БЕЛОРУССКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ ИНФОРМАТИКИ И РАДИОЭЛЕКТРОНИКИ
Кафедра менеджмента
РЕФЕРАТ
На тему:
Анализ рентабельности предприятия НПРУП “Экран”
МИНСК, 2009
Анализ рентабельности предприятия включает:
- анализ рентабельности производства;
- анализ рентабельности реализации;
- анализ рентабельности важнейших видов продукции;
- анализ рентабельности предприятия.
АНАЛИЗ РЕНТАБЕЛЬНОСТИ ПРОИЗВОДСТВА ПРОДУКЦИИ
Анализ рентабельности производства продукции дает возможность установить тот уровень рентабельности, с которым работало предприятие в отчетном году по выпуску продукции.
Рентабельность производства продукции (Рпр) определяется по формуле:
Рпр = (Птп
/Стп
)100%, (1)
где Птп
– прибыль от производства товарной продукции;
Стп
– себестоимость товарной продукции;
Птп
= Втп
– Стп
, (2)
где Втп
– объем товарной продукции в оптовых ценах предприятия.
Для анализа рентабельности производства составим табл. 1.
Таблица 1
Рентабельность производства продукции
| № п/п | Наименование показателей | Годы | Отклонение (+, -) |
|||
| 2006 | 2007 | 2008 | 2007 к 2006 | 2008 к 2007 | ||
| 1. | Товарная продукция предприятия в оптовых ценах, млн. р. | 14136 | 20983 | 14546 | 847 | -6437 |
| 2. | Полная себестоимость, млн. руб. | 11804 | 17739 | 13618 | 5935 | -4121 |
| 3. | Прибыль от производства товарной продукции, млн. р. | 2332 | 3244 | 928 | 912 | -2316 |
| 4. | Рентабельность производства, % | 19,8 | 18,3 | 6,8 | -1,5 | -11,5 |
Из данных этой таблицы видно, что фактический уровень рентабельности производства за исследуемый период снизился на 13 % с 19,8 % в 2006 г. до 6,8 % в 2007 г. Это объясняется тем, что за отчетный период произошло снижение прибыли и повышение затрат на 1 рубль товарной продукции.
Анализируя изменение показателя рентабельности производства продукции за 3 года мы видим, что наивысший результат приходится на 2006 г., это является следствием более быстрого роста прибыли от реализации продукции по сравнению с показателем формирующим знаменатель (темп роста себестоимости), а наименьший результат приходится на 2008 г.
На рентабельность реализованной продукции в 2008 г. повлияли непроизводительные потери, в результате чего не дополучено 186 млн. прибыли, в том числе:
- потери от простоев составили – 161 млн. р.;
- потери от порчи материальных ценностей при хранении на складах – 2 млн. руб.;
- потери от брака 7 млн. р.;
- прочие непроизводственные расходы – 16 млн. р.
Резервы повышения уровня рентабельности производства заключаются в увеличении прибыли от производства продукции за счет снижения себестоимости товарной продукции, путем применения более современных и экономичных технологий, замены дорогостоящего сырья на более дешевое.
АНАЛИЗ РЕНТАБЕЛЬНОСТИ ПРОДАЖ
По данным отчета о прибылях и убытках можно проанализировать динамику рентабельности продаж, а так же влияние факторов на изменение этого показателя (табл.2).
Таблица 2
Рентабельность продаж
| № п/п | Наименование показателей | Годы | Отклонение (+, -) | |||
| 2006 | 2007 | 2008 | 2007 к 2006 | 2008 к 2007 | ||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 |
| 1. | Выручка от реализации за вычетом НДС (В), млн. р. | 12861 | 20391 | 14654 | 7530 | -5737 |
| 2. | Производственная себестоимость (С), млн. р. | 7779 | 13483 | 10727 | 5704 | -2756 |
| 3. | Коммерческие расходы (КР), млн. р. | 187 | 164 | 200 | -23 | 36 |
| 4. | Управленческие расходы (УР), млн. р. | 1988 | 2665 | 2505 | 677 | -160 |
| 5. | Прибыль от реализации (Пр), млн. р. | 2907 | 4079 | 1222 | 1172 | -2857 |
| 6. | Рентабельность продаж, % | 22,6 | 20,0 | 8,3 | -2,6 | -11,7 |
Рентабельность продаж (Рп) – это отношение суммы прибыли от продаж к объему реализованной продукции:
Рп = (В – С – КР – УР)/В100% = Пр/В100%. (3)
Из этой факторной модели следует, что на рентабельность продаж влияют те же факторы, что и на прибыль от продажи. Чтобы определить, как каждый фактор повлиял на рентабельность продаж, необходимо осуществить следующие расчеты.
В приводимых ниже формулах использованы следующие обозначения:
В1
и Во
– отчетная и базисная выручка;
С1
и Со
– отчетная и базисная себестоимость;
КР и КРо – отчетные и базисные коммерческие расходы;
УР и УРо – управленческие расходы в отчетном и базисном периодах.
Проводя факторный анализ проанализируем 2007 и 2008 гг. по сравнению с 2006 г., т.е. 2006 г. будет базисным, а 2007 и 2008 гг. будут отчетными.
1. Влияние изменения выручки от реализации на рентабельность продаж:
DРп
в
= [(В1
– Со
– КРо – УРо)/В1
–
(Во – Со – КРо – УРо/Во)]100%. (4)
2007 год к 2006 году
DРп
в
= ;
2008 год к 2006 году
DРп
в
= .
В связи с ростом выручки от реализации в 2007 г. рентабельность выросла на 28,6 %, а в 2008 г. по сравнению с 2006 г. - на 9,5 %.
2. Влияние изменения себестоимости продукции:
DРп
с
= [(В1
– С1
– КРо
– УРо
)/В1
–
(В1
– Со
– КРо
– УРо
)/В1
]100% . (5)
2007 год к 2006 году
DРп
с
= ;
2008 год к 2006 году
DРп
с
= .
Повышение себестоимости продукции привело к снижению рентабельности продаж в 2007 г. на 28 %, а в 2008 г. по сравнению с 2006 г. - на 20,1 %.
3. Влияние изменения коммерческих расходов:
DРп
кр
= [(В1
– С1
– КР1
– УРо
)/В1
–
(В1
– С1
– КРо
– УРо
)/В1
]100%. (6)
2007 год к 2006 году
DРп
кр
= ;
2008 год к 2006 году
DРп
кр
= .
За счет роста снижения коммерческих расходов на единицу продукции в 2007 г. рентабельность продаж увеличилась на 0,1 %, а в 2008 г. за счет роста коммерческих расходов рентабельность продаж снизилась на 0,1 %.
4. Влияние изменения управленческих расходов:
DРп
ур
= [(В1
– С1
– КР1
– УР1
)/В1
–
(В1
– С1
– КР1
– УРо
)/В1
]100%. (7)
2007 год к 2006 году
DРп
ур
= ;
2008 год к 2006 году
DРп
ур
= .
В связи с ростом управленческих расходов рентабельность продаж снизилась в 2007 г. на 3,3 %, а в 2008 г. по сравнению с 2006 г. - на 3,6%.
Общее влияние всех факторов составит:
2007 год к 2006 году
DРп
общ
=;
2008 год к 2006 году
DРп
общ
=.
В 2006 г. прослеживается еще большее снижение рентабельности, которое связано в основном с ростом себестоимости реализованной продукции и управленческих расходов, которые снизили рентабельность на 20,1% на 3,6 % соответственно. Данное увеличение протекало более быстрыми темпами, чем рост цены изделия, т.е. выручки от реализации, которая увеличила рентабельность только на 9,5 %. В конечном счете данное увеличение цены не позволило перекрыть снижение рентабельности продаж связанное с ростом затрат, в итоге предприятие снизило рентабельность продаж на 14,3 %.
Подводя итого проделанного расчета можно сделать вывод, что в 2007 г. снижение рентабельности на 2,6 % связано в основном с ростом себестоимости реализованной продукции на 28 % и управленческих расходов на 3,3 % более быстрыми темпами, чем рост цены изделия, т.е. выручки от реализации, которая увеличила рентабельность на 28,6 %. Данное увеличение цены не позволило перекрыть снижение рентабельности п
АНАЛИЗ РЕНТАБЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ
По рассчитанным выше показателям рентабельности нельзя судить об эффективности использования основных производственных фондов и оборотных средств. Поэтому, наряду с рассмотренными показателями рентабельности необходимо также проанализировать уровень рентабельности в целом, а именно, общей и расчетной.
Показатель общей рентабельности рассчитывается по формуле
РОБЩ.
= ПБАЛ
/ (ФОСН
+ ФОБ
), где
ПБАЛ
- балансовая прибыль по предприятию, тыс. р.
ФОСН
- среднегодовая стоимость ОФП, тыс. р.
ФОБ
- среднегодовая стоимость нормируемых оборотных средств, тыс. р.
Проведя преобразование формулы, можно проанализировать зависимость уровня общей рентабельности от:
- размера прибыли на 1 р. реализованной продукции (ПБАЛ
QР
)
- фондоемкости (1 / QР
) / ФОСН
- оборачиваемости оборотных средств 1 / QР
/ ФОБ
- РОБЩ.
= ПБАЛ
/ (ФОСН
+ ФОБ
)100 = (ПБАЛ
QР
) / [(ФОСН
/ QР
) + (ФОБ
/ QР
)] 100;
Для анализа влияния отдельных факторов на уровень общей рентабельности необходимо составить следующую табл. 3.
Таблица 3
Исходные данные для анализа общей рентабельности предприятия
| № | Наименование показателей | Един. изм. | Условное обозначение | Годы | Отклонение (+, -) |
||||||||||||
| 2006 | 2007 | 2008 | 2007 к 2006 |
2008к 2007 |
|||||||||||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 | |||||||||
| 1 | Прибыль отчетного периода | млн. р. | ПОП
|
3427 | 4146 | 1006 | 719 | -3140 | |||||||||
| 2 | Объем реализованной продукции | млн. р. | QP
|
12861 |
20391 |
14654 |
7530 | -5737 | |||||||||
| 3 | Среднегодовая стоимость основных производственных фондов | млн. р. | ФОСН
|
26054 |
29235 |
20839 |
3181 | -8396 | |||||||||
| 4 | Средние остатки основных оборотных средств | млн. р. | ФОБ
|
5995 | 9102 | 11304 |
3108 | 2202 | |||||||||
| 5 | Фондоотдача основных производственных фондов | Р. / р. | QP
/ФОСН |
0,494 |
0,697 |
0,703 |
0,20 | 0,01 | |||||||||
| 6 | Фондоемкость | Р. / р. | ФОСН
/QP |
2,026 | 1,434 | 1,422 | -0,59 | -0,01 | |||||||||
| 7 | Количество оборотов нормируемых оборотных средств | Число оборо-тов | QP
/ФОБ |
2,145 |
2,240 |
1,296 |
0,09 | -0,94 | |||||||||
| 8 | Коэффициент закрепления оборотных средств | Доли единиц | ФОБ
/QP |
0,466 |
0,446 |
0,771 |
-0,02 | 0,32 | |||||||||
| 9 | Прибыль на 1 руб. реализ продукции | Р. / р. | ПОП
/QP |
0,266 | 0,203 | 0,069 | -0,06 | -0,13 | |||||||||
| 10 | Уровень общей рентабельности | % | ПОП
ФОБ
|
10,69 |
10,81 |
3,13 | 0,12 | -7,68 | |||||||||
Для удобства проведения анализа используем следующие обозначения:
Р1
и Р0
– общая рентабельность отчетного и базового периодов
П1
и П0
– прибыль на 1 р. РП в отчетном и базовом периоде
Е1
и Е0
– фондорентабельность в отчетном и базовом периоде
К1
и К0
– коэффициент закрепления оборотных средств в отчетном и базовом периоде
Данные табл. 2.15 показывают, что уровень общей рентабельности изменился:
DРОБЩ
= Р1
– Р0
;
в 2007 году увеличился на 0,12 % (10,81-10,69), а в 2008 по сравнению с 2006 г. снизился на 7,56 % (3,13-10,69).
1. Определяем влияние прибыльности:
DР1
= П1
/ (Е0
+ К0
)100 – Р0
; (8)
2007 год к 2006 году
DР1
=
2008 год к 2006 году
DР1
=
В связи с уменьшением прибыли на 1 р. реализованной продукции общая рентабельность снизилась в 2007 г. на 2,54 %, а в 2008 г. по сравнению с 2006 г. на 7,92 %.
2. Определяем влияние фондорентабельности:
DР2
= П1
/ (Е1
+ К0
)100 – П1
/ (Е0
+ К0
)100; (29)
2007 год к 2006 году
DР2
=
2008 год к 2006 году
DР2
=
Уменьшение фондорентабельности привело к росту общей рентабельности в 2007 г. на 2,54 %, а в 2008 г. на 0,86 %.
3. Определяем влияние коэффициента закрепления оборотных средств
DР3
= П1
/ (Е1
+ К1
)100 – П1
/ (Е1
+ К0
)100; (30)
2007 год к 2006 году
DР3
=
2008 год к 2006 году
DР3
=
За счет ускорения оборачиваемости оборотных средств общая рентабельность в 2007 г. увеличилась на 0,12 %, а в 2008 г. замедление оборачиваемости оборотных средств снизило уровень общей рентабельности на 0,5 %.
Общее влияние всех факторов составит:
2007 год к 2006 году
DРОБЩ
=
2008 год к 2006 году
DРОБЩ
=
Проведенные расчеты по общей рентабельности предприятия показали, что в 2007 г. по сравнению с 2006 г. наблюдается незначительное повышение рентабельности предприятия на 0,12 % за счет роста оборачиваемости оборотных средств и уменьшения фондорентабельности, отрицательно повлияло на данный показатель снижение прибыльности на 1 реализованной продукции.
А в 2008 г. по сравнению с 2006 г. наблюдается значительное снижение рентабельности предприятия на 7,56 % за счет резкого снижения прибыли на 1 рубль реализованной продукции и замедления оборачиваемости оборотных средств и незначительного уменьшения фондорентабельности, что в общем итоге и привело к данному снижению.
В 2008г. по сравнению с 2006г. наблюдается значительное снижение общей рентабельности предприятия на 7.56% за счет резкого снижения прибыли на 1 рубль реализованной продукции, замедления оборачиваемости оборотных средств и незначительного уменьшения фондорентабельности.
ЛИТЕРАТУРА
1. Анализ хозяйственной деятельности в промышленности / Под ред. В. И. Стражева. - Минск.: Вышэйшая школа, 2007. – 400 с.
2. Баканов, М. И. Теория экономического анализа: учебное пособие. – М.: Финансы и статистика, 2008. – 415 с.
3. Бланк, И. А. Управление прибылью. – К.: «Ника-Центр», 2008.- 544с. (Серия «Библиотека финансового менеджмента», Вып. 2)
4. Бука, Л. Совершенствование анализа прибыли, // Бухгалтерский учет и анализ. 2008, № 11, С.34-39.
5. Производственный отчеты НПРУП «Экран» 2006-2008гг.