ВВЕДЕНИЕ
Риск – одно из важнейших понятий, сопутствующих любой активной деятельности человека. Вместе с тем это одно из самых неясных, многозначных и запутанных понятий, однако, несмотря на это, его неясность, многозначность и запутанность во многих ситуациях суть риска очень хорошо понимается и воспринимается на интуитивном уровне. Эти качества риска являются серьезной преградой для его измерения или количественной оценки, которая во многих случаях необходима и для развития теории и применения на практике.
Появление рисков обусловлено как объективными, так и субъективными факторами. Значительная доля объективных факторов определяется внешней финансово-экономической средой предпринимательства. Риск присущ предпринимательству и является неотъемлемой частью его экономической жизни. Поэтому соответствующие знания о риске, факторах, влияющих на его значимость, и способах снижения его отрицательного влияния являются необходимым инструментом, который определяет эффективность предпринимательской деятельности. В последние годы в странах с развитой рыночной экономикой особое внимание обращается на обеспечение подготовки специалистов в области анализа риска и управления риском и безопасностью. Опыт зарубежного образования дает основание утверждать, что целесообразно развивать три основных направления:
- подготовка специалистов, непосредственно занимающихся исследованием риска, которые должны уметь идентифицировать опасности, оценить конкретные риски, моделировать и прогнозировать развитие опасных ситуаций и вырабатывать рекомендации по мерам управления риском;
- обучение специалистов, умеющих понимать результаты анализа риска и использовать их в своей работе;
- подготовка руководящих кадров федерального и регионального уровней, способных использовать результаты анализа риска в процессе принятия решений и понимать, какие возможности и недостатки заложены в анализе и как их можно учесть.
Актуальность овладения методами предвидения, оценки и управления рисками является очевидной.
Задача дисциплины – заложить основы знаний и практических навыков, необходимых специалистам высшей квалификации в области риск-менеджмента.
Цель курсовой работы – углубить знания студентов в конкретных направлениях риск-менеджмента, полученные ими в ходе теоретических и практических занятий, привить им навыки самостоятельного выявления, структурирования, оценки и управления рисками конкретной предпринимательской деятельности.
Написание курсовой работы приобщает студентов к научно-исследовательской деятельности. Подготовка и защита курсовой работы обогащает умением работать с литературой, опытом и знаниями, приобретенными при изучении теории, что является необходимым при выполнении в дальнейшем дипломных работ.
При подготовке курсовой работы кроме использования рекомендуемой литературы необходимо привлечение дополнительных источников информации по выбранной теме: монографий, материалов периодической печати, статистической информации, документации фирм. В работе должны быть учтены и использованы при необходимости законодательные и нормативные материалы, действующие в Российской Федерации на момент написания курсовой работы.
Указания по выполнению курсовой работы
Выполнение курсовой работы состоит из следующих этапов:
- выбор темы курсовой работы в соответствии с представленной тематикой;
- подбор литературы;
- изучение литературы, нормативных, методических и методологических материалов, их анализ и обобщение;
- составление плана работы;
- написание курсовой работы и оформление иллюстративного материала по разделам плана;
- представление курсовой работы в установленные сроки на кафедру;
- доработка курсовой работы с учетом замечаний научного руководителя;
- защита курсовой работы.
Подбор и изучение литературы
Успешность выполнения курсовой работы зависит от правильности выбранных источников информации. Студенту необходимо умение пользоваться каталогами, библиографическими справочниками, электронными источниками и т.д.
При подборе литературы в библиотеках нужно просмотреть тематические каталоги не только по разделам, строго совпадающим с темой курсовой работы, но и по темам, близким к данной.
Следует выбирать источники более позднего издания, так как в них могут рассматриваться новые направления исследований данной темы, методические указания, инструктивный материал.
Предварительное ознакомление с информацией по данной теме необходимо для написания курсовой работы.
Изучение материала должно быть последовательным: вначале изучаются источники, раскрывающие экономическую сущность выбранной темы, чтобы получить представление об основных теоретических проблемах темы. Такая последовательность в изучении литературных источников позволяет постепенно познать материал и углублять свои знания.
Структура и содержание курсовой работы
Студент может воспользоваться примерными планами курсовых работ, указанными в данных методических указаниях. Студенту следует учитывать, что приведенный план отражает существо и содержание курсовой работы и его необходимо детализировать на подпункты, логически раскрывающие вопрос. Допускается самостоятельное составление плана курсовой работы и согласование его с руководителем. При этом студентам необходимо учесть, что курсовая работа в обязательном порядке должна включать в себя раздел, отражающий анализ проведения того или иного вида управления рисками на примере предприятия с учетом раскрытия темы курсового исследования.
Для составления плана работы, прежде всего, студенту необходимо тщательно изучить имеющуюся в наличии литературу и аналитические данные.
Курсовая работа состоит, как правило, из следующих разделов:
- содержание;
- введение;
- основная часть;
- практическая часть;
- заключение;
- список использованных источников;
- приложения.
Содержание включает наименование всех разделов (глав), подразделов (параграфов), пунктов и отражает основные структурные части курсовой работы (введение, заключение, список использованных источников, приложения) с указанием страниц. Содержание необходимо располагать на отдельной странице.
Во введении обосновывается актуальность выбранной темы, состояние научной разработки темы, цели и задачи исследования, объект и предмет исследования, определяется методическая основа работы, указывается практическая значимость исследования.
Основная часть представляет собой собственно рассмотрение объекта исследования, выявление особенностей, изучение зарубежного опыта, правового обеспечения рассматриваемого способа управления рисками, определение проблем и перспектив развития.
Практическая часть предполагает анализ применения систем оценки и управления рисками в соответствии с темой курсовой работы на примере конкретной фирмы. Изложение данного вопроса курсовой работы включает в себя следующие блоки:
- выявление рисков, присущих организации;
- классификация и структурирование рисков в зависимости от предмета исследование курсовой работы;
- анализ статистических данных, включающий в себя выбор группы статистических показателей в зависимости от темы курсовой работы, выбор способов получения статистической информации (по итогам деятельности организации, согласно опросам экспертов, в том числе сотрудников организации, по итогам деятельности родственных организаций и т.д.), выбор методов оценки статистических данных;
- выбор методов оценки рисков в зависимости от типов неопределенности, в рамках которых находится фирма;
- анализ стратегий управления рисками, состоящий в выборе для каждой группы рисков наиболее эффективной стратегии;
- оценка рисков фирмы и получение результатов по реализации выбранных стратегий;
- получение выводов и рекомендаций по оптимизации деятельности фирмы.
Все документы, правила организации и деятельности фирмы, на которые автор ссылается в курсовой работе, должны быть включены в список использованной литературы и вынесены в приложения.
Курсовая работа считается цельной и завершенной, если все разделы тесно взаимосвязаны и логически завершены.
В конце каждого раздела необходимо обязательно подводить обобщающие итоги. Например, в чем состоит содержание рассматриваемой проблемы, какие проработаны, а какие еще требуют научного, правового или практического осмысления и анализа. Обычно итоговое изложение дается в виде нескольких выводов или пунктов (во-первых, во-вторых, в-третьих и т.д.) Умение свести проблематику вопроса к обобщенным положениям и выводам – показатель способности автора курсовой работы пользоваться теоретическим, правовым и практическим материалом.
Заключение работы содержит результаты исследования, обосновываются выводы и предложения.
Список использованных источников курсовой работы показывает степень изученности проблемы. В списке литературы должно быть не менее 25 источников – законодательных актов, нормативов и инструктивных документов, научных монографий, учебников и практических пособий, большинство из которых должны быть изданы в течение последних двух-трех лет.
В приложения выносятся:
- графический материал (чертежи, схемы, диаграммы иллюстративного характера);
- справочные, статистические данные и экономические показатели, на основе которых выполнен экономический анализ;
- официальная статистическая и финансовая отчетность, репрезентативные выборки из них;
- таблицы, размером более одной страницы;
- другие материалы, размещение которых в текстовой части работы нецелесообразно.
Оформление курсовой работы
Общий объем курсовой работы составляет 25 – 35 страниц машинописного текста, напечатанных через 1,5 интервала шрифтом Times New Roman 14 pt. Текст курсовой работы должен быть написан на листе формата А4, должны быть соблюдены поля страниц: верхнее и нижнее поле – 20 мм, левое – 30 мм, правое – 10 мм.
Образец титульного листа курсовой работы приведен в Приложении А.
Защита курсовой работы
При защите курсовой работы преподаватель выясняет подготовку и глубину знаний студента по представленной теме, умение самостоятельно ориентироваться в подборе и изучении литературы.
Подготовка к защите курсовой работы начинается с внимательного изучения всех замечаний. Требуется устранить указанные недоработки и неточности, если таковые имеются. Работа оценивается по четырехбалльной системе: «отлично», «хорошо», «удовлетворительно», «неудовлетворительно».
Тематика курсовых работ
1. Управление предпринимательскими рисками в организациях АПК
2. Организация риск-менеджмента на предприятии
3. Управление кредитными рисками
4. Роль информации в управлении рисками
5. Роль рисков в управлении предприятием
6. Оценка предпринимательских рисков
7. Методы оценки коммерческого риска
8. Процентные и кредитные риски
9. Риски инвестиций
10. Страхование как стратегия управления риском
11. Диверсификация рисков
12. Модель Марковица диверсификации рисков
13. Модель Тобина диверсификации рисков
14. Психология экономического поведения и оценка лица, принимающего решение
15. Риск банкротства организации
16. Политика управления рисками
17. Финансовое анализ предприятия и риск банкротства
18. Самострахование в управлении рисками
19. Политика управления рисками
20. Количественные оценки экономического риска в условиях полной неопределенности
21. Количественные оценки экономического риска в условиях частичной неопределенности
22. Риски имущественного страхования
Тема 1. Оценка предпринимательских рисков
План
1. Сущность и классификация предпринимательских рисков
1.1. Общая классификация рисков
1.2. Классификация рисков по степени последствий
1.3. Оценка рисков
2.Оценка предпринимательских рисков (на примере конкретного предприятия)
2.1. Основные измерители предпринимательских рисков на предприятии
2.2. Кривая рисков и ее использование при оценке рисков
2.3. Другие методы оценки рисков
3. Совершенствование оценки предпринимательских рисков
Методические указания
Для раскрытия первого вопроса необходимо изложить развернутую классификацию предпринимательских рисков, исследовать основные измерители рисков, основанные на вероятности, отметить случаи дискретного и непрерывного распределения рисков. Необходимо изложить мотивацию классификации рисков по степени последствий и рассмотреть различные способы классификации на примерах.
При раскрытии второго вопроса необходимо разъяснить важность нормального закона распределения для оценки большого числа предпринимательских рисков и указать его свойства, которые будут использоваться при оценке. Нужно также дать понятие кривой риска, ее связь с классификацией рисков по степени последствий, указать способы оценки рисков, применяемые на предприятии. Также следует указать способы оценки рисков без использования нормального закона с помощью доверительных интервалов, а также коэффициенты риска, используемые в прикладных науках финансовой направленности.
В третьей части провести анализ оценки предпринимательских рисков, рекомендации по совершенствованию оценки.
Тема 2. Методы оценки коммерческого риска
План
1. Сущность коммерческого риска
1.1. Общая классификация рисков
1.2. Сущность коммерческих рисков
1.3. Оценка коммерческих рисков
2. Коммерческие риски предприятия (на примере конкретного предприятия)
2.1. Анализ коммерческих рисков
2.2. Влияние факторов рыночного равновесия на изменение коммерческого риска.
2.3. Влияние факторов эластичности спроса и предложения, налогообложения на уровень коммерческого риска.
3. Оценка факторов влияния на коммерческий риск (на примере конкретного предприятия).
Методические указания
При раскрытии первого вопроса необходимо дать определение коммерческого риска и выявить его взаимосвязь с рыночным равновесием. Оценить влияние факторов рыночного равновесия на изменение коммерческого риска и сформулировать алгоритм достижения равновесия. Необходимо оценить влияние изменения спроса и предложения на уровень коммерческого риска.
При раскрытии второго вопроса необходимо оценить влияние эластичности спроса и предложения на изменение коммерческого риска и определение стратегий предприятия.
При написании третьей части провести анализ оценки факторов влияния на коммерческие риски предприятия и возможности их снижения.
Тема 3. Процентные и кредитные риски
План
1. Сущность и классификация финансовых рисков
1.1. Понятие и характеристика финансовых рисков
1.2. Классификация финансовых рисков
1.3. Оценка финансовых рисков
2. Анализ финансовых рисков предприятия (на примере конкретного предприятия)
2.1. Анализ процентных рисков
2.2. Анализ кредитных рисков
2.3. Оценка финансовых рисков
3. Пути снижения финансовых рисков предприятия
Методические указания
Для раскрытия первого вопроса необходимо дать развернутую классификацию финансовых рисков, характеристики, разъясняющие их суть и место и роль в этой классификации процентных и кредитных рисков.
Рассматривая второй вопрос необходимо изучить виды и разновидности финансовых рисков предприятия, факторов, обуславливающих их появление. Следует также изучить риски процентных ставок, в частности процентный риск облигаций, и методы оценки этих рисков.
Третий вопрос предусматривает описание факторов, способствующих возникновению кредитных рисков, методы измерения, анализа и уменьшения их. Необходимо также выявить роль страхования в управлении этими рисками. Кроме того, необходимо сформулировать депозитные риски и способы их оценки. Разработать предложения по снижению степени рисков.
Тема 4. Риски инвестиций
План
1. Характеристика инвестиционных рисков
1.1. Понятие инвестиционного риска
1.2. Классификация рисков инвестиционных проектов
1.3. Оценка инвестиционных рисков
2. Анализ рисков инвестиционных проектов (на примере предприятия)
2.1. Инвестиционные проекты предприятия
2.2. Риски инвестиционных проектов
3. Управление рисками инвестиционных проектов
Методические указания
При раскрытии первого вопроса вначале необходимо раскрыть сущность понятия инвестиции, затем сформулировать виды инвестиционной деятельности, выявить присущие им риски и структурировать их. Отдельно необходимо выделить риски, связанные со ставкой доходности рисковых активов, чистой дисконтированной стоимостью и потоками наличности, такими как аннуитеты, рисковые инвестиционные платежи и т.д. Для этого необходимо дать понятие дисконтирования во времени и систему показателей оценки инвестиций.
Для ответа на второй вопрос необходимо дать понятие инвестиционного проекта, выявить внутренние риски проекта и риски, обусловленные влиянием внешней финансово-экономической среды. Затем необходимо структурировать выявленные риски, описать факторы, влияющие на степень их последствий и сформулировать систему методов оценки этих рисков. При этом целесообразно построить алгоритм системы управления рисками инвестиционных проектов.
В третьей части провести анализ рисков инвестиционных проектов и предложить возможные варианты снижения риска неблагоприятного вложения инвестиций.
Тема 5. Диверсификация рисков
План
1. Диверсификация и диверсифицированный портфель
1.1. Диверсификация как способ снижения риска
1.2. Хеджирование как разновидность диверсификации
1.3. Хеджирование финансовых рисков.
2. Анализ рисков предприятия и их диверсификация (на примере предприятия).
3. Эффективность диверсификации
Методические указания
Для раскрытия первого вопроса необходимо изложить идею диверсификации, обосновать теоретически ее эффект в случае независимости направлений инвестирования и проверить эффект в практических расчетах. Сформулировать идею хеджирования, дать теоретическое обоснование эффекта хеджирования.
В процессе изложения второго вопроса необходимо рассмотреть риски конкретного предприятия и применение диверсификации, как способа снижения негативных последствий риска (хеджирование инвестиционной деятельности предприятия, форвардные и фьючерсные контракты, хеджирование валютного курса, сравнительный анализ хеджирования и страхования).
В третьей части провести анализ эффективности диверсификационных мероприятий, разработать возможные варианты диверсификации для конкретного предприятия.
Тема 6. Страхование как стратегия управления риском
План
1. Экономическая сущность страхования
1.1. Значение страхования
1.2. Классификация страхования
1.3. Агрострахование как способ снижения рисков аграрного производства
2. Анализ страховых отношений (на примере конкретного предприятия: с позиции страховщика или страхователя)
3. Преимущества и недостатки стратегии страхования.
Методические указания
При ответе на первый вопрос необходимо дать определение основных понятий и терминов страхования, а также сформулировать страхование как финансово-экономическую категорию и разъяснить ее на примерах. При этом следует дать классификацию страхования по отраслям, подотраслям и видам страхования и законодательные основы обязательного страхования автогражданской ответственности. В завершение необходимо сравнить страхование с другими инструментами управления рисками.
Второй вопрос предусматривает изучение условий договора страхования и выделение существенных условий, структурных составляющих страхового тарифа и их экономическое содержание. Необходимо также сформулировать особенности страховых контрактов и условия страхуемости рисков как законодательные, так и выработанные практикой.
В третьем вопросе необходимо сравнить операции страхования и отказа от страхования в контексте теории принятия решения в условиях частичной неопределенности. Следует оценить все достоинства страхования и попытаться разобраться в основных недостатках стратегии страхования. Разработать предложения по ее совершенствованию.
Тема 7. Модель Марковица диверсификации рисков
План
1. Диверсификация и диверсифицированный портфель
1.1. Сущность и виды диверсификации
1.2. Портфели Марковица минимального риска и максимальной доходности
1.3. Оценка эффективного портфеля
2. Анализ портфеля Марковица (на примере предприятия)
3. Расчет эффективного портфеля
Методические указания
Для раскрытия первого вопроса необходимо сформулировать идею диверсификации, сформулировать определение меры риска и раскрыть ее экономическую сущность. Следует также продемонстрировать эффект диверсификации в теоретическом плане и на примерах. Особое внимание следует уделить эффекту диверсификации при наличии отрицательных корреляционных связей между составляющими диверсификационного инвестиционного портфеля и обосновать эффект теоретически. Следует сформулировать модели портфелей минимального риска при заданной доходности и максимальной доходности при заданном риске. При этом нужно изложить способы формирования статистических данных для вычисления вектора доходностей и корреляционной матрицы. Следует дать также понятия траектории эффективных портфелей и множества допустимых портфелей. В завершение необходимо сформулировать проблему выбора оптимального портфеля из множества эффективных и указать возможные пути ее решения.
Во второй главе следует рассмотреть организационно-экономическую характеристику предприятия, провести анализ его рисков, минимального риска и максимальной доходности, дать оценку рисков.
В третьем вопросе необходимо сформулировать алгоритм вычисления эффективных портфелей и на примере реализовать этот алгоритм для портфеля максимальной доходности или минимального риска на усмотрение студента. Затем следует найти множество допустимых портфелей и выбрать оптимальный портфель. Выбор необходимо провести двумя способами: с помощью специально выбранной функции полезности и свертки двухкритериальной задачи с помощью единичного риска.
Тема 8. Модель Тобина диверсификации рисков
План
1. Диверсификация и диверсифицированный портфель
1.1. Сущность и виды диверсификации
1.2. Портфели Тобина минимального риска и максимальной доходности
1.3. Методы анализа портфеля Тобина
2. Анализ портфеля Тобина (на примере предприятия)
3. Расчет эффективных портфелей Тобина
Методические указания
Для раскрытия первого вопроса необходимо сформулировать идею диверсификации, сформулировать несколько мер риска, дать их экономическую трактовку, выбрать и обосновать наиболее употребительную при диверсификации меру риска. Необходимо также оценить эффект диверсификации в теоретическом плане для независимых
Вторая глава может начинаться с характеристики объекта исследования. Далее необходимо провести анализ рисков предприятия, теоретические положения портфеля Тобина следует продемонстрировать на примерах.
В третьем вопросе необходимо сформулировать алгоритм вычисления эффективных портфелей и изложить теоретический метод нахождения структуры эффективных портфелей минимального риска и максимального дохода. Затем необходимо вывести зависимости между доходностью и риском эффективного портфеля. После этого следует на конкретном примере по усмотрению магистранта провести расчет эффективных портфелей и выбрать оптимальный портфель с помощью функции полезности, учитывающей зависимость между риском и доходностью, и свертки двухкритериальной задачи «максимальная доходность – минимальный риск».
Тема 9. Психология экономического поведения и оценка лица,
принимающего решение
План
1. Личностные факторы, влияющие на степень риска
1.1. Элементы теории полезности
1.2. Элементы теории рационального поведения
2. Анализ экономического поведения лица, принимающего решение (ЛПР) (на примере предприятия)
3. Влияние личностных факторов на управление рисками
Методические указания
При ответе на первый вопрос необходимо изложить мотивы включения в систему управления риском психологических факторов, дать понятие отношения ЛПР к риску, его прогноза и разъяснить влияние иных факторов на психологию принятия решений. Необходимо дать понятие теории полезности в ее двух основных формулировках, измерения полезности и функции полезности, рассмотреть графики функции полезности. Затем необходимо дать понятие ожидаемой функции полезности, учитывающей склонность или несклонность ЛПР к риску, а также определение лотереи, аксиомы системы предпочтений индивида и алгоритм формирования полезностных оценок. Кроме того, необходимо описать учет отношения ЛПР к риску с помощью введения функции полезности, зависящей от риска и эффективности.
Второй вопрос должен содержать характеристику предприятия. Далее следует провести анализ экономического поведения лица (лиц), принимающего решения на предприятии. В завершение второго раздела нужно дать оценку роли информации в процессе принятия решений.
При ответе на третий вопрос необходимо сформулировать основные положения теории перспективы, раскрыть понятие асимметрии принятия решений. Следует также оценить реализуемость на практике свойства инвариантности поведения индивида. В завершение раздела нужно оценить роль информации в качестве составляющей рационального процесса принятия решений.
Тема 10. Риск банкротства организации
План
1. Теоретические и законодательные аспекты банкротства предприятий
2. Методы прогнозирования банкротства организации
3. Прогноз банкротства (на примере предприятия)
Методические указания
При ответе на первый вопрос необходимо изучить сущность банкротства, его признаки, законодательные и правовые основы. Рассмотреть причины, приводящие к кризисной ситуации и возможные пути выхода из нее. Законодательное регулирование банкротства.
Для раскрытия второго вопроса необходимо изучить существующие методики прогнозирования банкротства, проанализировать их общность и отличия в сравнении. Сравнить зарубежные и отечественные методики прогнозирования вероятности банкротства. (модель А. Колышкина, модель
О.П. Зайцевой, модель Р.С. Сайфуллина - Г.Г. Кадыкова).
При рассмотрении третьего вопроса необходимо на примере конкретного предприятия провести прогноз банкротства. Сравнить результаты, полученные при применении различных методик, обобщить их, сделать выводы. Разработать предложения, позволяющие снизить риск банкротства, рекомендации по улучшению финансово состояния.
Тема 11. Политика управления рисками
План
1. Политика управления рисками как часть финансовой политики предприятия
1.1. Классификация предпринимательских рисков
1.2. Основные методы управления риском
1.3. Основные этапы разработки политики управления рисками
2. Политика управления рисками предприятия (на примере конкретного предприятия)
2.1. Организационно-экономическая характеристика предприятия
2.2. Риски предприятия: их виды
2.3. Управление рисками на предприятии
3. Разработка политики управления рисками
Методические указания
Для раскрытия первого вопроса необходимо изложить развернутую классификацию предпринимательских рисков, исследовать основные измерители рисков, основанные на вероятности, отметить случаи дискретного и непрерывного распределения рисков. Необходимо изложить мотивацию классификации рисков по степени последствий и рассмотреть различные способы классификации на примерах.
При рассмотрении второго вопроса следует изучить систему управления риском на предприятии: субъекты управления, объекты управления, методы управления. Необходимо дать оценку различных методов управления, выявить преимущества одних перед другими. Требуется рассмотреть и проанализировать систему управления рисками конкретного предприятия, выявить ее недостатки.
При написании третьего раздела курсовой работы следует разработать основные этапы политики управления рисками, направления совершенствования.
Тема 12.
Финансовый анализ предприятия и риск банкротства
План
1. Сущность и необходимость финансового анализа
1.1. Финансовое состояние и его оценка
1.2.Методы анализа финансового состояния предприятия
1.3. Информационное обеспечение финансового анализа
2. Анализ ликвидности и финансовой устойчивости предприятия (на примере конкретного предприятия)
3. Прогноз банкротства предприятия
Методические указания
Для раскрытия первого вопроса следует рассмотреть понятие финансового состояния предприятия и показатели его характеризующие. Требуется привести существующие методики анализа финансового состояния и дать сравнительную характеристику разных методов, выявляя их недостатки и преимущества.
При ответе на второй вопрос необходимо охарактеризовать методы анализа ликвидности и финансовой устойчивости, взаимосвязь этих показателей. Проанализировать ликвидность и финансовую устойчивость предприятия. Сделать обобщающее заключение о том, каким образом характеризуют деятельность предприятия показатели ликвидности и финансовой устойчивости.
При разработке третьего вопроса необходимо на основе результатов анализа ликвидности и финансовой устойчивости провести прогнозирование возможности банкротства предприятия и предложить мероприятия по избежанию банкротства или улучшению финансового состояния (в зависимости от результатов анализа).
Тема 13.
Самострахование в управлении рисками
План
1. Самострахование как способ снижения риска
1.1. Сущность и значение самострахования
1.2. Механизм самострахования
1.3. Финансовое обеспечение самострахования
2. Анализ системы самострахования (на примере предприятия)
3. Совершенствование самострахования
Методические указания
Для раскрытия первого вопроса следует раскрыть сущность самострахования и его значение. Требуется дать характеристику фондов самострахования, разных методов. Выявить недостатки и преимущества самострахования в управлении рисками.
При ответе на второй вопрос необходимо охарактеризовать использование самострахования в целях управления разными видами рисков, на основе конкретных данных предприятия проанализировать систему самострахования
При разработке третьего вопроса необходимо разработать рекомендации по совершенствованию или использованию (в зависимости от результатов анализа) системы самострахования предприятия.
Тема 14. Количественные оценки экономического риска
в условиях полной неопределенности
План
1. Понятие неопределенности. Полная неопределенность
2. Матрицы последствий и рисков
3. Критерии принятия решений
4. Анализ принятия решений (на примере фирмы).
Методические указания
В ходе работы над темой необходимо раскрыть социально-экономическое содержание риска и неопределенности. В данном вопросе следует остановиться на классификационной системе рисков, охарактеризовать основные виды риска. В классификационной системе рисков отдельное внимание следует уделить производственным рискам.
При раскрытии второго вопроса следует обратить внимание на предмет и основные понятия теории игр. Определить экономическое содержание матриц последствий и рисков, разъяснить экономический смысл меры риска в условиях полной неопределенности.
В процессе изучения третьего вопроса необходимо раскрыть экономическое содержание критериев принятия решения, особое внимание при этом уделить коэффициенту оптимизма в критерии Гурвица.
Тема 15. Количественные оценки экономического риска
в условиях частичной неопределенности
План
1. Понятие неопределенности. Частичная неопределенность.
2. Критерии принятия решений.
3. Множество оптимальности по Парето.
4. Свертки двухкритериальных задач.
5. Анализ принятия решения (на примере фирмы).
Методические указания
В первом вопросе необходимо раскрыть социально-экономическое содержание риска и неопределенности. Указать различия полной и частичной неопределенности, изложить классификационную систему рисков, характеристики основных видов рисков, охарактеризовать процесс управления риском.
Во втором вопросе следует сформулировать критерии принятия решения, дать определение меры риска, указать принципиальные отличия мер рисков при различных условиях неопределенности, сформулировать двухкритериальную задачу.
В третьем вопросе необходимо дать определение оптимальности по Парето, его экономический смысл и графическую интерпретацию.
В четвертом вопросе необходимо обосновать целесообразность свертки критериев, указать примеры сверток, в том числе с помощью единичного риска и функции полезности.
Тема 16. Риски имущественного страхования
План
1. Принцип формирования оценки рисков в имущественном страховании.
2. Методы оценки рисков в имущественном страховании.
3. Анализ проведения имущественного страхования (на примере фирмы).
Методические указания
Для раскрытия первого вопроса необходимо привести классификационные системы рисков имущественного страхования, особенности различных отраслей страхования, а также методологические принципы формирования цены риска.
При ответе на второй вопрос необходимо вначале изложить формы страхования имущественных видов, такие как пропорциональное страхование, страхование по системе первого риска и предельной ответственности. При этом необходимо отметить особенности этих форм в части возмещения фирме последствий наступления страховых случаев. Изложение этих особенностей рекомендуется дополнить примерами расчетов.
Затем необходимо изложить основные модели ценообразования рисков. Особое внимание следует уделить методикам 1 и 2 Росстрахнадзора с указанием типов рисков, для которых эти методики применимы. Кроме того, следует указать расчетные формулы и дать несколько примеров расчета для конкретных рисков.
После этого следует изложить методики оценки рисков со стороны предпринимателя, основанные на представлении о риске как случайном процессе. Эти методики основываются на статистике проявления рисков и показателях, таких как ожидаемый ущерб, разброс ущербов относительно среднего и доверительные интервалы. В завершение необходимо сравнить реальную цену риска с его страховой оценкой.
Библиографический список
Основная литература:
1. Гончаренко Л.П., Филин С.А. Риск-менеджмент, Рек. УМО. - М.: Кнорус, 2007
2. Минат В.Н. Финансовая среда предпринимательства и предпринимательские риски: Учебное пособие. - М.: Экзамен, 2006
3. Ступаков В.С., Токаренко Г.С. Риск-менеджмент: Учебное пособ., Рек. УМО. - М.: Финансы и статистика, 2007
4. Финансовая среда предпринимательства и предпринимательские риски: Учебное пособие, Рек. УМО/ Под ред. Тактарова Г.А., Григорьева Е.М. - М.: Финансы и статистика, 2008
5. Чернова Г.В., Кудрявцев А.А. Управление рисками: Учебное пособие, Рек. МО. - М.: Велби - Проспект, 2007
Дополнительная литература:
1.
2.
3.
4.
5.
6.
7.
8.
9. будет исключен из ваших результатов поиска
10. будет исключен из ваших результатов поиска
11. будет исключен из ваших результатов поиска
12. будет исключен из ваших результатов поиска
13. будет исключен из ваших результатов поиска
14. будет исключен из ваших результатов поиска
15. будет исключен из ваших результатов поиска
16. будет исключен из ваших результатов поиска
17. будет исключен из ваших результатов поиска
18. будет исключен из ваших результатов поиска
1. Архипов А.П., Прокопович О.П. О страховании рисков внешнеторговой деятельности. // Финансы, 2004. - №2
2. Бланк И. А. Управление финансовыми рисками: учебный курс. - М.: Ника-Центр, 2005
3. Брызгалов Д.В. Объединения страховщиков и их финансы. // Финансы, 2003. - №5
4. Буянов В.П., Кирсанов К.А., Михайлов Л.М. Рискология: Управление рисками. - М.: Экзамен, 2003
5. Бхуртиал П.Б. Как повысить эффективности страховой защиты предприятия. // Финансы, 2004. - №5
6. Хорн Ван Дж.К Основы управления финансами: Пер. с англ. - М.: Финансы и статистика. 1999
7. Вишневский В., Веткин А. Уклонение от уплаты налогов и рациональный выбор налогоплательщика. // Вопросы экономики, 2004. - №2
8. Гамза В.А. Рисковый спектр коммерческих организаций. - М.: Экономика, 2002
9. Голембиовский Д., Барышников И. Стратегии управления ценовым риском. // Вопросы экономики, 2003. - №8
10. Гончаров А. И. Система индикаторов платежеспособности предприятия. // Финансы, 2004. - №6
11. будет исключен из ваших результатов поиска
12.Гончаров А.И. Система индикаторов платежеспособности предприятия, // Финансы, 2004. - №6
13. Грюнинг X. Ван, Брайович Братанович С. Анализ банковских рисков, Система оценки корпоративного управления и управления финансовым риском. - М.: Весь мир, 2003
14. Гульченко А.С. Управление рисками: проблемы перестрахования российских рисков за рубежом. // Финансы, 2004. - №2
15. Гончаренко Л.П., Филин С.А. Риск-менеджмент: Учебное пособие, Рек. УМО. - М.: КНОРУС, 2007
16. Егоршин В.М., Колесников В.В. Преступность в сфере экономической деятельности. Монография. Санкт-Петербургский университет МВД России, Академия права, экономики и безопасности жизнедеятельности. - СПб.: Фонд "Университет", 2000
17. Колчина Н. В., ред. «Финансы организаций (предприятий)». - М.: Юнити, 2007
18. Комарова А.И. Особенности торговли ценными бумагами через Интернет. // Финансы, 2004. - №3
19. Крылов Э.И., Журавлева Н.В. Анализ эффективности инвестиционной и инновационной деятельности предприятия: Учебное пособие. - М.: Финансы и статистика, 2003
20.
21.Москвин В.А. Управление рисками при реализации инвестиционных проектов. - М.: Финансы и статистика, 2004
22. Мюллер Г. Новые главные страховые принципы и примеры их внедрения. // Финансы, 2004. - №6
23. Никитин А.В. Использование механизма страхования сельскохозяйственных рисков для обеспечения устойчивого развития сельскохозяйственного производства. // Финансы, 2004. - №4
24. Орлова ЕР. Инвестиции. "Омега-Л", 2007
25. Энциклопедия финансового риск-менеджмента. 3-е изд /Под ред. Лобанова А.А., А. В. Чугунова А.В. - М.: Альпина Бизнес Букс, 2003
26. Савельев В.М. Факторинг - форма обслуживания малого и среднего бизнеса. // Финансы, 2004, - №2
27. Тэпман Л.Н. Риски в экономике: Учеб. пособ. - М.: Юнити -Дана, 2002
28. Фомичев А.Н. Риск-менеджмент: Учеб. пособ. - будет исключен из ваших результатов поиска М.: Дашков и К, 2004
29. Шапкин А.С. Экономические и финансовые риски. Оценка, управление, портфель инвестиций: Учебник. - М.: Дашков и К, 2007
Вопросы к экзамену по дисциплине
«Финансовая среда предпринимательства и предпринимательские риски»
1. Понятие предпринимательской деятельности
2. Оценка предпринимательских качеств
3. Роль менеджера в предпринимательской деятельности
4. Виды предпринимательской деятельности
5. Современная парадигма экономического знания о предпринимательстве
6. Исторические предпосылки экономического изучения предпринимательства
7. Предпринимательство как управление собственными и привлеченными финансовыми средствами.
8. Финансовая среда предпринимательства как сфера реализации экономических интересов
9. Финансовая микросреда предпринимательства
10. Субъекты микросреды предпринимательства
11. Финансовая макросреда предпринимательства
12. Факторы, воздействующие на макросреду предпринимательства
13. Понятие и сущность риска
14. Источники неопределенности в предпринимательской деятельности
15. Взаимосвязь риска, предпринимательства и доходности
16. Признаки рисков
17. Классификация рисков
18. Группировка рисков хозяйственной деятельности
19. Характеристика предпринимательства с позиции риска Р. Кантильоном
20. Немецкая классическая экономическая школа о сущности риска
21. Понятие предпринимательского риска
22. Функции предпринимательского риска
23. Факторы возникновения предпринимательских рисков
24. Взаимодействие причин и факторов риска предпринимательской деятельности в рыночной среде
25. Сущность рискового предпринимательства
26. Виды предпринимательских рисков
27. Теоретические подходы к изучению предпринимательских рисков
28. Вклад Дж.М. Кейнса в создание классификации предпринимательских рисков
29. Общая характеристика системы прогнозирования, оценки и анализа предпринимательских рисков
30. Прогнозирование рисковой ситуации, основные задачи
31. Методы прогнозирования банкротства предприятий
32. Качественная оценка риска предпринимательской деятельности, ее цели и основные этапы
33. Факторы, влияющие на рост степени риска
34. Методы количественной оценки рисков
35. Допущения Б. Берлимера при анализе риска
36. Этапы проведения анализа риска
37. Механизм принятия рискованных решений, его этапы
38. Анализ рисков в деятельности предприятия
39. Рисковые потери
40. Области рисков
41. Общая характеристика системы управления рисками в предпринимательской деятельности
42. Задачи управления рисками
43. Процесс управления рисками
44. Внутренние факторы системы управления риском
45. Внешние факторы системы управления риском
46. Информационное обеспечение управления риском
47. Логистическая цепь в управлении хозяйственным риском
48. Методы управления рисками
49. Стратегии предпринимателя при принятии решений в условиях неопределенности
50. Сущность и технология риск-менеджмента
51. Страховой рынок как важный сектор финансовой среды предпринимательства.
52. Жизненный цикл предприятия и особенности его финансовых связей на каждом из этапов этого цикла
Приложение А
Образец титульного листа курсовой работы
Министерство сельского хозяйства Российской Федерации
Департамент научно-технологической политики и образования
Федеральное государственное образовательное учреждение
высшего профессионального образования
«Красноярский государственный аграрный университет»
Институт экономики и финансов АПК
Кафедра «Финансы и кредит»
КУРСОВАЯ РАБОТА
Тема: __________________________________________
Выполнил:
Руководитель:
Красноярск 20__