Содержание
1.... Организационные основы деятельности центральных банков. 3
2.... Цели и функции центральных банков. 9
3.... Операции и сделки центральных банков. 13
Приложение 16
Список использованной литературы.. 18
1. Организационные основы деятельности центральных банков
Потребность в центральных банках возникла в связи с развитием товарно-денежлых отношений на рубеже перехода от феодализма к капитализму около трехсот лет назад (один из первых центральных банков - Шведский Риксбанк образован в 1668 г.). Необходимость в образовании Банка Англии была вызвана острой нехваткой у государства денежных средств на ведение войны с Францией. В XX в. понимание значения роли центрального банка для всего хозяйственного оборота страны становится всеобщим и Международная финансовая конференция, состоявшаяся в Брюсселе в 1920 г., записала, что «в странах, где не существует центрального банка, его следует создать».
Центральный банк сочетает в себе черты коммерческого банковского учреждения и государственного ведомства, обладая определенными властными функциями в области организации денежно-кредитного обращения. Для центрального банка характерен высокий уровень независимости от прочих государственных структур. Большей частью он подотчетен непосредственно парламенту или образованной парламентом специальной комиссии. Руководителя центрального банка назначает глава государства или парламент. Правительству же, как правило, согласно банковскому законодательству развитых стран Запада предоставляется право подбора кандидатуры на этот высокий пост. Центральный банк обычно создается в форме акционерного общества, наделенного особыми полномочиями. В большинстве случаев его капитал принадлежит государству: но акционерами могут быть коммерческие банки и другие финансовые учреждения.
Степень независимости центральных банков неодинакова - от максимально независимого Немецкого Федерального банка до Банка Франции, находящегося в полной зависимости от правительства. Банки Англии и России занимают в этом ряду промежуточное место. Здесь существенное значение имеет четкое законодательное разграничение государственных финансов и банковской системы, т. е. ограничение возможностей правительства пользоваться средствами центрального банка.
Принципы организации и деятельности Центрального банка РФ (Банка России), его статус, задачи, функции, полномочия определяются Конституцией Российской Федерации, Законом о Центральном Банке и другими федеральными законами.
Высшим органом Банка России является Совет директоров коллегиальный орган, определяющий основные направления деятельности Банка России и осуществляющий руководство и управление Банком России. В Совет директоров входят Председатель Банка России и 12 членов Совета директоров. Члены Совета директоров работают на постоянной основе в Банке России. Председатель Банка России назначается на должность Государственной Думой сроком на четыре года большинством голосов от общего числа депутатов. Кандидатуру для назначения на должность Председателя Банка России представляет Президент Российской Федерации не позднее, чем за три месяца до истечения полномочий Председателя Банка России. Если отклонена предложенная на должность Председателя Банка России кандидатура, Президент Российской Федерации в течение двух недель вносит новую кандидатуру. Одна кандидатура не может вноситься более двух раз. Одно и то же лицо не может занимать должность Председателя Банка России более трех сроков подряд.
Члены Совета директоров назначаются на должность сроком на четыре года Государственной Думой по представлению Председателя Банка России, согласованному с Президентом Российской Федерации.
Решения Совета директоров принимаются большинством голосов от числа присутствующих членов Совета директоров при кворуме в семь человек и обязательном присутствии Председателя Банка России или лица, его замещающего. Совет директоров заседает не реже одного раза в месяц.
В систему Банка России входят центральный аппарат, территориальные учреждения, расчетно-кассовые центры, вычислительные центры, полевые учреждения, учебные заведения и другие предприятия, учреждения и организации, в том числе подразделения безопасности и Российское объединение инкассации, необходимые для осуществления деятельности Банка России. Национальные банки республик являются территориальными учреждениями Банка России.
Территориальные учреждения Банка России не имеют статуса юридического лица и не имеют права принимать решения, носящие нормативный характер, а также выдавать гарантии и поручительства, вексельные и другие обязательства без разрешения Совета директоров.
Условия найма, увольнения, оплаты труда, служебные обязанности и права, система дисциплинарных взысканий служащих Банка России определяются Советом директоров в соответствии с федеральными законами. Совет директоров, кроме того, создает пенсионный фонд для дополнительного пенсионного обеспечения служащих Банка России, а также организует страхование жизни и медицинское страхование служащих.
В целом структура Банка России наиболее напоминает структуру банка Великобритании, однако в процессе назначения высших управляющих имеются значительные различия: в Англии управляющий назначается на должность правительством, а в России он утверждается Государственной Думой по представлению Президента Российской Федерации. Данные различия обусловлены декларацией принципа разделения властей, провозглашенного Конституцией Российской Федерации, в соответствии с которым ветви власти в России разделяются на исполнительную (Правительство РФ), законодательную (Федеральное Собрание) и судебную (Конституционный суд РФ), а президент не является главой исполнительной власти, а представляет собой гаранта законности, прав и свобод человека. Поэтому именно с целью не дать возможность какой либо ветви получить полный контроль над таким важнейшим институтом как Центральный Банк и был принят данный принцип утверждения на руководящие посты, когда в назначении Председателя Банка России участвуют, по крайней мере, два высших института власти.
В дальнейшем данный принцип прослеживается и через всю организацию Центрального Банка, где основные полномочия даны именно коллегиальному органу. В этом основное отличие структуры Банка России от банка Франции, в котором основные полномочия сосредоточены в руках управляющего, обладающего единоличной властью.
Таким образом, Банк России имеет двойственную правовую природу. Он одновременно и орган государственного управления специальной компетенции и юридическое лицо, осуществляющее хозяйственную деятельность.
Главной особенностью правового положения Банка России в настоящее время является то, что осуществление его административных прав и хозяйственной деятельности подчинены решению одной и той же задачи - управлению кредитной системой.
Основы взаимоотношений центральных банков с коммерческими банками:
1 Денежно-кредитная политика центрального банка, являющаяся
составной частью государственного регулирования экономики, представляет собой совокупность мероприятий, направленных на изменение денежной массы в обращении, объема кредитов, уровня процентных ставок и других показателей денежного обращения и кредита (совокупного денежного оборота).
Основными инструментами денежно-кредитной политики Центрального банка являются:
1.1 Установление минимальных резервных требований;
1.2 Регулирование официальной учетной ставки;
1.3 Операции на открытом рынке.
1.1 Изменение норм обязательных минимальных резервных требований, находящихся на счетах в центральном банке, относится к косвенным методам регулирования денежного обращения, основанным на действии рыночных механизмов.
Минимальные резервы – это обязательная норма вкладов в центральном банке, устанавливаемая в законодательном порядке и определяемая как процент от общей суммы привлеченных коммерческим банком средств. Она может зависеть от срочности вкладов и их вида.
Регулирование минимальных резервных требований имеет двоякое значение: с одной стороны, оно гарантирует минимальный уровень ликвидности коммерческих банков, с другой стороны, используется как инструмент денежно-кредитной политики центрального банка.
Обязательные резервы размещаются на счетах в центральном банке. Повышение норм обязательных резервных требований сокращает суммы свободных денежных средств, используемых для активных операций коммерческих банков, а снижение нормы резервов – напротив, увеличивает возможности кредитования.
1.2. Другим косвенным инструментом влияния на денежно-кредитную политику является регулирование официальной учетной ставки центрального банка.
Учетная ставка используется ЦБ РФ в операциях с коммерческими банками по учету краткосрочных государственных облигаций, коммерческих векселей и других ценных бумаг, отвечающих требованиям центрального банка. Чем выше уровень официальной учетной ставки, тем выше стоимость кредитов рефинансирования центрального банка, и наоборот.
Официальная учетная ставка служит ориентиром для рыночных ставок по кредитам. Устанавливая уровень официальной учетной ставки, центральный банк определяет стоимость привлечения кредитных ресурсов коммерческих банков.
Повышение официальной учетной ставки снижает кредитные возможности коммерческих банков, т.к. вызывает удорожание кредитов рефинансирования; если же цель ЦБ РФ – расширить доступ к кредитам коммерческих банков, то он снижает уровень ставки.
1.3 Посредством проведения центральным банком операций на открытом рынке, т.е. купли-продажи Центральным банком ценных бумаг, увеличивается (при покупке ценных бумаг) или уменьшается (при продаже ценных бумаг) объем ресурсов коммерческих банков в отдельности и банковской системы в целом, что влечет за собой изменение стоимости кредита и, как следствие, спроса на деньги.
Операции с ценными бумагами позволяют: осуществить заимствование у коммерческих структур, коммерческих банков и населения для Правительства через ЦБ РФ временно свободных денег, использовать государственные ценные бумаги для проведения Центральным Банком кредитной политики и на ее основе регулировать общую массу денег в обращении и повысить надежность коммерческих банков, формирующих свои активы путем приобретения гарантированных государством ценных бумаг.
2. Центральный банк является проводником валютной политики,
включающей в себя комплекс мероприятий, направленных на укрепление внешнеэкономических позиций страны.
В наиболее общем виде валютная политика включает в себя регулирование валютного курса, проведение валютного регулирования и валютного контроля, формирование официальных валютных резервов и управления ими и осуществление международного валютного сотрудничества и участия в международных кредитных организациях.
При наделении Центрального банка функцией полного или частичного распределителя официальных валютных резервов он самостоятельно определяет формы и методы управления ими, т.е. определяет такие параметры, как допустимый уровень надежности и ликвидности официальных валютных резервов, пределы их использования для регулирования валютного курса и др.
Большое внимание ЦБР уделяет регулированию обращения наличной валюты. В России запрещается использование иностранной валюты в розничной торговле. В то же время коммерческие банки имеют право открывать обменные пункты по совершению официальных операций с иностранной валютой.
3. Контроль за деятельностью банков проводится с целью обеспечения
устойчивости отдельных банков и предусматривает целостный и непрерывный надзор за осуществлением банком своей деятельности в соответствии с действующим законодательством и инструкциями.
При осуществлении центральным банком функций надзора и контроля за деятельностью коммерческих банков ЦБ РФ выдает лицензии на банковскую деятельность, проверяет отчетность, предоставляемую банками, проводит ревизию на местах и контроль за соблюдением норм банковских операций.
Таким образом, все многообразие контрольной и регулирующей деятельности Центрального банка по отношению к коммерческим банкам подчинено основной цели поддержания покупательной способности национальной денежной единицы и стабильности кредитно-банковской системы страны.
2. Цели и функции центральных банков
Центральный банк представляет собой орган государственного регулирования экономики, т.е. банк, наделенный монопольным правом эмиссии банкнот, регулирования денежного обращения, кредита и валютного курса.
Основными целями центрального банка являются:
1. защита и обеспечение устойчивости рубля, в том числе его покупательной способности и курса по отношению к иностранным валютам;
2. развитие и укрепление банковской системы РФ;
3. обеспечение эффективного и бесперебойного функционирования системы расчетов.
В современных условиях центральный банк выполняет следующие основные функции:
1. Эмиссионный центр страны;
2. Валютный центр;
3. Банк банков и расчетный центр;
4. Банк правительства;
5. Центр денежно-кредитного регулирования экономики.
1. Функция эмиссионного центра заключается в том, что центральные банки в настоящее время обладают монопольным правом на выпуск банкнот, обеспечение которых значительно изменилось.
В период золотого монометаллизма банкноты центральных банков имели двойное обеспечение – золотое и вексельное (товарное).
В настоящее время основным обеспечением банкнот являются коммерческие векселя, золотовалютные резервы и государственные ценные бумаги.
За центральным банком как представителем государства законодательно закреплена эмиссионная монополия только в отношении банкнот, т.е. общенациональных кредитных денег, которые являются общепризнанным окончательным средством погашения долговых обязательств. В некоторых странах центральный банк монопольно осуществляет также эмиссию монет, но их чеканкой обычно занимается министерство финансов (казначейство).
Банкноты составляют незначительную часть денежной массы промышленно развитых стран, поэтому функция эмиссионной монополии ЦБ несколько снижена, хотя банкнотная эмиссия по-прежнему необходима для платежей в розничной торговле и обеспечения ликвидности кредитной системы.
2.Функция валютного центра.
Исторически сложилось, что для обеспечения банкнотной эмиссии в центральных банках были сосредоточены золотовалютные резервы. Кроме того, центральный банк осуществляет регулирование, т.е. регулирование платежного баланса и валютного курса, используя такие методы, как учетная (дисконтная) политика и валютная интервенция. И, наконец, центральный банк представляет свою страну в международных и региональных валютно-финансовых организациях: МВФ, Всемирном банке, Банке международных расчетов и др.
3. Банк банков и расчетный центр.
Особая роль центрального банка в кредитной системе состоит также в том, что главной его клиентурой являются не торгово-промышленные предприятия и население, а кредитные учреждения, в основном коммерческие банки.
На январь 2001 года в десятку крупнейших российских банков по размеру собственного капитала вошли такие банки как Сбербанк России, Альфа – банк, Газпромбанк и др.
Для обеспечения своей ликвидности коммерческие банки хранят в центральном банке часть своих денежных средств в виде кассовых резервов на текущем счете. Причем эти резервы после Великой депрессии 30-х гг. стали обязательными, т.е. центральный банк в административном порядке устанавливает минимальное соотношение резервов с обязательствами банков по депозитам.
В периоды напряженного положения на денежном рынке центральные банки осуществляют кредитование коммерческих банков в виде переучета векселей, а также перезалога их ценных бумаг.
В настоящее время взаимоотношения центрального банка с кредитными учреждениями определяются следующим: во-первых, центральный банк является для них кредитором в последней инстанции; во-вторых, он осуществляет контроль или надзор над банками и, в-третьих, следует отметить его особую роль как регулирующего, контролирующего, исследовательского и информационного центра кредитной системы страны.
4. Банк правительства.
Центральный банк осуществляет исполнение государственного бюджета по доходам и расходам, а также является агентом государства по размещение государственного долга.
Казначейство хранит свои свободные средства на текущем счете в центральном банке, которые оно использует для покрытия своих расходов. При этом казначейство расплачивается со своими поставщиками чеками на центральный банк. Следовательно, центральный банк исполняет роль банкира по отношению к государству.
Вместе с тем центральный банк, пользуясь беспроцентно-свободными денежными средствами казначейства, выполняет бесплатно для него операции по исполнению бюджета. Так, по поручению казначейства центральный банк принимает налоговые платежи, которые зачисляет на его текущий счет.
Как агент государства по размещению государственного долга центральный банк осуществляет выпуск государственных займов, организует подписку на займы и размещение облигаций займов среди коммерческих банков, страховых компаний и других участников денежного рынка.
Однако этим не ограничивается функция центрального банка как банкира правительства, поскольку в ряде случаев центральный банк осуществляет также непосредственное кредитование государства за счет своих ресурсов.
5. Проведение денежно-кредитной политики.
В современной экономической теории регулирования рыночной экономики существуют несколько подходов и соответственно ряд программ денежно-кредитной политики. Особо выделяются два направления – кейнсианская доктрина и современный монетаризм.
Кейнсианская доктрина возникла после разрушительного мирового экономического кризиса 1929- 1933 гг., который выявил нестабильность “автоматического саморегулирования” рыночной экономики, как это пытались доказать представители неоклассического направления экономической мысли.
Крах Бреттон-Вудской валютной системы, структурные кризисы и стагфляция в середине семидесятых годов вызвали отход от кейнсианской доктрины.
С середины семидесятых годов господствующим направлением экономической мысли, в области регулирования рыночной экономики, становится монетаристская концепция американского монетариста М. Фридмена, которая является теоретической основой денежно-кредитного регулирования экономики.
Монетаристы считают, что деньги занимают ключевое место в системе народнохозяйственных связей, а поэтому монетарные мероприятия центрального банка – наиболее эффективный инструмент экономического регулирования, в частности, проведения антиинфляционной политики.
3. Операции и сделки центральных банков
Банк России имеет право осуществлять следующие банковские операции и сделки с российскими и иностранными кредитными организациями, Правительством Российской Федерации для достижения целей, предусмотренных Статьей 46 Федерального закона "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)":
1. предоставлять кредиты на срок не более одного года под обеспечение ценными бумагами и другими активами, если иное не установлено федеральным законом о федеральном бюджете;
2. покупать и продавать государственные ценные бумаги на открытом рынке;
3. покупать и продавать облигации, эмитиро
4. покупать и продавать иностранную валюту, а также платежные документы и обязательства, номинированные в иностранной валюте, выставленные российскими и иностранными кредитными организациями;
5. покупать, хранить, продавать драгоценные металлы и иные виды валютных ценностей;
6. проводить расчетные, кассовые и депозитные операции, принимать на хранение и в управление ценные бумаги и другие активы;
7. выдавать поручительства и банковские гарантии;
8. осуществлять операции с финансовыми инструментами, используемыми для управления финансовыми рисками;
9. открывать счета в российских и иностранных кредитных организациях на территории Российской Федерации и территориях иностранных государств;
10. выставлять чеки и векселя в любой валюте;
11. осуществлять другие банковские операции и сделки от своего имени в соответствии с обычаями делового оборота, принятыми в международной банковской практике.
Банк России вправе осуществлять банковские операции и сделки на комиссионной основе, за исключением случаев, предусмотренных федеральными законами.
Функции центрального банка проявляются в его операциях, которые делятся на пассивные – операции по созданию ресурсов банка и активные – операции по их размещению.
Главным источником ресурсов центрального банка в большинстве стран является эмиссия банкнот (от 54 до 85% всех пассивов). На современном этапе выпуск банкнот полностью фидуциарный, т.е. не обеспечен золотом. Золотое обеспечение банкнот отменено, хотя в некоторых странах формально продолжают действовать законы, ограничивающие пределы фидуциарной эмиссии.
Современный механизм эмиссии банкнот основан на кредитовании коммерческих банков, государства и увеличении золотовалютных резервов.
Механизм эмиссии предопределяет характер кредитного обеспечения банкнот. Эмиссия банкнот при кредитовании банков обеспечена векселями и другими банковскими обязательствами; при кредитовании государства – государственными долговременными обязательствами, а при покупке золота и иностранной валюты – соответственно золотом и иностранной валютой.
Иначе говоря, обеспечением банкнотной эмиссии служат активы центрального банка. В этом, в частности, проявляется взаимосвязь пассивных и активных операций банка. Размеры пассивной операции центрального банка «эмиссия банкнот» зависят от его активных операций: ссуд банкам, казначейству (министерству финансов), покупки иностранной валюты и золота. В этом смысле можно сказать, что перечисленные активные операции центрального банка первичны по отношению к пассивным.
Источником ресурсов центрального банка служат вклады коммерческих банков и их обязательные резервы, зачисляемые на специальные счета, а также вклады казначейства (средства госбюджета).
Приложение: Баланс Банка России в 2007 году (млн. руб.)
| 1.01 |
1.02 |
1.03 |
1.04 |
1.05 |
1.06 |
1.07 |
1.08 |
1.09 |
1.10 |
1.11 |
1.12 |
|
| 1. Драгоценные металлы |
64303 |
278139 |
292713 |
280091 |
281652 |
276200 |
270301 |
275806 |
276883 |
300223 |
325572 |
330409 |
| 2. Средства, размещенные у нерезидентов, и ценные бумаги иностранных эмитентов |
7744466 |
8002439 |
8191898 |
8748654 |
9405725 |
10379098 |
10335974 |
10606928 |
10636838 |
10575179 |
10927056 |
11150664 |
| 3. Кредиты и депозиты |
7514 |
7025 |
7142 |
7230 |
7114 |
6855 |
6663 |
3214 |
5390 |
5412 |
15529 |
32029 |
| 4. Ценные бумаги |
279789 |
255065 |
282062 |
331693 |
329708 |
330191 |
323922 |
323663 |
384238 |
438402 |
588352 |
599457 |
| из них: |
||||||||||||
| долговые обязательства Правительства Российской Федерации |
272614 |
249062 |
267457 |
245867 |
244294 |
244771 |
238508 |
238255 |
279267 |
316615 |
434535 |
446770 |
| 5. Прочие активы |
107795 |
118052 |
116857 |
117745 |
122348 |
128695 |
131841 |
137072 |
134261 |
129161 |
121794 |
107614 |
| из них: |
||||||||||||
| основные средства |
60 659 |
59947 |
59342 |
59111 |
58552 |
58301 |
57866 |
57896 |
57844 |
57601 |
57620 |
58912 |
| авансовые платежи по налогу на прибыль |
63 |
— |
— |
— |
— |
— |
— |
— |
— |
— |
— |
— |
| Итого по активу |
8203867 |
8660720 |
8890672 |
9485413 |
10146547 |
11121039 |
11068701 |
11346683 |
11437610 |
11448377 |
11978303 |
12220173 |
| 1. Наличные деньги в обращении |
3066355 |
2831034 |
2888780 |
2949011 |
3083850 |
3116965 |
3261210 |
3327456 |
3419931 |
3477125 |
3519973 |
3649224 |
| 2. Средства на счетах в Банке России |
4787552 |
5106748 |
5228735 |
5647513 |
6130232 |
7041019 |
6834604 |
6990395 |
7001456 |
7132849 |
7697623 |
7801722 |
| из них: |
||||||||||||
| Правительства Российской Федерации |
3317090 |
3547628 |
3713691 |
3800583 |
3985983 |
4132343 |
4387122 |
4593080 |
4807514 |
5001637 |
5432547 |
5124956 |
| кредитных организаций-резидентов |
959115 |
767226 |
668779 |
974318 |
1209244 |
1914183 |
1534474 |
1226602 |
969569 |
968064 |
873454 |
990944 |
| 3. Средства в расчетах |
31014 |
50525 |
66838 |
52744 |
65251 |
48839 |
64858 |
52855 |
40445 |
84635 |
75409 |
77018 |
| 4. Прочие пассивы |
195593 |
588261 |
622178 |
752036 |
783176 |
810718 |
804609 |
872619 |
872482 |
650543 |
582284 |
589362 |
| 5. Капитал |
84156 |
84152 |
84141 |
84109 |
84038 |
103498 |
103420 |
103358 |
103296 |
103225 |
103014 |
102847 |
| 6. Прибыль отчетного года |
39197 |
— |
— |
— |
— |
— |
— |
— |
— |
— |
— |
— |
| Итого по пассиву |
8203867 |
8660720 |
8890672 |
9485413 |
10146547 |
11121039 |
11068701 |
11346683 |
11437610 |
11448377 |
11978303 |
12220173 |
Список использованной литературы
1. Федеральный закон от 10 июля 2002 г. N 86-ФЗ "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)"
2. Банки и банковская деятельность: под ред. проф. Балабанова., - М., 2001.
3. Деньги Кредит Банки: под ред. Борискина А.В, Тарабцева А.А., - Санкт-Петербург.: СпецЛит, 2000.
4. Основы банковской деятельности: Учебник для вузов., под ред. проф. Тагирбекова К.Р., - М., 2001
5. Красавина Л.Н. Центральный банк в условиях рыночной экономики: мировой и российский опыт// Деньги и кредит. – 2002. – №7.
6. Федоров Б. Г. Центральные банки и денежно-кредитное регулирование в развитых капиталистических государствах // Деньги и кредит. 2000. № 4.
7. Журнал Профиль №9 от 12 марта 2001
8. Новиков А.Н. Кредитная политика центрального банка и ее инструменты// Бизнес и банки. – 2002. – №17.
9. http://www.cbr.ru – официальный сайт Центрального банка РФ.