениваться с точки зрения социальной значимости
, так как направлены на реформирование системы жилищно-коммунального хозяйства города. В связи с этим проект реконструкции ЦТП может быть представлен на экспертный инвестиционный совет администрации города для предоставления СГМУП «Гортеплосеть» бюджетного кредита.
Приведенные в данной работе технико-экономические исследования мероприятий по реконструкции центральных тепловых пунктов подтвердили возможность их технической и финансовой реализуемости. Предлагаемый инвестиционный проект является экономически эффективным как для городского бюджета, так и для предприятия, поэтому может быть рекомендован для реализации на практике.
Список используемой литературы
1. Станиславчик Е. Н. Бизнес-план: управление инвестиционными проектами. – М.: «Ось-89», 2001.
2. ЗАО «Гидро-Сервис-Энерго». Проектно-сметная документация по реконструкции ЦТП-65.
3. Методические указания по определению расходов топлива, электроэнергии и воды на выработку тепла отопительными котельными коммунальных теплоэнергетических предприятий. М. АКХ им. Памфилова, 1994.
4. Слепнева Т. А., Яркин Е. В. Инвестиции: учебное пособие. – М.: ИНФРА-М, 2003.
5. Зелль А. Бизнес-план: Инвестиции и финансирование, планирование и оценка проектов: Пер. с нем. – М.: «Ось-89», 2001.
6. Черняк В. З. Экономика строительства и коммунального хозяйства. Учебник для ВУЗов. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003.
7. Грузинов А. Н. Экономика предприятия (предпринимательская). Учебник для ВУЗов. – 2-е изд., перераб. и доп. -- М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2002.
8. Журнал «Финансовый директор», № 7-8, июль-август, 2003.
9. Курс лекций по курсу «Экономика предприятия».
10. Савицкая Г. В. Методика комплексного анализа хозяйственной деятельности: Краткий курс. – 2-е изд., испр. – М.: ИНФРА-М, 2003.
11. Справочник финансиста предприятия. – 3-е изд., доп. и перераб. – М.: ИНФРА-М,2001.
12. Савицкая Г. В. Экономический анализ: Учеб. – 8-е изд., перераб. – М.: Новое знание, 2003.